Aggressiv vækstfonds definition
Hvad er en aggressiv vækstfond?
En aggressiv vækstfond er en investeringsforening, der søger kapitalgevinster ved at investere i aktierne i vækst virksomhedens aktier. Investeringer i disse fonde er virksomheder, der udviser et højt vækstpotentiale, men også har større risiko. Som sådan søger aggressive vækstfonde at levere markedsafkast over gennemsnittet, men deres underliggende investeringer er ofte ustabile og forårsager høj aktiekurs volatilitet.
Vigtige takeaways
- En aggressiv vækstfond investerer i virksomheder, der har et stort vækstpotentiale, herunder nyere virksomheder og virksomheder inden for varme sektorer i økonomien.
- Som følge heraf forvaltes disse fonde aktivt til at opnå afkast over gennemsnittet, når markederne stiger.
- Disse aktier er imidlertid også en del mere risikable end andre aktier, og derfor kan disse midler underperformere i ned -markeder og opleve større volatilitet generelt.
Forståelse for aggressive vækstfonde
Aggressive vækstfonde identificeres på markedet for at tilbyde afkast over gennemsnittet for investorer, der er villige til at tage en ekstra investeringsrisiko. De forventes at overgå standardvækstfonde ved at investere mere i virksomheder, de identificerer med aggressive vækstudsigter. Aggressive vækstfonde investerer i vækstaktier med relativt mere aggressive fremskrivninger til
omsætning og indtjening end standardvækstuniverset. Fordi aggressive vækstaktiefonde investerer baseret på fremadrettede antagelser og flere vækstfaser, kan de have en højere sammenlignelig risiko. Disse fonde falder typisk ikke ind under en standardkategorigruppering rapporteret af investeringsforeninger. De vil typisk findes i kategorien vækstfonde med fondsnavne som: aggressiv vækstfond, kapitalværdifond eller kapitalgevinstfond. Deres hovedfokus er at investere for overlegne kapitalgevinster.Da disse fonde typisk er forbundet med høj risiko og højt afkast, er det vigtigt for investorer at nøje undersøge fondens risikometoder. Beta, Sharpe Ratio og standardafvigelse er tre risikomålinger, der ofte rapporteres af et fondsselskab for at hjælpe investorer med at forstå fondens risici. At sammenligne risikometrik med et benchmark er typisk bedst, når man søger at forstå fondsrisici. Russell 3000 Growth Index er et godt markedsindeks benchmark for investorer, når de overvejer aggressive vækstfonde.
Aggressive vækstfonde tilbyder nogle af de højeste Vend tilbage potentiale på aktiemarkederne, også med nogle af de højeste risici. Nogle aggressive vækstfonde kan integrere alternative investeringsstrategier, der anvender derivater. Investorer bør foretage en grundig due diligence for disse fonde for at forstå deres investeringer og investeringsstrategier.
Eksempel på en aggressiv vækstfond
Det ClearBridge Aggressive Growth Fund (Ticker: SHRAX) er et eksempel på en aggressiv vækstfond, der er tilgængelig for både detail- og institutionelle investorer. Fra marts 2020 besidder fonden 6,8 mia. Dollar i aktiver og havde et årligt afkast på -3,35% mod et afkast på -3/72% forits benchmark Russell 3000 Growth Index. Fonden har en beta på 1,11, dens Sharpe Ratio er 0,17, og dens standardafvigelse er 15,55 - hvilket indikerer et højere risikoniveau end gennemsnittet. På grund af sin aktive ledelsesstil har den en omkostningsgrad på 1,12%.
Konservativ vækst
I modsætning til aggressiv vækst, konservativ vækst er en alternativ investeringsstrategi, der har til formål at dyrke investeret kapital på lang sigt. Disse fonde er typisk rettet mod langsigtede investorer, der lægger stor vægt på bevarelse af formuer, men også gerne vil drage fordel af nogle af markedets høje vækstmuligheder. Konservative vækstfonde allokerer normalt en høj procentdel af fonden til fast indkomst, mens den resterende allokering investeres i vækst eller aggressive vækstaktier.