Dobrý čas na zisk Costco
Costco Wholesale Corporation (NÁKLADY) akcie zaznamenaly působivé zisky od vypuknutí nad rokem 2018 odpor v červnu, ale technické důkazy naznačují, že nyní je čas vybrat zisky a přejít na vedlejší kolej. Pokles v nadcházejících měsících by mohl být dramatický, potenciálně se vzdát 40 až 50 bodů a testovat průlom Podpěra, podpora téměř 250 dolarů. Tato úroveň by také mohla nabídnout nízkorizikovou nákupní příležitost pro hráče na vedlejší koleji, před silnějším růstem v nové dekádě.
Maloobchodník se setřásl protivětry způsobené obchodní válkou a vybudoval si zákaznickou základnu s lidmi, kteří prchali před dražším oblečením a zároveň se zbavovali rizik prostřednictvím dodavatelských vztahů mimo Čínu. Je ironií, že nový čínský obchod Costco si vede fenomenálně dobře, ale bude těžké tato čísla udržet, pokud další kolo obchodních jednání ve čtvrtém čtvrtletí selže. Společnost navíc není imunní vůči hospodářskému cyklu a recese by měla tlumící dopad na zisky.
Dlouhodobý graf NÁKLADŮ (1992 – 2019)
Průlom mezi mládeží v roce 1992 selhal a přinesl pokles, který skončil na devítiletém minimu v jednociferných číslech v roce 1995. Následný vzestup dosáhl předchozího maxima v roce 1997 a odstartoval silný trendový pokrok, který pokračoval až na vrchol roku 2000 na 60,50 USD. To znamenalo nejvyšší maximum v příštích sedmi letech, před akcí s omezeným rozsahem, která držela podporu v polovině 20. Akcie nakonec vzrostly v roce 2003 a zaznamenaly pomalý vzestup, který dosáhl předchozího maxima v roce 2007.
Okamžitý výpadek se zastavil v polovině 70. let v květnu 2008, zatímco následný pokles dokončil hlava a ramena porucha během říjnové havárie. Akcie pokračovaly ve ztrácení půdy až do března 2009 a nakonec dosáhly dna na pětiletém minimu v polovině 30 USD, před odrazem, kterému došel plyn v nízkých 60 USD v roce 2010. V roce 2011 nakonec dokončila zpáteční cestu na maximum roku 2008 a vytvořila silný vzestupný trend, který se rychle zmírnil. stoupající kanál.
Kanál se v roce 2015 dostal po mělčí trajektorii, ale akcie nadále dosahovaly nových maxim a vykazovaly vedoucí postavení na trhu, které pokračovalo až do historického maxima v září 2019 na 304,64 USD. Vertikální impuls zavedený od prosince však vypadá neudržitelně, což zvyšuje šance na meziprodukt oprava která vytřese velkou zásobu akcionáři při práci mimo extrémně překoupený technický stav.
Cenová akce prorazila vrchol za 20 měsíců Bollinger Band® sedmkrát od roku 2015, přičemž každá událost vyvolala mezikorekci. Nyní probíhá sedmá událost s invertovaným kladívkový svícen to bude potvrzeno až na konci měsíce. Tři z předchozích šesti případů zveřejnily obrácená kladiva nebo náhrobek dojis, přidává míru symetrie, kterou by akcionáři neměli ignorovat.
Krátkodobý graf NÁKLADŮ (2018 – 2019)
A Fibonacciho mřížka natažený napříč cenovou akcí od září 2018 umisťuje nedávné maximum těsně nad rozšířením 2,00, což znamená zónu obratu s vysokými šancemi během silných vzestupných trendů. Mezitím price action od prosince 2018 splňuje minimální požadavky pro dokončení Elliott pětivlnný rally set, s třetí vlnou delší než pátá, ale kratší než první vlna. Je-li přesný, první cíl poklesu leží kolem 50% úrovně retracementu v blízkosti 260 USD.
The bilanční objem Ukazatel akumulace-distribuce (OBV) zdůrazňuje působivé institucionální sponzorství, které v srpnu 2018 přesáhlo maximum z roku 2015 (červená čára). Výprodej do prosince úspěšně otestoval nový support a přinesl silnou akumulační vlnu, která zveřejnila dlouhou sérii nových maxim. Rozdělení přes modrou trendovou linii na místě během výstupu v roce 2019 by mělo nabídnout časný a spolehlivý signál, že korekce začíná.
Sečteno a podtrženo
Velkoobchod Costco skladem může být na vrcholu střední korekce, která srazí vedoucího hráče na trhu o 40 až 50 bodů.
Zveřejnění: Autor neměl v době zveřejnění žádné pozice ve výše uvedených cenných papírech.
