Warum Sie keine Investitionen kaufen sollten, die Sie kennen

Legendärer Investor Warren Buffett, unter anderem, ist dafür bekannt, Investoren zu sagen, dass sie kaufen sollen, was sie wissen. Grundsätzlich schlagen Buffett und seine begeisterten Anhänger vor, in Unternehmen zu investieren, die Sie wirklich verstehen – oder zumindest genug über sie wissen, um erklären zu können, wie sie Geld verdienen (d Geschäftsmodell).

Auch wenn es sicherlich nicht ohne Verdienst ist, ist der Kauf dessen, was Sie kennen, nicht unbedingt eine Anlagestrategie, die den größten Anlageerfolg bringt. Diese Strategie unterliegt einigen Einschränkungen. Tatsächlich könnten Anleger wirklich besser bedient sein, wenn sie sich in das investieren, was sie lernen können.

Es braucht Zeit, ein Unternehmen vollständig zu verstehen

Vielen neuen Investoren wird es schwerfallen, sich in die Geschäftsmodelle einzuarbeiten oder 10-K-Anweisungen von börsennotierten Unternehmen aus offensichtlichen Gründen, vor allem Zeit und fehlendes Wissen. Nicht viele von uns können den Gewinnaussagen der Unternehmen konsequent zuhören, und selbst wenn wir könnten, würden wir die Diskussionen möglicherweise nicht wirklich zu schätzen wissen.

Unternehmen wirklich verstehen Bilanz und die allgemeine finanzielle Ausrichtung erfordert spezielles Wissen, über das die meisten Anleger nicht sofort verfügen. Es gibt jedoch viele Online-Ressourcen, die dazu beitragen können, die Lernkurve beim Erwerb von Wissen über ein Unternehmen zu verkürzen, das Sie besitzen oder kaufen möchten.

Solche Websites können Sie über Unternehmen und ihre Zukunftsaussichten auf dem Laufenden halten. Natürlich gibt es eine Begrenzung der gebührenfreien Dienste, aber die Menge an kostenlosen Informationen, die im Laufe der Zeit gesammelt werden können, ist sicherlich nicht zu vernachlässigen. Die Idee ist, sich mit Ihren potenziellen Anlageentscheidungen vertraut zu machen und nicht unbedingt Expertenwissen.

Sie können schnell wachsende Unternehmen verpassen

Eine Falle, wenn Sie nur in Unternehmen investieren, mit denen Sie sich wohl fühlen, ist die Opportunitätskosten Unternehmen, die noch nicht bekannt sind, nicht zu besitzen. Die meisten Investoren wissen, dass ExxonMobil Benzin verkauft und Johnson & Johnson Pharmazeutika herstellt (einschließlich eines der Covid-19-Impfstoffe, die 2020 entwickelt und 2021 weit verbreitet wurden) und Gesundheit und Schönheitsprodukte. Es kann ein stichhaltiges Argument angeführt werden, dass diese Unternehmen Vorhersehbarkeit bieten und dazu beitragen, das Risiko in der eigenen Person zu mindern PortfolioFakt ist jedoch, dass die größten Kursgewinne in der Regel von Unternehmen in den vorhin Wachstumsphasen bzw.

Typischerweise können große, bekannte Unternehmen nicht in dem Tempo wachsen, das sie bei ihrer ersten Börseneinführung hatten. Die Idee ist also, sich über diese Unternehmen zu informieren, bevor sie ihr größtes Wachstum und folglich ihre explosivste Aktienkurssteigerung erleben.

Cisco Systems und Microsoft sind zwei der bekanntesten Technologieunternehmen der Welt. Microsoft ging in den 80er Jahren an die Börse. Damals hatten noch nicht viele von "Windows" oder "E-Mail" gehört, die heute aus der Geschäftswelt nicht mehr wegzudenken sind. In den frühen 90er Jahren wussten nur wenige, was das Internet war, geschweige denn, dass es irgendwann drahtlos zugänglich sein würde. Cisco tat dies, und konzeptionell über dieses Unternehmen zu lernen und den Abzug zu betätigen, hätte enorme Renditen erzielt.

Es gibt auch Online-Sites, die Ihnen helfen, durch einige der neuesten Unternehmen und potenzielle wachstumsstarke Aktien zu navigieren. Niemand sollte ausgehen und ausschließlich in kleine, wachsende Unternehmen oder junge Unternehmen investieren Börsengänge, aber das Lernen über diese Unternehmen könnte Sie zu einem ausgewogeneren Investor machen.

Konzentrieren Sie sich nicht nur auf die Zukunft

Ein weiterer Grundsatz der Anlagepuristen ist der größte Wert auf Fundamentalanalyse. Metriken wie Forward-Kurs-Gewinn-Verhältnis, Buchwert, Kurs-Gewinn-Wachstum Preise, und Free Cash Flow sind nur einige der vielen Datenpunkte, die verwendet werden, um zu bestimmen, ob es sich lohnt, eine Aktie zu besitzen. Die meisten dieser Analysen basieren auf Annahmen, die mindestens ein Jahr in der Zukunft liegen. Anhand dieser Kennzahlen versuchen Fundamentalisten und Analysten, "Zielpreis ein Jahr in die Zukunft.

Anstatt herauszufinden, was dieser Jargon wirklich bedeutet, schauen Sie sich doch mal ein Bild dessen an, was ein Unternehmen hat eigentlich getan statt was es ist projiziert machen? Der Chart einer Aktie sagt Ihnen, was in dem Moment bewertet wird, in dem Sie ihn nach oben ziehen. Viele Lagertechniker, wer sich intensiv mit einem Aktienkurs beschäftigt, würde wahrscheinlich dem alten Sprichwort zustimmen, dass ein Bild wirklich mehr sagt als tausend Worte.

Anleger sollten in Erwägung ziehen, technische Analyse für Unternehmen, die sie nicht kennen oder wirklich keine Zeit oder Lust zum Lernen haben. Hausaufgaben machen und Grundstock lernen Charting-Trends zusammen mit Begriffen wie Gleitende Mittelwerte, ausbrechen und Kerzenständer kann der Aktienanalyse neue Türen öffnen.

Die Quintessenz

Der Kauf dessen, was Sie kennen, ist sicherlich eine relevante, praktische Anlageberatung. Jedoch, nur Der Kauf dessen, was Sie kennen, birgt Risiken für Ihr Portfolio: Viele der größten Renditen werden von Unternehmen erzielt, von denen Sie noch nie gehört haben und die Sie nicht verstehen. Anleger können klug sein, in Unternehmen zu investieren, über die sie sich informieren können, anstatt nur bei dem Bewährten zu bleiben, was sie angeblich "wissen".

Die Erforschung alternativer Ansätze wie das Erlernen grundlegender technischer Analysen und das Verfolgen von jüngsten Börsengängen (IPOs) wird dazu beitragen, den Horizont der Anleger zu erweitern.