Definition på en enkelt renteforsikring
Hvad er enkeltrenteforsikring?
Enkeltrenteforsikring-også kendt som leverandører enkeltrenteforsikring eller VSI-forsikring-dækker interesserne for en af de to parter, der ejer en ejendom. Denne type forsikring dækker typisk en del eller hele den udestående værdi, der skyldes et långiver for pantsat eller leaset ejendom.
Enkeltrenteforsikring gælder generelt kun for en långivers eller finansieringsselskab. VSI -forsikring er struktureret for at beskytte långiverens interesser, men ikke låntageren af bolig-, bil- eller andre forbrugslån. Selvom långiveren kan videregive udgifterne til VSI -præmierne til låntageren, modtager låntageren ingen beskyttelse, hvis sikkerhed (f.eks. en bil eller et hjem) ødelægges eller beskadiges.
Vigtige takeaways
- Enkeltrenteforsikring, også kendt som sælgers enkeltrenteforsikring eller VSI -forsikring, beskytter långiveren, men ikke låntageren af bolig-, bil- eller andre forbrugslån.
- Enkeltrenteforsikring dækker tab eller skade på et lånes sikkerhed, som er det underliggende aktiv med høj værdi, f.eks. En bil, en båd eller et hjem.
- I USA tillader nogle stater långiveren at videregive omkostningerne ved en VSI -forsikring til låntageren, som kan være forpligtet til at købe forsikringen for at modtage et lån.
- Långivere vælger muligvis blank dækning på deres VSI -forsikring, som tilbyder brede dækningsmuligheder for hele deres forbrugslåneportefølje.
- Denne dækning kan omfatte beskyttelse af overspringskonto, tyveribeskyttelse, dækning af fejl og mangler og tilbagekøbsdækning.
Forståelse for enkeltrenteforsikring
I de fleste tilfælde dækker enkeltrenteforsikring skader på eller tab af et lån underliggende aktiv. Ofte inkluderer det også långiverens omkostninger ved at besidde dette aktiv, hvis det er nødvendigt. Finansieringsvirksomheder, der låner ud til kunder med marginal eller dårlig kredit, kræver nogle gange denne form for dækning for at sikre sig mod omkostningerne ved kundens misligholdelse. Nogle stater tillader långivere at betale omkostningerne ved politikken forsikringspræmie til låntageren.
Fordele ved enkeltrenteforsikring
Langt de fleste enkeltforsikringspolicer dækker långiverens interesse i køretøjer og andre høje værdier personlig ejendom, såsom lystbåde og fartøjer. Enkeltrenteforsikringer tilbyder ofte gap dækning, som refunderer långivere for forskellen mellem aktivets værdi og den udestående lånets hovedstol.
Långivere kan vælge tæppe dækning, der tilbyder bred dækning for hele deres forbrugslåneportefølje. I stedet for at følge op og spore individuelle politikker, giver blank dækning långivere mulighed for at reducere deres administrative omkostninger. Dækningsmuligheder kan omfatte:
- Spring konto over beskyttelse til at godtgøre udgifterne til at spore standardlåntagere
- Tyverisikring til dækning af aktiver, der kan blive beskadiget eller stjålet
- Tilbagebetalingsdækning for at opveje omkostninger og skader, der er påført under tilbagetagelsesprocessen
- Lienedækning til beskyttelse mod fejl og mangler på titelpapirer
Enkeltrenteforsikring og køb af køretøjer
De fleste stater kræver, at chauffører fremlægger bevis på bilforsikring, før de tillader dem at køre et køretøj lovligt. Ligeledes har finansielle servicevirksomheder typisk brug for bevis på forsikring før tegning et billån. Hvis en køber af en eller anden grund ikke kan fremvise bevis for forsikring, når han køber køretøjet, kan finansfirmaet kræve, at køberen køber sælger enkeltrenteforsikring.
Et finansieringsselskab kan også anmode om en enkelt rentedækning, hvis låntagers kredithistorie er svag eller mangler, hvilket gør Standard mere sandsynligt.
Långivere kan også kræve enkeltforsikringsforsikring for låntagere, der ikke har en kredit score lav nok til at nægte lånet, men ikke har en stærk score eller meget kredithistorie.
Eksempel på enkeltrenteforsikring
Antag, at en risikabel låntager køber et køretøj på $ 36.000. Et år senere bliver låntageren involveret i en ulykke, og et forsikringsselskab erklærer bilen for et totalt tab. Låntagers forsikring beregner værdien af køretøjet minus afskrivninger til $ 29.000.
Da låntageren stadig skylder finansieringsselskabet næsten $ 35.000 i udestående rektor, sender forsikringsselskabet checken på $ 29.000 direkte til finansieringsselskabet. I dette scenario er låntageren stadig på krogen for de resterende $ 6.000 hovedstol på en bil, som de ikke længere kan køre. Låntageren kan beslutte at stoppe med at betale, idet lånet misligholdes. Finansieringsselskabets sælger enkeltrenteforsikring dækker de $ 6.000, som låntageren misligholdte.