يمكن أن تؤدي أرباح شركة PepsiCo إلى انخفاض لعدة أسابيع

شركة PepsiCo، Inc. (PEP) تعلن عن أرباح الربع الثاني يوم الثلاثاء ، 9 يوليو ، مع توقع المحللين ربحية السهم (EPS) بقيمة 1.51 دولار على إيرادات قدرها 16.4 مليار دولار. اندلعت أسهم PepsiCo إلى أعلى مستوى لها على الإطلاق في أبريل بعد أن تجاوزت شركة الأغذية والمشروبات العملاقة توقعات الربع الأول وزادت من المكاسب خلال شهري مايو ويونيو. يتم تداول السهم حاليًا بنحو ثلاث نقاط تحت أعلى مستوى له على الإطلاق عند 135.24 دولارًا ، والذي تم تسجيله قبل أسبوعين فقط.

توزيعات الأرباح وغيرها الملاذ الامن جذبت المسرحيات اهتمامًا شرائيًا كبيرًا حتى الآن في عام 2019 ، حيث يهرب المستثمرون من النمو والأسهم الدولية التي يمكن أن تفقد قوتها إذا أدت الحرب التجارية إلى حدوث ركود اقتصادي. تدفع شركة PepsiCo نسبة 2.90٪ محترمة عائد توزيعات الأرباح السنوية الآجلة في صناعة مقاومة للركود ، والتي تبدو أفضل عند دمجها مع عائد 21٪ المحجوز حتى الآن هذا العام.

مخطط PEP طويل الأجل (1993-2019)

توقف الاتجاه الصعودي متعدد السنوات عند أدنى مستوى لعشرين دولارًا في بداية عام 1993 ، مما أفسح المجال للتصحيح الذي وجد الدعم

في منتصف فترة المراهقة في الربع الثالث من عام 1994. أكمل رحلة ذهابًا وإيابًا إلى أعلى مستوى سابق له منذ عام وانفجر ، ودخل في اتجاه صعودي قوي وصل إلى ما يقرب من 45 دولارًا في عام 1998 ، عند أعتاب العدوى الآسيوية. اندلع السهم مرة أخرى في مطلع الألفية ولكنه حقق تقدمًا محدودًا ، حيث توقف عند 50 دولارًا أمريكيًا.

ال فقاعة الإنترنت تسببت سوق الهابطة في خسائرها ، حيث أغرقت السهم إلى أدنى مستوى في عامين ، قبل الارتفاع الذي بلغ مستويات عالية جديدة في عام 2004. لقد حقق عوائد رائعة خلال السوق الصاعدة في منتصف العقد ، حيث ارتفع في ارتفاع قوي انتهى بالقرب من 80 دولارًا في يناير 2008. كان ذلك أعلى مستوى خلال السنوات الخمس المقبلة ، مما أفسح المجال لانخفاض تسارع إلى أدنى مستوى له في خمس سنوات خلال الانهيار الاقتصادي. وصل إلى أدنى مستوياته في عام 2009 وانتعش في العقد الجديد ، ووصل إلى أعلى مستوى سابق له في عام 2013.

الاختراق على أساس الدعم الجديد في 2014 وانطلق في قناة صاعدة التي صدت البائعين العدوانيين في عامي 2015 و 2018. توقف الارتفاع بالقرب من 120 دولارًا في النصف الثاني من عام 2017 ، مما أدى إلى توليد اثنين فشل الاختراق محاولات للتقدم الناجح في أبريل 2019. أضاف السهم حوالي 13 نقطة منذ ذلك الوقت بينما ارتفعت قراءات التراكم إلى أعلى مستوياتها على الإطلاق. ومع ذلك ، فإن حركة السعر المباشرة منذ ديسمبر 2018 قد نحتت القليل من مناطق الدعم ، مما زاد من احتمالات التصحيح لعدة أسابيع إذا فشلت مقاييس الأسبوع المقبل في إثارة اهتمام شراء جديد.

الشهري مذبذب عشوائي انخفض إلى مستوى ذروة البيع لأول مرة منذ 14 عامًا في يونيو 2018 وعبر إلى منطقة ذروة الشراء في أبريل 2019. لقد دخل الآن في الاتجاه الهبوطي لكنه لم يؤكد إشارة بيع ، محذرًا المساهمين من أن دورة الشراء طويلة الأجل قد تقترب من نهايتها. يزيد نمط السعر أيضًا من احتمالات حدوث تصحيح متعدد الأسابيع ، يصل إلى قناة متعددة السنوات مقاومة.

مخطط PEP قصير الأجل (2015-2019)

وصل السهم إلى مقاومة القناة لأول مرة منذ 18 شهرًا ، مع انعكاس استهداف قناة الدعم الذي يرتفع حاليًا نحو 105 دولارات. يمثل اختراق أبريل (الخط الأحمر) عند 122 دولارًا دعمًا رئيسيًا خلال فترة الانكماش ، مع حدوث انهيار لإشارات البيع التي يمكن أن تضيف إلى حد كبير ضغوط البيع. مع ذلك ، يجب أن يكون للمضاربين على الارتفاع فرصة ذهبية خلال هذا الاختبار ، ومن المحتمل بناء قاع أعلى يدعم اختراق القناة الصاعدة.

ال حجم التوازن وصل مؤشر التراكم والتوزيع (OBV) إلى مستوى مرتفع جديد في سبتمبر 2018 ، قبل السعر بكثير ، مضيفًا رياحًا خلفية تم حلها خلال اختراق أبريل. ومع ذلك ، كان ضغط الشراء أضعف من المتوقع في الأشهر الثلاثة الماضية ، بالنظر إلى حركة السعر المباشرة. يؤدي هذا إلى إضافة رمز نقطي آخر إلى وسيطة الانعكاس لأن تشعب يشير إلى أنه لن يتطلب الأمر ضغوط بيع كبيرة للتخلي عن عدد كبير من النقاط الصعودية.

الخط السفلي

على السطح ، يبدو سهم PepsiCo صامدًا في اتجاه أرباح الأسبوع المقبل ، لكن العلامات الحمراء تزيد من احتمالات التصحيح لعدة أسابيع.

الإفصاح: لم يكن المؤلف يشغل أي مناصب في الأوراق المالية المذكورة أعلاه وقت النشر.