Gensidig sparekasse (MSB) Definition

Hvad er en gensidig sparekasse (MSB)?

En gensidig sparekasse er en type sparsommelighed institution oprindeligt designet til at betjene personer med lav indkomst. Historisk set investerede disse personer i langsigtede fastforrentede aktiver, som f.eks realkreditlån.

De fleste MSB'er havde primære placeringer i de midtatlantiske og industrielle nordøstlige regioner i USA. I 1910 var der 637 af disse institutioner.

Forståelse for en gensidig sparekasse (MSB)

Gensidige sparekasser havde stort set succes indtil 1970'erne. Nærmere bestemt blev regler indført i løbet af 1980'erne.

Selvom et realkreditlån normalt er en kontrakt mellem en låntager og långiver, kan realkreditlån slås sammen og blive tilgængelige for investering af eksterne parter.

Historie om gensidige sparekasser (MSB'er)

De første gensidige sparekasser (MSB'er) blev indledt i 1816 og var Philadelphia Saving Society og Boston's Provident Institution for Saving. Hensigten med MSB'er var at give kredit til mennesker, der stort set blev overset af det etablerede banksystem dengang.

Udtrykket "gensidighed" stammer faktisk fra 1800 -tallet, en tid hvor nogle velhavende individer gjorde det til et punkt at udjævne spillereglerne for borgerne, da landet ændrede sig hurtigt. De første filantropiske personer i Philadelphia, der etablerede de første gensidige sparekasser, startede også de første hospitaler, børnehjem og krisecentre på den østlige kyst i USA.

Faktisk var hovedformålet med de første gensidige sparekasser ikke at tjene overskud til sine stiftere. Målet var i stedet at oprette en enhed, hvor indtjeningen ville strømme direkte til sine indskydere. Desuden blev renter, der ikke blev betalt til indskydere, holdt tilbage som "beholdt indtjening".

Beholdt indtjening tjente en hovedfordel: I perioder med økonomisk stress ville indskydernes hovedstol kunne returneres efter anmodning.

Mange af de etablerede principper står i dag.

MSB'er var generelt meget succesfulde indtil 1970'erne. I løbet af 1980'erne blev der reguleret regler for, hvad MSB'er kunne investere i, sammen med hvilken rente de kunne betale til kunder, kombineret med stigende renter, forårsagede MSBs massive tab. Mange MSB'er mislykkedes derfor i 1980'erne; andre fusionerede, blev kommercielle banker, eller konverteret til lagerform.

MSB'er investerede traditionelt i realkreditlån. Enkeltpersoner og virksomheder vil bruge realkreditlån til at foretage store ejendomsindkøb uden at betale hele værdien af ​​forskuddet. Fastforrentede realkreditlån (også kaldet et "traditionelt" pant) realkreditlån (ARM) eksisterer.

Gensidige sparekasser er generelt organiseret under det, der kaldes "kurator -systemet". Det er netop denne egenskab, der adskiller dem fra andelsbanker. Hos andelsbanker er kunderne ejerne. Men med gensidige sparekasser er dets forhold til indskydere skyldnerens og kreditorens behov, hvilket kræver behovet for en "kurator" for at styre bankens virksomhed uden at tjene penge på sig selv.

I det moderne samfund har gensidige sparekasser ret godt tilpasset sig hård konkurrence. Konkret har de tilbudt kunderne en bredere vifte af produkter og tjenester via tilknyttede finansielle institutioner. For eksempel tilbyder et stort antal gensidige sparekasser nu finansielle tjenester såsom fast indkomst og aktieinvesteringer, forsikring, finansiel planlægning, ejendomsplanlægning og tillidsydelser ud over dagligdagen bankvirksomhed.

Bankindustrien har gennemgået en enorm og hurtig forandring i løbet af det sidste århundrede. Gensidige sparekasser tilbyder fortsat stabil og pålidelig samfundsbankvirksomhed.

Når det er sagt, påvirker teknologien fortsat hovedpine for gensidige sparekasser. Bankvirksomheden er i stigende grad blevet mere teknologisk baseret. For at forblive relevant var gensidige sparekasser nødt til at investere stort i ting som it -bankinfrastruktur, cybersikkerhed og online appudvikling.

På grund af slankende marginer og mangel på skala (i forhold til store multinationale ejere, der ejes af ejere), er det svært for gensidige sparekasser at investere stort i finansiel teknologi. I stedet skal gensidige sparekasser i stigende grad fusionere for at få adgang til eller finansiere teknologiinfrastrukturen.

Fordele og ulemper ved gensidige sparekasser (MSB'er)

Der er flere fordele og ulemper ved at gå med gensidige sparekasser. Lad os først se på fordelene.

