3 REIT'er rammer nye højder

iShares Dow Jones US Real Estate Index Fund ETF (IYR) har kørt på plads i et snævert mønster siden toppen i 2015, og udbetalt sundt udbytte mens man afventer mere gunstige forretnings- og rentevilkår. Dog top ejendomsinvesteringsfond (REIT) kunstnere har rystet denne sløvhed af sig og postet nye højder ved at drage fordel af varme lokale markeder og/eller gunstige industriundergrupper.

Det er en relativt enkel opgave at finde disse overlegne spil ved at sortere en liste over fondskomponenter efter relativ position sammenlignet med 200-dages eksponentielt glidende gennemsnit (EMA). Branchelederskab stiger til toppen af ​​denne sorterede liste, hvilket giver teknikeren eller investoren mulighed for at gennemgå prisstrukturen for lang- eller kortsigtet profitpotentiale såvel som lavrisiko-indgangsniveauer. Et sidste trin overvejer derefter udbyttehistorien og leder efter den mest potente kombination af trend og udbytte.

Medical Properties Trust, Inc. (MPW) håndterer nettoleasing af sundhedsejendomme og betaler et årligt udbytte på 5,51 %. Det toppede med $16,70 i 2007 efter en flerårig optrend og styrtede ned til et rekordlavt niveau på $2,76 under det økonomiske kollaps i 2008. Den efterfølgende genopretningsbølge afsluttede en rundrejse til det tidligere højdepunkt i 2013, men et udbrud mislykkedes, hvilket forstærkede

modstand i midten af ​​teenageårene. Et udbrudsforsøg i 2016 mislykkedes også, men prishandlingen nåede endelig rekorden i januar 2019.

REIT lettede til en konsolidering mønster i februar, der absorberede overkøbte tekniske forhold efter udbruddet, og det er nu vendt tilbage til rækkemodstand på $18,60. Et rally over dette niveau burde understøtte købsinteressen, der kan følge trendlinjen med blå stigende højder, rettet mod de lave $20s. Det volumen i balance (OBV) akkumulerings-fordelingsindikator er også løftet til et rekordhøjt niveau, hvilket giver en stiv medvind til den udviklende optrend.

UDR, Inc. (UDR), en multi-familie ejendomsbygger, betaler et 2,89% fremadrettet årligt udbytte. En flerårig optrend toppede med $34,10 i 2007, hvilket gav plads til et brutalt fald, der fandt støtte på et 18-årigt lavpunkt i enkeltcifrede i marts 2009. Et spring ind i det nye årti gik i stå i midten af ​​$20s, og det krævede fire år mere at gennemføre en rundrejse til det tidligere højdepunkt. Et udbrud i 2016 formåede ikke at generere købsinteresse, hvilket gav en lav stigning ind i 2017.

REIT brød ud over 2017-højden i november 2018, testede ny støtte ind i januar og tog fart i et stærkt fremskridt, der gik i stå i midten af ​​$40'erne. Pristiltag er faldet ind i et snævert konsolideringsmønster i den seneste måned, med et rally over $45,50, der sandsynligvis vil generere yderligere opside, der kan nå de lave $50s. OBV holder på et nyt højdepunkt, hvilket indikerer, at nye aktionærer bygger positioner.

W. P. Carey Inc. (WPC) håndterer mere end 1.000 netto lejede erhvervsejendomme og betaler et sundt årligt udbytte på 5,53 %. Det toppede i midten af ​​$30'erne i 2002 og mislykkedes flere breakout-forsøg indtil 2011, hvor virksomheden gik ind i en kraftig trendfremgang, der stoppede ved $79,34 i 2013. Det blev solgt til $51,12 i 2016, mens pristiltag ind i dette år har været indeholdt inden for disse grænser.

Et 2015-bounce gik i stå på $73,05, mens 2016 og 2017 stævner ikke formåede at gennembore det stædige modstandsniveau. Engagerede købere kom til undsætning i oktober 2018 og løftede aktien til et femårigt højdepunkt nær $76 i februar. Den købsstigning monterede .786 Fibonacci retracement niveauet for det fald, der startede i 2013, hvilket satte scenen for en længe ventet test ved 2013 modstand. Massiv ophobning i de seneste fem måneder forudsiger, at indsatsen vil lykkes, hvilket åbner døren til de trecifrede.

Bundlinjen

Top-tier REIT'er handler på eller tæt på nye højder, perfekt positioneret til langsideeksponering.

Offentliggørelse: Forfatteren havde ingen positioner i de førnævnte værdipapirer på tidspunktet for offentliggørelsen.