Renten: Rentenversicherung

Was ist eine Rente?

Annuitäten sind Verträge, die von Finanzinstituten ausgegeben und vertrieben (oder verkauft) werden, bei denen die Mittel mit dem Ziel angelegt werden, später einen festen Einkommensstrom auszuzahlen. Sie werden hauptsächlich für Altersvorsorgezwecke verwendet und helfen dem Einzelnen, das Risiko des Überlebens seiner Ersparnisse zu bewältigen. Bei Verrentung wird das haltende Institut zu einem späteren Zeitpunkt einen Zahlungsstrom ausgeben.

Rentenversicherung verstehen

Renten wurden entwickelt, um ein zuverlässiges Mittel zur Sicherung eines stetigen Cashflows für eine Person während ihrer Rentenjahre zu sein und Ängste vor Langlebigkeitsrisiko sein Vermögen zu überleben. Annuitäten können auch geschaffen werden, um einen beträchtlichen Pauschalbetrag in einen stetigen Cashflow zu verwandeln, beispielsweise für Gewinner großer Barabfindungen aus einem Rechtsstreit oder aus einem Lottogewinn.

Rentenprodukte unterliegen der Börsenaufsichtsbehörde (SEC) und das Aufsichtsbehörde für die Finanzindustrie (FINRA). Vermittler oder Makler, die Renten verkaufen, müssen über eine staatliche Lebensversicherungslizenz und bei variablen Renten auch über eine Wertpapierlizenz verfügen. Diese Agenten oder Makler verdienen in der Regel eine Provision, die auf dem Nominalwert des Rentenvertrags basiert.

Der Zeitraum, in dem eine Annuität finanziert wird und bevor die Auszahlung beginnt, wird als Akkumulationsphase. Mit Beginn der Zahlungen ist der Vertrag in der Rentenphase. Leistungsorientierte Renten und Sozialversicherungen sind zwei Beispiele für lebenslange garantierte Renten, die Rentnern einen stetigen Cashflow zahlen, bis sie vorbei sind.

Renten sind geeignete Finanzprodukte für Personen, die ein stabiles, garantiertes Ruhestandseinkommen suchen. Da der in die Rentenversicherung eingezahlte Kapitalbetrag illiquide und mit Abhebungsstrafen belegt ist, ist es Nicht empfohlen für jüngere Personen oder für Personen mit Liquiditätsbedarf, die diese Finanzmittel verwenden Produkt.

Renteninhaber können ihren Einkommensstrom nicht überleben, was das Langlebigkeitsrisiko absichert. Solange der Käufer versteht, dass er einen liquiden Pauschalbetrag gegen eine garantierte Reihe von Cashflows handelt, ist das Produkt angemessen. Einige Käufer hoffen, in Zukunft eine Rente mit Gewinn auszahlen zu können, dies ist jedoch nicht der Verwendungszweck des Produkts.

Sofortrenten werden oft von Menschen jeden Alters gekauft, die einen großen Pauschalbetrag erhalten haben und diesen lieber gegen Cashflows in die Zukunft eintauschen möchten. Der Fluch des Lottogewinners ist die Tatsache, dass viele Lottogewinner, die den Pauschalgewinn mitnehmen, oft das gesamte Geld in relativ kurzer Zeit ausgeben.

Renten haben in der Regel a Übergabefrist. Dies ist der Zeitraum, in dem ein Anleger die Gelder aus dem Renteninstrument nicht abheben kann, ohne eine Rücknahmegebühr oder -gebühr zu zahlen. Dieser Zeitraum kann sich über mehrere Jahre erstrecken und eine erhebliche Strafe nach sich ziehen, wenn der angelegte Betrag vor diesem Zeitraum abgehoben wird. Anleger müssen ihre finanziellen Anforderungen während der Dauer dieses Zeitraums berücksichtigen. Wenn es beispielsweise ein Großereignis gibt, für das erhebliche Bargeldbeträge erforderlich sind, wie z. B. eine Hochzeit, Dann ist es vielleicht eine gute Idee zu prüfen, ob der Investor es sich leisten kann, die erforderliche Rente zu leisten Zahlungen.

Annuitäten haben auch einen Einkommensreiter. Dadurch wird sichergestellt, dass Sie nach Eintritt der Rente ein festes Einkommen erhalten. Es gibt zwei Fragen, die sich Anleger stellen sollten, wenn sie Einkommensreiter in Betracht ziehen. Erstens, in welchem ​​​​Alter benötigen sie das Einkommen? Abhängig von der Laufzeit der Rente, den Zahlungsbedingungen und Zinsen variieren. Zweitens, welche Gebühren sind mit dem Einkommensreiter verbunden? Während es einige Organisationen gibt, die den Einkommensreiter kostenlos anbieten, sind die meisten mit diesem Service verbunden.

