Rozvaha vs. Výkaz zisku a ztráty (P&L)

The rozvaha a výkaz zisku a ztráty (P&L) jsou dvě ze tří účetních závěrek, které společnosti pravidelně vydávají. Taková prohlášení poskytují průběžný záznam o finanční situaci společnosti a používají je věřitelé, analytici trhu a investoři k vyhodnocení finančního zdraví a potenciálu růstu společnosti. Třetí účetní závěrka se nazývá přehled o peněžních tocích.

Rozvaha

Rozvaha uvádí aktiva, pasiva a vlastní kapitál podniku v určitém časovém okamžiku. Poskytuje základ pro výpočet míry návratnosti a hodnocení společnosti kapitálová struktura. Tato účetní závěrka poskytuje přehled o tom, co společnost vlastní a co dluží, a také o částce investované akcionáři.

Rozvaha ukazuje zdroje nebo aktiva společnosti a také ukazuje, jak jsou tato aktiva financována - ať už prostřednictvím dluhu pod závazky nebo vydáním vlastního kapitálu, jak je uvedeno ve vlastním kapitálu akcionářů. Rozvaha poskytuje investorům i věřitelům přehled o tom, jak efektivně vedení společnosti využívá své zdroje. Stejně jako ostatní účetní závěrky se rozvaha používá k provádění finanční analýzy a výpočtu finanční poměry. Níže je uvedeno několik příkladů položek v typické rozvaze.

Aktiva

• Hotovost a hotovostní ekvivalenty. Jedná se o nejlikvidnější aktiva, která mohou zahrnovat pokladniční poukázky (pokladniční poukázky), krátkodobé vkladové certifikáty (CD) a hotovost.
• Obchodovatelné cenné papíry. Do této kategorie patří majetkové a dluhové cenné papíry, pro které existuje likvidní trh.
• Pohledávky. Také známý jako pohledávky, to představuje peníze, které společnosti dluží zákazníci.
• Inventář. Tato oblast pokrývá veškeré zboží dostupné k prodeji.

Závazky

• Dluh. To zahrnuje aktuální část dlouhodobého dluhu a zadluženost bank.
• Nad hlavou. To zahrnuje finanční závazky jako nájemné, daně a veřejné služby.
• Závazky. To zahrnuje jak mzdy, tak dividendy dlužen.

Vlastní kapitál podniku

Vlastní kapitál akcionáře se rovná celkovým aktivům firmy mínus její celkové závazky a je jedním z nejběžnějších finančních metriky analytici k určení finančního zdraví společnosti. Vlastní kapitál akcionářů představuje čistou hodnotu společnosti, což znamená částku, která by byla vrácena akcionářům, pokud by byla veškerá aktiva společnosti zlikvidována a všechny její dluhy splaceny.

Nerozdělený zisk jsou zachyceny ve vlastním kapitálu akcionářů a odkazují na procento čistých zisků nevyplacených jako dividendy, ale společnost si je ponechala buď k reinvestování do své hlavní činnosti, nebo k zaplacení dluh.

Zkušební zůstatek vs. rozvahu

Je důležité si uvědomit, že zkušební zůstatek se liší od rozvahy. Toto je interní zpráva, která zůstává v účetním oddělení. Rozvaha je na druhé straně finanční výkaz distribuovaný jiným oddělením, investorům a věřitelům.

Zkušební zůstatek poskytuje finanční informace na úrovni účtu, jako jsou účty hlavní knihy, a je proto podrobnější. Nakonec se informace ve zkušebním zůstatku použijí k sestavení účetní závěrky za dané období.

Naproti tomu rozvaha agreguje více účtů a shrnuje počet aktiv, závazků a vlastního kapitálu v účetních záznamech k určitému času. Rozvaha zahrnuje neuhrazené náklady, příjmy příštích období a hodnotu konečného stavu, zatímco zkušební zůstatek nikoli. Rozvaha navíc musí dodržovat standardní formát, jak je popsán v účetním rámci, například Mezinárodní standardy účetního výkaznictví (IFRS) nebo obecně uznávané účetní zásady (GAAP).

Výkaz zisku a ztráty (P&L)

Prohlášení P&L, často označované jako výkaz zisku a ztráty, je účetní závěrka, která shrnuje výnosy, náklady a výdaje vzniklé během určitého časového období, obvykle a fiskální rok nebo čtvrtletí. Tyto záznamy poskytují informace o schopnosti společnosti (nebo její nedostatečnosti) generovat zisk zvýšením příjmů, snížením nákladů nebo obojím. Řada názvů výkazu P&L zahrnuje „výkaz zisku a ztráty“, „výkaz operací“, „výkaz finančních výsledků“ a „výkaz zisku a ztráty“.

Horní a dolní linie

Prohlášení P&L poskytuje společnosti horní a dolní linii. Začíná záznamem o příjmech, známým jako horní linie, a odečte náklady na podnikání, včetně nákladů na prodané zboží, provozní náklady, daň výdaje, úrokové výdaje a jakékoli další výdaje někdy označované jako „mimořádné“ nebo „jednorázové“ výdaje. Rozdíl, známý jako spodní řádek, je čistý příjem, označovaný také jako zisk nebo zisk.

