Hvornår udføres fondsordrer?
Uanset om du køber eller sælger aktier i en investeringsforening, udfører de fleste investeringsforeninger handler en gang om dagen kl. Eastern Time, efter markedets lukning. De bliver typisk indsendt inden kl. Handelsordrer kan indtastes via en mægler, en mægler, en rådgiver eller direkte gennem investeringsforeningen.
I modsætning til andre instrumenter som aktier og børshandlede fonde (ETF'er), de eksekveres af fondsselskabet frem for at handles på det sekundære marked.
Vigtige takeaways
- Gensidige fondsordrer udføres en gang om dagen, efter at markedet lukkede kl. Østlig tid.
- Ordrer kan placeres for enten at købe eller sælge og kan foretages gennem en mægler, rådgiver eller direkte gennem investeringsforeningen.
- Aktier i investeringsforeninger er meget likvide, let omsat og kan købes eller sælges på en hvilken som helst dag, markedet er åbent.
- En ordre vil blive udført til den næste tilgængelige nettoaktivværdi (NAV), som bestemmes efter markedets lukning hver handelsdag.
- Når man tænker på pris, skal investorerne tage hensyn til gebyrer og salgsbelastninger forbundet med midler.
Forståelse når gensidige fondsordrer udføres
Handel og afvikling
Aktier i investeringsforeninger er meget likvide. De kan købes eller sælges (indløses) på enhver dag, når markederne er åbne. Uanset om man arbejder gennem en repræsentant, f.eks. En rådgiver eller direkte gennem fondsselskabet, kan der placeres en ordre om at købe eller indløse aktier, og det vil blive udført ved den næste tilgængelige indre værdi (NAV), som beregnes efter markedets lukning hver handelsdag.
Nogle mæglerfirmaer og fondsselskaber kræver, at ordrer placeres tidligere, end markedet lukker, mens andre tillader eksekvering samme dag helt op til markedet lukker.
Det afviklingsperiode for investeringsforeninger varierer fra en til tre dage, afhængigt af fondsformen.
Gebyrer investeringsforening investorer skal betale inkluderer belastninger, betalt til en mægler eller rådgiver, når visse typer af midler eller købt eller solgt; transaktionsgebyrer, der opkræves hver gang investoren køber eller sælger en fond; og udgiftsforhold, procenter, der afspejler de gebyrer, der betales til fondsselskabet for at forvalte og drive fonden.
Beregning af pris
Den pris, der er betalt for de købte aktier (også det beløb, der er modtaget for de indløste aktier) er baseret på den nye NAV kombineret med ethvert køb eller indløsning belastning gebyrer, der forfalder.
NAV beregnes dagligt, efter at markedet er lukket, for at bestemme den afsluttende markedsværdi af alle de kombinerede værdipapirer, som fonden besidder, minus fondens forpligtelser. Dette tal divideres derefter med fondens samlede udestående aktier, hvilket resulterer i NAV pr. Aktie for den pågældende dag. Købs- og salgsordrer for den pågældende dag udføres derefter ved hjælp af denne NAV.
Fondudgiftsforhold varierer efter investeringsmål og om fonden forvaltes aktivt eller passivt. Ifølge Morningstar opkræver aktivt forvaltede amerikanske aktiefonde typisk 0,68%, mens deres passive modparter opkræver 0,09%. En aktiv obligationsfond opkræver i gennemsnit 0,51%, mens dens passive modpart typisk opkræver 0,10%.
Ud over NAV skal investorer overveje de forskellige gebyrer eller salgsbelastninger, der er forbundet med investeringsforeninger, såsom frontbelastninger (provisioner), udskudte salgsomkostninger, der skal betales ved indfrielse, kortsigtede transaktions- og indløsningsgebyrer, valutagebyrer og konti gebyrer.
Sådanne gebyrer reducerer NAV pr. Modtaget kurs til indløsning og tilføjes til NAV -købesummen ved køb af aktier.