Sarbanes-Oxley (SOX) Act of 2002 Definition
Hvad er Sarbanes-Oxley (SOX) Act of 2002?
Sarbanes-Oxley Act fra 2002 er en lov, som den amerikanske kongres vedtog 30. juli samme år for at hjælpe investorer med at beskytte investorer mod svigagtig finansiel rapportering fra virksomheder.Også kendt som SOX Act of 2002 og Corporate Responsibility Act of 2002, pålagde den strenge reformer af eksisterende værdipapirregulativer og pålagde hårde nye sanktioner over for lovbrydere.
Sarbanes-Oxley Act fra 2002 kom som reaktion på finansielle skandaler i begyndelsen af 2000'erne, der involverede børsnoterede virksomheder som Enron Corporation, Tyco International plc og WorldCom.De højt profilerede svig rystede investorernes tillid til virksomhedsregnskabernes troværdighed og fik mange til at kræve en revision af årtiers gamle lovgivningsmæssige standarder.
Vigtige takeaways
- Sarbanes-Oxley (SOX) Act of 2002 kom som reaktion på stærkt omtalte virksomheders finansielle skandaler tidligere det årti.
- Loven skabte strenge nye regler for revisorer, revisorer og virksomhedsledere og stillede strengere krav til journalføring.
- Handlingen tilføjede også nye strafferetlige sanktioner for overtrædelse af værdipapirlove.
Handlingen tog sit navn fra dens to sponsorer - Sen. Paul S. Sarbanes (D-Md.) Og Rep. Michael G. Oxley (R-Ohio).
1:44
Sarbanes-Oxley Act Of 2002-SOX
Forståelse af Sarbanes-Oxley (SOX) Act
De regler og håndhævelsespolitikker, der er skitseret i Sarbanes-Oxley Act fra 2002, ændrede eller supplerede eksisterende love om sikkerhedsregulering, herunder Securities Exchange Act fra 1934 og andre love, der håndhæves af det Securities and Exchange Commission (SEC).Den nye lov indeholder reformer og tilføjelser på fire hovedområder:
- Virksomhedsansvar
- Øget strafferetlig straf
- Regnskabsregulering
- Nye beskyttelser
Store bestemmelser i Sarbanes-Oxley (SOX) Act fra 2002
Sarbanes-Oxley Act fra 2002 er en kompleks og langstrakt lovgivning. Tre af dets vigtigste bestemmelser omtales sædvanligvis af deres sektionsnumre: Afsnit 302, afsnit 404 og afsnit 802.
På grund af Sarbanes-Oxley Act fra 2002 kan virksomhedsledere, der bevidst attesterer falske regnskaber, gå i fængsel.
Sektion 302 i SOX -loven fra 2002 mandater, at ledende virksomhedsledere personligt skriftligt attesterer, at virksomhedens regnskaber "overholder SEC -oplysningskravene og retfærdigt til stede i alle væsentlige aspekter driften og den finansielle tilstand af udsteder. "Betjente, der underskriver regnskaber, som de ved er unøjagtige, er omfattet af strafferetlige sanktioner, herunder fængsel betingelser.
Sektion 404 i SOX -loven fra 2002 kræver, at ledelse og revisorer etablerer interne kontroller og rapporteringsmetoder for at sikre, at disse kontroller er tilstrækkelige. Nogle kritikere af loven har klaget over, at kravene i afsnit 404 kan have en negativ indvirkning på børsnoterede virksomheder, fordi det ofte er dyrt at etablere og vedligeholde det nødvendige interne kontroller.
Sektion 802 i SOX -loven fra 2002 indeholder de tre regler, der påvirker journalføringen. Den første omhandler destruktion og forfalskning af optegnelser. Den anden definerer strengt opbevaringsperioden for lagring af poster. Den tredje regel skitserer de specifikke forretningsoptegnelser, som virksomheder skal gemme, herunder elektronisk kommunikation.
Udover den økonomiske side af en virksomhed, såsom revisioner, nøjagtighed og kontrol, er SOX Act of 2002 skitserer også krav til informationsteknologi (IT) afdelinger vedrørende elektronisk optegnelser. Loven angiver ikke et sæt forretningspraksis i denne henseende, men definerer i stedet, hvilke virksomhedsregistre der skal opbevares, og hvor længe. Standarderne skitseret i SOX Act of 2002 angiver ikke, hvordan en virksomhed skal opbevare sine poster, bare at det er virksomhedens IT -afdelings ansvar at gemme dem.