Definition af ikke-indsigende fordelagtig ejer (NOBO)
Hvad er en ikke-indsigende fordelagtig ejer (NOBO)?
En ikke-indsigende reel ejer (NOBO) er en gavnlig ejer af et firma, der giver tilladelse til en finansiel formidler at offentliggøre deres navn og adresse til de virksomheder eller udstedere, hvor de har købt værdipapirer. Dette giver virksomheder mulighed for at kontakte den reelle ejer direkte med forskellige kommunikationer relateret til virksomheden. SEC fastholder imidlertid stadig, at gavnlige ejere skal kontaktes via en mellemmand, f.eks. En mægler, for proxy -materialer.
Vigtige takeaways
- Ikke-indsigende fordelagtige ejere (NOBO'er) vælger at offentliggøre deres navn og adresse til virksomheder, hvor de har købt værdipapirer.
- En indsigende reel ejer (OBO) vælger ikke at videregive deres oplysninger til virksomheder.
- De frigivne oplysninger giver virksomheder mulighed for at sende oplysninger, f.eks. Fuldmagt til afstemning, finansielle rapporter og andet materiale, der vedrører virksomheden.
- SEC har skitseret en række regler for, hvordan virksomheder kan interagere med indsigende og ikke-indsigende reelle ejere.
- Visse parter, f.eks. Virksomheder, er interesserede i at afskaffe sondringen mellem reelle ejere, hvor banker, mæglere og OBO'er ønsker at beholde sondringen.
Forståelse af en ikke-indsigende fordelagtig ejer (NOBO)
En gavnlig ejer af en sikkerhed er en person, der har en sikkerhed, som en finansiel formidler har. Dette plejer at være individets mægler, eller i nogle tilfælde kan det være en anden finansiel formidler, personen er tilknyttet. En indsigende reel ejer (OBO) instruerer den finansielle formidler, der ejer værdipapirerne, om ikke at oplyse ejerens navn og personlige oplysninger til det selskab, der har udstedt værdipapirerne. En ikke-indsigende reel ejer (NOBO) accepterer at tillade deres personlige oplysninger at blive frigivet til virksomheden. Når du opretter din konto hos en mægler, har du ofte valget om, hvorvidt du vil have dine oplysninger frigivet til de virksomheder, hvor du køber aktier.
Virksomheder og udstedere anmoder om disse personlige oplysninger, så de kan kontakte aktionæren vedrørende vigtig aktionærkommunikation (f.eks. Fuldmagter, cirkulærer for rettighederog års-/kvartalsrapporter). En ikke-indsigende reel ejer vil modtage disse varer, da de har tilladt deres oplysninger at blive frigivet.
Det værdipapirer og vekselprovisioner (SEC) skitserer definitionen af begge typer reelle ejere og fastlægger specifikke regler for, hvordan virksomheder kan interagere med hver type reelle ejere. SEC kræver, at en mægler er mellemmand mellem et selskab og en NOBO for enhver proxy -information. Andre oplysninger kan sendes direkte til en NOBO.
Argumenter for og imod en ikke-indsigende fordelagtig ejer (NOBO)
Forskellige finansielle aktører i branchen har forskellige grunde til at støtte eller gøre indsigelse mod SEC-reglerne om at gøre indsigelse og ikke-gøre indsigelse mod en reel ejerstatus. Virksomheder argumenterer imod at have en sondring og mener, at de frit må have lov til at sende kommunikation direkte til aktionærerne. De mener, at direkte kommunikation ville reducere omkostningerne og give mulighed for øget deltagelse i selskabet af aktionærerne.
Banker og mæglere foretrækker derimod at skelne mellem reelle ejere. De er interesserede i at holde deres kundelister private, opretholde gebyrindkomsten genereret gennem videresendelse af proxy -materialer og beskytte lagerlånsindtægter.
Indvending mod gavnlige ejere (OBO'er) ønsker naturligvis også at opretholde sondringen. OBO'er vil gerne holde deres beholdninger og finansielle strategier private og undgå uønskede opfordringer og anden spam.