Rentenarten

Renten können nach einer Vielzahl von Details und Faktoren strukturiert werden, beispielsweise nach der Dauer, für die Zahlungen aus der Rente garantiert werden können. Renten können so geschaffen werden, dass bei Renteneintritt die Zahlungen fortgeführt werden, solange entweder der Rentenempfänger oder sein Ehepartner (bei Wahl einer Hinterbliebenenleistung) am Leben ist. Alternativ können Renten so strukturiert werden, dass sie Gelder für einen festgelegten Zeitraum, beispielsweise 20 Jahre, auszahlen, unabhängig davon, wie lange der Rentenempfänger lebt.

Renten können auch sofort mit Einzahlung eines Kapitalbetrags beginnen oder als Aufschub ausgestaltet werden. Ein Beispiel für diese Rentenart ist die Sofortzahlung Annuität bei denen die Zahlungen unmittelbar nach Zahlung eines Pauschalbetrags beginnen.

Rechnungsabgrenzungsposten Renten sind das Gegenteil einer sofortigen Rente, da sie sich nicht nach der Anfangsinvestition auszahlen. Stattdessen gibt der Kunde ein Alter an, ab dem er Zahlungen von der Versicherungsgesellschaft erhalten möchte.

Feste und variable Renten

Renten können grundsätzlich entweder fest oder variabel gestaltet werden. Feste Renten dem Rentenempfänger regelmäßige Zahlungen leisten. Variable Renten ermöglichen es dem Eigentümer, größere zukünftige Zahlungen zu erhalten, wenn die Investitionen des Rentenfonds gut laufen, und kleinere Zahlungen, wenn seine Investitionen schlecht laufen. Dies sorgt für einen weniger stabilen Cashflow als eine Festrente, ermöglicht es dem Rentenempfänger jedoch, von den hohen Renditen seiner Fondsanlagen zu profitieren.

Während variable Annuitäten ein gewisses Marktrisiko bergen und das Potenzial haben, Kapital zu verlieren, können Fahrer und Funktionen zu Annuitätenverträgen hinzugefügt (normalerweise gegen zusätzliche Kosten), die es ihnen ermöglichen, als hybride feste Variable zu fungieren Renten. Vertragsinhaber können von Wertsteigerungspotenzialen des Portfolios profitieren und gleichzeitig den Schutz einer lebenslangen Mindestbezugsleistung bei Wertverlust des Portfolios genießen.

Andere Mitfahrer können erworben werden, um der Vereinbarung eine Todesfallleistung hinzuzufügen oder die Auszahlungen zu beschleunigen, wenn beim Renteninhaber eine unheilbare Krankheit diagnostiziert wird. Die Lebenshaltungskosten sind ein weiterer häufiger Einflussfaktor, der die jährlichen Basis-Cashflows an die Inflation anpasst, basierend auf Änderungen des VPI.

Illiquide Natur von Annuitäten

Ein Kritikpunkt an Annuitäten ist, dass sie illiquide sind. Einlagen in Rentenverträge werden in der Regel für einen Zeitraum gesperrt, der als Rückkaufszeitraum bezeichnet wird, in dem dem Rentenempfänger eine Strafe auferlegt würde, wenn dieses Geld ganz oder teilweise berührt würde.

Diese Rückgabefristen können je nach Produkt zwischen zwei und mehr als 10 Jahren dauern. Abgabegebühren können bei 10 % oder mehr beginnen und die Strafe sinkt in der Regel jährlich während des Abgabezeitraums.

Renten vs. Lebensversicherung

Lebensversicherungsgesellschaften und Investmentgesellschaften sind die beiden wichtigsten Arten von Finanzinstituten, die Rentenprodukte anbieten. Für Lebensversicherer sind Renten eine natürliche Absicherung ihrer Versicherungsprodukte. Lebensversicherung wird gekauft, um das Sterblichkeitsrisiko zu bewältigen, das heißt das Risiko, vorzeitig zu sterben. Die Versicherungsnehmer zahlen eine jährliche Prämie an die Versicherungsgesellschaft, die bei ihrem Tod eine Kapitalsumme auszahlt.

