Momentum Stock Broadcom (AVGO) kan have toppet
Broadcom Inc. (AVGO) slå fortjeneste pr. aktie (EPS) skøn for 31. kvartal i træk, da det rapporterede resultater efter slutningen den 4. juni, men den positive reaktion på denne rapport var kortvarig. Aktien satte hele tiden intraday højt på stærkt opadgående momentum til $ 378,96 i september. 2. Aktien handlede derefter så lavt som $ 343,48 den sep. 21. I højden formåede Broadcom ikke at holde sit halvårlige risikoniveau på 377,65 dollar, hvor overskud skulle have været taget.
Vigtige takeaways
- Broadcom forlængede sin indtjeningsvindende streak i sin seneste rapport, men den positive reaktion var kortvarig.
- Broadcom har en P/E -forhold på 20,24 og tilbyder en generøs udbytteprocent på 3,70%ifølge Macrotrends.
- Det halvleder gigantisk design og leverer halvledere og infrastruktursoftware til trådløs og bredbåndskommunikationsindustrien.
Aktien lukkede torsdag, sept. 24, til $ 352,52, en stigning på 11,5% år til dato og på tyremarkedets område på 126,5% over sit lavpris 18. marts på $ 155,67. Aktien er 7% under sit hidtil højeste. Broadcom har et P/E -forhold på 20,24 og tilbyder et generøst udbytteudbytte på 3,70%, ifølge Macrotrends. Halvledergiganten designer og leverer halvledere og infrastruktursoftware til trådløs og bredbåndskommunikationsindustrien.
Det daglige diagram for Broadcom
Det daglige diagram for Broadcom viser, at aktien faldt 53% fra et højdepunkt på $ 331,58 den 1. januar. 24 til 18. marts lav på 155,67 dollar. Fra dette lavpunkt havde aktien et bull-run på 143% til dets all-time intraday high på $ 378,96 fastsat den 18. marts.
Broadcom-aktien faldt under sine 50 dage simpelt glidende gennemsnit (SMA) den feb. 20. 200-dages SMA kunne ikke holdes i februar. 25. Den V-formede stigning fra laven 18. marts nåede den 50-dages SMA den 9. april. 200-dages SMA blev generobret den 26. maj.
EN gyldne kors blev bekræftet den 6. juli, da den 50-dages SMA steg over 200-dages SMA, hvilket førte aktien til sin all-time high. Broadcom steg over sit tredje kvartals pivot til $ 324,02 i august. 4 og flyttede derefter over sit årlige omdrejningstal til $ 337,86 den aug. 26.
Bemærk, hvordan Broadcom undlod at holde sit halvårlige risikoniveau på 377,65 dollar i september. 2. Aktien er også over sin årlige pivot på $ 337,86.
Ugeplanen for Broadcom
Det ugentlige diagram for Broadcom er neutralt med aktien over sit fem-ugers ændrede glidende gennemsnit på $ 343,50. Aktien er også over sin 200-ugers SMA, eller omvendelse til middelværdien, til $ 261,06. Broadcom har været over dette centrale gennemsnit siden ugen den 10. april.
Den 12 x 3 x 3 ugentlige langsom stokastisk læsning sluttede ugen med at falde til under 80,00 på 79,55. Dette er den negative divergens at bekymre sig om.
Divergens er, når prisen på et aktiv bevæger sig i den modsatte retning af en teknisk indikator, såsom en oscillator, eller bevæger sig i modstrid med andre data. Divergens advarer om, at den aktuelle pris trend kan svækkes, og i nogle tilfælde kan det føre til, at prisen ændrer retning.
Handelsstrategi: Køb Broadcom -aktier ved svaghed til sin årlige pivot til $ 337,86 og til sit kvartalsvise pivot til $ 324,02. Reducer styrken til det halvårlige risikoniveau på 77,65 $.
Sådan bruges mine værdiniveauer og risikofyldte niveauer: Aktiens slutkurs i december. 31, 2019, var et input til min patenterede analyse. Halvårligt og årligt niveau forbliver på diagrammerne. Hver beregning bruger de sidste ni lukninger i disse tidshorisonter.
Tredje kvartal 2020 -niveau blev etableret baseret på slutningen af 30. juni, og det månedlige niveau for september blev fastlagt baseret på august. 31 lukke. Nye ugentlige niveauer beregnes efter hver uge, mens nye kvartalsniveauer opstår ved udgangen af hvert kvartal. Halvårlige niveauer opdateres midt på året, og årlige niveauer er i spil hele året rundt.
Min teori er, at ni år af volatilitet mellem lukker er nok til at antage, at alle mulige bullish eller bearish begivenheder for aktien er indregnet. For at fange volatiliteten i aktiekurser bør investorer købe aktier på svaghed til et værdiniveau og reducere beholdningen af styrke til et risikabelt niveau. En pivot er et værdiniveau eller et risikabelt niveau, der blev krænket inden for dens tidshorisont. Pivots fungerer som magneter, der har stor sandsynlighed for at blive testet igen, inden deres tidshorisont udløber.
Sådan bruges 12 x 3 x 3 ugentlige langsomme stokastiske aflæsninger: Mit valg om at bruge 12 x 3 x 3 ugentlige langsomme stokastiske aflæsninger var baseret på backtesting mange metoder til at aflæse momentum i aktiekurs med det formål at finde den kombination, der resulterede i færrest falske signaler. Jeg gjorde dette efter børsnedbruddet i 1987, så jeg har været tilfreds med resultaterne i mere end 30 år.
Den stokastiske læsning dækker de sidste 12 ugers højder, nedture og lukker for aktien. Der er en rå beregning af forskellene mellem den højeste høje og den laveste lav versus lukkerne. Disse niveauer ændres til en hurtig læsning og en langsom læsning, og jeg fandt ud af, at den langsomme læsning fungerede bedst.
Den stokastiske læseskala mellem 00.00 og 100.00, med aflæsninger over 80.00 betragtet overkøbt og aflæsninger under 20,00 betragtes oversolgt. En læsning over 90,00 betragtes som en "oppustelig parabolisk boble" -dannelse, som typisk efterfølges af et fald på 10% til 20% i løbet af de næste tre til fem måneder. En læsning under 10,00 betragtes som "for billig til at ignorere", som typisk efterfølges af gevinster på 10% til 20% i løbet af de næste tre til fem måneder.
Oplysning: Forfatteren har ingen positioner i de nævnte aktier og har ingen planer om at starte positioner inden for de næste 72 timer.