Fondsmægler vs. Financial Advisor Karriere: Hvad er forskellen?

Fondsmæglere vs. Finansielle rådgivere: En oversigt

Kun visse autoriserede fagfolk har lov til at placere værdipapirhandel for kunder eller tilbyde betalt investeringsrådgivning i henhold til amerikansk værdipapirlovgivning. Fondsmæglere og finansielle rådgivere er to sådanne fagfolk, selvom de har en tendens til at servicere forskellige slags kunder og fokusere på forskellige resultater.

Det er ikke umuligt for en professionel at være både en børsmægler og en finansiel rådgiver på samme tid eller for en professionel at svinge mellem den ene betegnelse og den anden. Kendetegnende for både børsmæglere og rådgivere er Serie 7 licens, som gør det muligt for en investeringsprofessionel at tilbyde en komplet serie af generelle værdipapirer til kunder. Alt andet afhænger af den slags relationer, der er bygget med deres kunder.

Fondsmæglere

En børsmægler er en finansiel professionel, der udfører handler på vegne af kunder, enten detailhandel eller institutionel. En børsmægler skal arbejde i kundens bedste interesse for at opnå den bedste udførelse. Mæglere har licens og skal opfylde etiske og emnerelaterede legitimationsoplysninger.

Online mæglere er internetbaserede platforme, der giver kunderne mulighed for at købe og sælge værdipapirer på egen hånd. Fondsmæglere giver ikke investeringsstyringsrådgivning eller porteføljeforvaltning som en del af deres grundlæggende beskrivelse. Fondsmæglere tjener ofte en provision pr. Handel, hvilket kan begrænses til en fast rente.

Finansielle rådgivere

Finansielle rådgivere er i gang med at give økonomisk rådgivning og forvalte penge på vegne af klienter. Dette kan være gennem porteføljeforvaltning eller valg af investeringsforeninger eller ETF'er, som andre vil administrere. Finansielle rådgivere brugte typisk en gebyrbaseret struktur, f.eks. Som en procentdel af forvaltede aktiver (AUM), der opkræves på årsbasis. De seneste inkarnationer af finansielle rådgivere er kendt som robo-rådgivere og bygger investeringsporteføljer på vegne af kunder ved hjælp af algoritmer.

Nøgleforskelle

En kritisk juridisk forskel mellem a børsmægler og en fuldt registreret rådgiver afhænger af ordet "tillidsmand". En tillidsmand er en professionel, der forvalter penge til en anden, kaldet "modtageren". Amerikansk lov lægger en positiv forpligtelse på enhver tillidsmand til at stille sin modtagers interesse først.

Under Investment Advisers Act fra 1940, alle registrerede investeringsrådgivere (som mange finansielle rådgivere er) bærer en fortrolig forpligtelse over for deres kunder. Sådan er det ikke med børsmæglere. I stedet skal den ikke-fortrolige børsmægler kun følge standarden for "egnethed", hvilket ikke kræver, at klientens interesser placeres først; aktiemæglere behøver kun at give passende rådgivning givet kundens ressourcer.

Der er en undtagelse at bemærke: Fondsmæglere skylder tillidsforpligtelser over for deres mæglerforhandlere. Registrerede investeringsrådgivere har ikke en mæglerforhandler. Det er vigtigt at bemærke, at nogle finansielle rådgivere ikke er registrerede investeringsrådgivere de er registrerede repræsentanter, der arbejder for en mæglerforhandler. Disse finansielle rådgivere er bundet af den samme egnethedsstandard som børsmæglere, og den eneste forskel mellem de to kan være de værdipapirlicenser, de har.

Den anden store forskel er den service, der tilbydes kunderne. Finansielle rådgivere præsenterer sig normalt som penge-eksperter med fuld service, hvilket betyder, at de tilbyder skatterådgivning, realkredithjælp, opbygger budgetter og endda sælger forsikring. De kan tjene deres penge gennem gebyrer, provisioner eller begge dele. Omvendt er aktiemæglere meget mere transaktionelle. De har stadig kunder og kan opbygge langsigtede relationer, men vægten er på værdipapirprodukter og ikke andre aspekter af det finansielle liv.

Særlige overvejelser

Hvilken type uddannelse og erfaring er der brug for?