Realizované zisky a ztráty

Výkaz P&L odhaluje realizované zisky nebo ztráty společnosti za uvedené časové období porovnáním celkových výnosů s celkovými náklady a výdaji společnosti. Časem může ukázat schopnost společnosti zvýšit svůj zisk, a to buď snížením nákladů a výdajů, nebo zvýšením tržeb. Společnosti zveřejňují výkazy P&L každoročně na konci fiskálního roku společnosti a mohou je zveřejňovat také čtvrtletně. Účetní, analytici a investoři pečlivě prostudují výkaz zisku a ztráty a zkoumají možnosti peněžních toků a financování dluhu.

Příjmy a výdaje

Z účetního hlediska jsou výnosy a náklady uvedeny ve výkazu zisku a ztráty v okamžiku jejich vzniku, ne když peníze proudí dovnitř nebo ven. Jedním z výhodných aspektů výkazu P&L je zejména to, že používá provozní a nepracující výnosy a náklady, jak jsou definovány Internal Revenue Service (IRS) a GAAP.

Rozvaha vs. Prohlášení P&L

Přestože rozvaha a výkaz zisku a ztráty obsahují některé stejné finanční informace - včetně výnosů, nákladů a zisků - existují mezi nimi důležité rozdíly. Zde je hlavní: Rozvaha uvádí aktiva, závazky a vlastní kapitál u konkrétního směřovat včas, zatímco výkaz P&L shrnuje příjmy, náklady a výdaje společnosti během konkrétního období doba času.

Účel každého prohlášení

Každý dokument je vytvořen pro trochu jiný účel. Rozvahy jsou vytvářeny v širším měřítku a odhalují, co společnost vlastní a dluží, stejně jako cokoli jiného dlouhodobé investice. Na rozdíl od výkazu zisku a ztráty je v rozvaze uvedena plná hodnota dlouhodobých investic nebo dluhů. Název „rozvaha“ je odvozen ze způsobu, jakým se nakonec tři hlavní účty vyrovnají a navzájem se vyrovnají. Všechna aktiva jsou uvedena v jedné sekci a jejich součet se musí rovnat součtu všech závazky a vlastní kapitál.

Prohlášení P&L odpovídá na velmi konkrétní otázku: Je společnost zisková? Zatímco účetní používají výkaz P&L k měření přesnosti finančních transakcí - a investoři používají prohlášení P&L k posouzení zdraví společnosti - sama společnost může své vlastní prohlášení hodnotit jako produktivní účely. Pečlivé sledování finančních výkazů zdůrazňuje, kde jsou příjmy silné a kde jsou náklady vynaloženy efektivně, a opak je také pravdou. Společnost si například může všimnout rostoucího prodeje, ale klesajících zisků a hledat nová řešení ke snížení provozních nákladů.

Zisk vs. Celková hodnota

Výkaz P&L ukazuje čistý příjem, což znamená, zda je společnost v červených číslech nebo v černých číslech. Rozvaha ukazuje, kolik společnost skutečně stojí, což znamená jeho celkovou hodnotu. Ačkoli oba jsou trochu zjednodušení, často tak investoři a věřitelé interpretují výkaz P&L a rozvahu.

Je důležité si uvědomit, že investoři by si měli dávat pozor, aby nezaměňovali zisky/zisky s peněžním tokem. Je možné, aby firma fungovala se ziskem bez generování peněžních toků nebo generovala peněžní tok bez vytváření zisků.

Jak se vypočítávají výkazy

Výkaz P&L vyžaduje, aby účetní sčítali výnosy společnosti z jedné části a sečetli všechny její výdaje z druhé části. Celková částka nákladů se odečte od celkových výnosů, což vede k zisku nebo ztrátě. Rozvaha má několik různých výpočtů, které jsou všechny provedeny jako reprezentace jednoho základního vzorce:

Majetek = pasiva + vlastní kapitál.

Sečteno a podtrženo

Při použití společně s dalšími finančními dokumenty lze k posouzení účetní závěrky použít rozvahu a výkaz zisku a ztráty provozní efektivita, meziroční konzistence a organizační směřování společnosti. Z tohoto důvodu jsou čísla uvedená v každém dokumentu kontrolována investory a vedoucími pracovníky společnosti. Přestože se prezentace těchto prohlášení v jednotlivých odvětvích mírně liší, velké nesrovnalosti mezi každoročním zpracováním obou dokumentů jsou často považovány za červenou vlajku.

Schopnost (nebo neschopnost) firmy generovat konzistentně zisk v průběhu času je hlavní hnací silou cen akcií a ocenění dluhopisů. Z tohoto důvodu každý investor by měl být zvědavý na všechny účetní výkazy- včetně výkazu zisku a ztráty a rozvahy - jakékoli zájmové společnosti. Jakmile jsou tyto účetní závěrky posouzeny jako skupina, měly by být poté porovnány s ostatními společnosti v oboru, aby získaly měřítka výkonu a porozuměly případnému potenciálnímu trhu trendy.