Spread-Load Kontraktplan
Hvad er en Spread-Load-kontraktplan?
En kontraktmæssig spredningsbelastningsplan spreder a investeringsforening'S salgsafgift, eller belastning, over en tidsperiode. Det er en gebyrbetalingsstruktur, der gælder for investeringsforeninger, hvor salgsgebyret eller provisionen (belastningen) ikke betales helt på det tidspunkt, hvor investoren først bidrager med midler til investeringsforeningen. I stedet er investeringsforeningens belastning spredt over en længere periode.
Vigtige takeaways
- En kontraktmæssig spredningsbelastning fordeler en investeringsfonds salgsafgift eller belastning over en periode.
- En spread-load er en betalingsstruktur for investeringsforeninger, hvor salgsgebyret eller provisionen (belastningen) ikke helt betales ved en første investering i investeringsforeningen.
- To typer "belastningsplaner" er tilladt: front-end lastplaner, hvor op til 50% af det første års betalinger kan gælder salgsgebyret og planer for spredningsbelastning, hvorunder mindre end 20% af et års betalinger kan gælde for salg afgifter.
Forståelse af Spread-Load Kontraktplaner
En kontraktmæssig spread-load-plan gør det muligt at anvende større dele af investorens oprindelige bidrag til kontoen på faktiske investeringer i stedet for salgsomkostninger. Ved at gøre det er investoren i stand til at få en relativt større position i investeringsforeningen på forhånd, selvom det fremtidige bidrag vil være mindre.
En kontraktplan er en unik form for investeringsforeninger. Disse planer kræver, at investoren forpligter sig til at købe et fast beløb i dollar, siger $ 10.000, og til at foretage betalinger mod dette beløb over tid. Planen kræver normalt, at betalinger foretages månedligt med et fast beløb over en tidsramme på 10 til 15 år. Til gengæld udsteder investeringsforeningens selskab tillidscertifikater for deres interesse i aktierne.
Det maksimalt tilladte salgsgebyr i planens levetid er 9%. Der er dog to forskellige typer "belastningsplaner" tilladt. Bemærk, at under en af disse planer foretages fuld refusion af alle salgsgebyrer, hvis investoren aflyser inden for 45 dage efter starten.
Front-End Load Plan
I en front-end belastning plan, kan op til 50% af det første års betalinger anvendes på salgsgebyret. Hvis investoren annullerer inden for 18 måneder efter starten, består hans eller hendes refusion af aktienes indre værdi plus alle betalte salgsgebyrer minus 15% af de samlede betalinger.
Spread-Load Plan
For en spredningsbelastningsplan, højst 20% af et års betalinger kan være gældende for salgsomkostninger, og højst 16% gennemsnit i løbet af de første fire år kan fratrækkes salgsgebyrer. Refusioner (efter 45 dage) består kun af NAV; der refunderes ikke salgsgebyrer.
Der opkræves også et depotgebyr (ud over salgsgebyret), da der er øget depot- og regnskabsfunktioner i denne type planer. Betalinger fra investoren deponeres hos depotmanden (eller kurator).
Andre vigtige træk ved kontraktplaner omfatter:
- To typer prospekter er påkrævet - en for hver underliggende fond og en specifik for vilkårene i selve kontraktplanen.
- Engangskøb kan være tilladt.
- Udbytte og kapitalgevinster geninvesteres automatisk i NAV.
- Breakpoints er tilgængelige baseret på de planlagte betalinger.