Fordele

1. Finansiel stabilitet: Generelt kapitaliseres gensidige sparekasser bedre og opererer mere konservativt end den almindelige offentlige bank. Faktisk var gensidige sparekasser blandt de få banker, der overlevede den store depression på grund af deres afvisning af at påtage sig for stor risiko.
2. Kunde service: Da det at være en indskyder også betyder, at du er ejer, er det helt naturligt, at gensidige sparekasser har en mere ”ivrig efter at behage” tilgang, når det kommer til kundeservice. Der er ingen vej udenom: Bankens succes er afhængig af kreditorernes tilfredshed og succes.
3. Depositor sikkerhed: Gensidige sparekasser er typisk chartret af statslige eller føderale organer. For eksempel er gensidige sparekasser forsikret af Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC). Og som tidligere nævnt er gensidige sparekasser generelt mere forsigtige med deres investeringer for at beskytte indskydernes investeringsinteresser. På grund af det er gensidige sparekasser i stand til at klare finansielle stridigheder langt bedre end traditionelle banker.
4. Langsigtede udsigter: Gensidige sparekasser ejes ikke af aktionærer, der typisk kræver, at overskuddet vokser hvert eneste år. Således er gensidige sparekasser i sagens natur i stand til at tage en langsigtet tilgang til erhvervslivet. I stedet for at forsøge at opfylde strenge indtjeningsestimater er gensidige sparekasser i stand til at opbygge langsigtede og mere frugtbare relationer med samfundet og levere mere fleksible løsninger.
5. Overskud forbliver inden for fællesskabet: Renteoverskuddet på lån returneres normalt til samfundet i en eller anden form. En måde er, at indskydere får lavere lånerenter og højere renter på indskud. Og en anden måde er simpelthen gennem donationer til fællesskoler, velgørende formål og lokale arrangementer.
6. Tilgængelighed: Medlemmer kan typisk når som helst gå ind i en gensidig sparekasse og få økonomisk rådgivning fra finansielle eksperter.

Ulemper

Selvfølgelig er der også et par ulemper ved gensidige sparekasser. De omfatter:

1. Nogle gange for konservativt: Selvom det er på den konservative side sikkert hjælper den finansielle stabilitet i gensidige sparekasser, kan det skade investeringsresultaterne hos indskydere. Konkret er lederkompensation generelt knyttet til den gensidige sparekasses økonomiske sundhed, hvilket giver ledere et incitament til at investere så konservativt som muligt, selv når det tager lidt mere risiko, ville være fornuftigt skattemæssigt.
2. Ingen medlemsstyring: Gensidige sparekasser er gensidige foreninger, hvilket betyder, at de ejes, men ikke kontrolleres, af indskydere. I stedet går kontrollen til en bestyrelse, der ofte forbliver den samme i årevis. Bestyrelsen selv styrer og svarer ingen. Indskydere har ingen direkte stemmeret. Deres eneste mekanisme for indflydelse er dybest set at tage deres indskud andre steder.
3. Risiko for lageromdannelse: Der er mange fordele ved at gå med en samfundsbaseret, ultrakonservativ gensidig sparekasse. Når det er sagt, konverterer mange gensidige sparekasser støt til aktionærejede banker. I processen udsteder de ofte aktier gennem et børsintroduktion (IPO). Således er der en stigende risiko for, at din gensidige sparekasse kan blive erhvervet af en større virksomhedsbank eller endda gå offentligt.

Gensidige sparekasser vs. Kreditforeninger

Ligesom gensidige sparekasser, kreditforeninger var en anden form for finansiel institution uden for en traditionel handelsbank. Mens kreditforeninger og gensidige sparekasser generelt tilbyder lignende tjenester (f.eks. Accept af indskud, udlån af penge og salg af finansielle produkter såsom kredit- og betalingskort og indskudsbeviser eller cd'er), er der centrale strukturer forskelle.

Disse forskelle omgiver stort set, hvordan de to institutionstyper genererer indkomst. Mens gensidige sparekasser fungerer til at generere overskud til deres medlemsaktionærer, fungerer kreditforeninger som non-profit organisationer, der er designet til at tjene deres medlemmer, som også er de facto ejere.

Medlemmer af kreditforeninger samler deres penge (dvs. køber aktier i andelsforeningen); disse midler giver medlemmerne mulighed for derefter at stille lån, kræve indbetalingskonti og andre finansielle produkter og tjenester til hinanden.

De fleste kreditforeninger er betydeligt mindre end detailbanker. De fokuserer normalt på at betjene en bestemt region, industri eller gruppe. For eksempel Navy Federal Credit Union (NFCU) har 300 filialer, stort set nær militærbaser, og er den største kreditforening efter aktivstørrelse i USA og er åben for militærmedlemmer.

Særlige overvejelser

Kommercielle banker tjener penge ved at opkræve renteindtægter på lån, de giver kunder. Kundens indskud, f.eks. Check- og pengemarkedskonti, giver bankerne kapital til at foretage lån i første omgang. Den rente, banken opkræver for det, den låner, har en tendens til at være større, end den betaler på indskud.

Ofte stillede spørgsmål om gensidig sparekasse

Skabte gensidige sparekasser den sidste finanskrise?

Finanskrisen i 2008 blev forårsaget af flere faktorer, herunder lave udlånsstandarder, stigningen i realkreditobligationer og voldsomme spekulationer i fast ejendom. De væsentligste fiaskoer var investeringsbankernes Wall Street, ikke nødvendigvis gensidige sparekasser.

Generelt holder gensidige sparekasser sig til de grundlæggende daglige banktjenester, der kræves af et fællesskab. Med andre ord leverer gensidige sparekasser typisk detailtjenester, check- og opsparingsprodukter, boliglån, autolån og andre lån til både enkeltpersoner og små virksomheder.

Hvad er forskellen mellem en gensidig sparekasse og en offentlig bank?

En gensidig sparekasse ejes af sine indskydere, mens en offentlig bank ejes af aktionærer.

Hvad er forskellen mellem en gensidig sparekasse og et gensidigt holdingselskab?

En gensidig sparekasse ejes af dens indskydere. Et gensidigt holdingselskab oprettes i mellemtiden, når et gensidigt selskab (f.eks. En gensidig sparekasse eller et gensidigt forsikringsselskab) konverterer til et moderselskab. For ejere af det oprindelige gensidige selskab betyder det typisk at udveksle gensidige rettigheder for aktieejerskab.