Stirbt der Versicherungsnehmer vorzeitig, zahlt der Versicherer die Todesfallleistung mit Nettoverlust an die Gesellschaft aus. Versicherungsmathematische Wissenschaft und Schadenerfahrung ermöglichen es diesen Versicherungsunternehmen, ihre Policen so zu bepreisen, dass die Versicherungskäufer im Durchschnitt lange genug leben, damit der Versicherer einen Gewinn erzielt. In vielen Fällen kann der Barwert in dauerhaften Lebensversicherungen über eine 1035-Börse getauscht für ein Rentenprodukt ohne steuerliche Auswirkungen.

Annuitäten hingegen befassen sich mit dem Langlebigkeitsrisiko oder dem Risiko, das eigene Vermögen zu überdauern. Das Risiko für den Emittenten der Rentenversicherung besteht darin, dass die Renteninhaber ihre ursprüngliche Investition überleben. Rentenemittenten können das Langlebigkeitsrisiko absichern, indem sie Renten an Kunden mit einem höheren Risiko eines vorzeitigen Todes verkaufen.

Beispiel für eine Rente

Eine Lebensversicherungspolice ist ein Beispiel für eine feste Rente, bei der eine Person jeden Monat einen festen Betrag für. zahlt einen festgelegten Zeitraum (normalerweise 59,5 Jahre) und erhält im Ruhestand ein festes Einkommen Jahre.

Ein Beispiel für eine sofortige Rente ist, wenn eine Person eine einmalige Prämie, beispielsweise 200.000 US-Dollar, an eine Versicherungsgesellschaft zahlt und danach monatliche Zahlungen, beispielsweise 5.000 US-Dollar, für einen festgelegten Zeitraum erhält. Der Auszahlungsbetrag für Sofortrenten hängt von den Marktbedingungen und den Zinssätzen ab.

Renten können ein vorteilhafter Teil eines Ruhestandsplans sein, Renten sind jedoch komplexe Finanzinstrumente. Aufgrund ihrer Komplexität bieten viele Arbeitgeber sie nicht als Teil der Altersvorsorge eines Mitarbeiters an.

Allerdings ist der Durchgang der Einrichtung jeder Gemeinde für das Gesetz zur Rentenerhöhung (SECURE), das Ende Dezember 2019 von Präsident Donald Trump unterzeichnet wurde, lockert die Regeln, wie Arbeitgeber Rentenanbieter auswählen und Rentenoptionen in 401(k)- oder 403(b)-Investitionspläne aufnehmen können. Die Lockerung dieser Regeln könnte in naher Zukunft mehr Rentenoptionen für qualifizierte Mitarbeiter eröffnen.

Häufig gestellte Fragen

Wer kauft Renten?

Renten sind geeignete Finanzprodukte für Personen, die ein stabiles, garantiertes Ruhestandseinkommen suchen. Da der in die Rentenversicherung eingezahlte Kapitalbetrag illiquide und mit Abhebungsstrafen belegt ist, ist es Nicht empfohlen für jüngere Personen oder für Personen mit Liquiditätsbedarf, die diese Finanzmittel verwenden Produkt. Renteninhaber können ihren Einkommensstrom nicht überleben, was das Langlebigkeitsrisiko absichert.

Was ist die Übergabefrist?

Die Rückkauffrist ist die Zeit, die ein Anleger warten muss, bis er Gelder aus einer Annuität abheben kann, ohne dass ihm eine Strafe droht. Das Abheben von Geld vor Ablauf der Rückgabefrist kann zu einer Rückgabegebühr führen, bei der es sich im Wesentlichen um eine aufgeschobene Verkaufsgebühr handelt. Dieser Zeitraum kann sich über mehrere Jahre erstrecken und Anlegern kann eine erhebliche Strafe auferlegt werden, wenn der investierte Betrag vor diesem Zeitraum abgehoben wird.

Was sind die gängigen Rentenarten?

Renten können grundsätzlich entweder fest oder variabel gestaltet werden. Feste Renten bieten dem Rentenempfänger regelmäßige regelmäßige Zahlungen und werden häufig bei der Altersvorsorge verwendet. Variable Renten ermöglichen es dem Eigentümer, größere zukünftige Zahlungen zu erhalten, wenn die Investitionen des Rentenfonds gut laufen, und kleinere Zahlungen, wenn seine Investitionen schlecht laufen. Dies sorgt für einen weniger stabilen Cashflow als eine Festrente, ermöglicht es dem Rentenempfänger jedoch, von den hohen Renditen seiner Fondsanlagen zu profitieren.