Næsten alle kan blive børsmægler eller finansiel rådgiver. Det hjælper at have en bachelorgrad, gerne i finansiere, økonomi eller en eller anden form for beslægtet felt. Det kan også være et stort plus at have tidligere erfaring med at arbejde med investeringer eller i salg, selvom det ikke er en forudsætning.

Det eneste reelle krav til enten karriere er at bestå værdipapirlicenseksamenerne administreret af Finansindustriens tilsynsmyndighed (FINRA). Der er en fangst; FINRA kræver, at du har en sponsor enhed, før du kan deltage i de fleste af sine eksamener. Det betyder, at en håbefuld rådgiver eller mægler skal finde et firma til at sponsorere dem.

Fælles værdipapirlicenser omfatter følgende:

• Det Serie 6, der giver mulighed for at handle i investeringsforeninger
• Serie 22, som giver mulighed for at håndtere programmer for direkte deltagelse
• Serie 7, som er den mest almindelige og dækker en lang række værdipapirer
• Det Serie 65, som kræves af de fleste stater for dem, der ønsker at fungere som investeringsrådgivere
• Det Serie 63, som kræves af nogle stater for officiel registreret repræsentantstatus
• Det Serie 66, der dækker de 63 og 65 eksamener uden at gentage serie 7 -materiale

FINRA -eksamener er ikke gratis. De fleste koster mellem $ 100 og $ 305 pr. Forsøg, men de er ikke alt for svære at bestå. FINRA skaber sit eget studiemateriale, og de fleste individer behøver kun at studere i et par måneder for at bestå serie 7, som mange anser for at være den sværeste test.

Det er også bydende nødvendigt for rådgivere og mæglere at udvikle effektiv kommunikation og interpersonelle færdigheder. Succes og fiasko afhænger af evnen til at markedsføre, finde kunder og derefter forklare komplekse økonomiske emner på en fordøjelig måde.

Hvordan er balancen mellem arbejdsliv og privatliv?

Kort sagt har børsmæglere og finansielle rådgivere meget fleksible skemaer og nyder enestående balance mellem arbejdsliv og privatliv. Et stort antal af dem arbejde selvstændigt og lave deres egne skemaer. Selv dem, der arbejder for virksomheder og har kontortid, kan arbejde sig frem til relativ selvbestemmelse.

Pas dog på en "græs er altid grønnere" mentalitet. De første år som mægler eller rådgiver er ofte fyldt med lav løn og lange timer, indtil en forretningsbog er etableret. Mange i feltet overlever ikke denne introduktionsperiode, og dem, der ofte kommer ind i weekenden eller arbejder sent om aftenen for at imødekomme klientplaner.

Andre overvejelser

Forventninger til branchen

Selvom finansbranchen forventes at vokse i løbet af det næste årti, ændrer investeringsrådgivende karrieres karakter sig. Markedet er på vej væk fra de klassiske, gebyrbaserede rådgivningstjenester og bevæger sig mod fjerntliggende, endda automatiserede og billigere alternativer. Robo-rådgivere og onlinemæglere gør det lettere end nogensinde at modtage investeringsrådgivning. Flere muligheder er gode for forbrugerne, men de presser mæglere og rådgivere.

Succesfulde børsmæglere og finansielle rådgivere i det 21. århundrede skal have planer om at håndtere ændre servicedynamik, hvad enten det er ved at omfavne nye platforme eller skabe en klar værditilvæksttjeneste differentiering.

At være en børsmægler vs. en finansiel rådgiver

Der er en stor del af crossover mellem disse to erhverv. En succesrig børsmægler kan sandsynligvis være en succesrig finansiel rådgiver og omvendt, selvom målkundemassen er lidt anderledes.

Dem, der nyder omfattende strategier med stort billede, vil sandsynligvis nyde at opbygge full-service finansielle planer mere end blot at sælge værdipapirer. Omvendt passer børsmægling bedre til dem, der foretrækker at fokusere snævert på markedsprodukter.

Begge job er krævende og kræver en masse selvmarkedsføring, initiativ og stærke kommunikationsevner. Den bedste beslutning træffes sandsynligvis på grundlag af komfort, med en arbejdsgiver frem for den specifikke titel knyttet til arbejdet.