Rentenfonds steigern das Einkommen, reduzieren das Risiko

Fesseln werden im Vergleich zu oft als schlicht und langweilig angesehen Aktien. Dies mag der Fall sein, aber Anleihen können aufgrund ihrer Volatilität, kann im Allgemeinen nicht mithalten. Dies gilt insbesondere für Rentenfonds, die eine sichere und stabile Einkommensquelle bieten kann sowie Diversifikation zu einem Portfolio.

In diesem Artikel werden wir uns einige Faktoren ansehen, darunter Anlagestil und Risikotoleranz, die Anleger berücksichtigen sollten, bevor sie in Rentenfonds investieren. (Siehe auch: Bewertung von Anleihenfonds: So bleibt es einfach.)

Einkommensgeneration

Das Ziel der meisten Rentenfonds besteht darin, eine Rendite für die Anleger zu erwirtschaften, indem sie in eine Vielzahl von Anleihen investieren, die einen gesunden und beständigen Einkommensstrom generieren. Bei den meisten Fonds liegt der Fokus nicht auf Kapitalwerterhöhung wie bei Aktienfonds.

Anleger müssen im Rahmen ihres Research-Prozesses feststellen, ob die ertragserzeugenden Eigenschaften eines Rentenfonds ihren Anlagezielen entsprechen. Ein Anleger im Ruhestand, der sich auf die Aufstockung seines Einkommens konzentriert, kann beispielsweise gut für eine Anlage in einem Rentenfonds geeignet sein. Auf der anderen Seite ist es vielleicht besser, wenn ein Paar, das Geld für die Ausbildung seiner Kinder sparen möchte, sein Geld in eine

529-Plan die in Aktien investiert, weil ihr Ziel darin besteht, ihr Geld zu vermehren, damit das Kind, wenn es das College-Alter erreicht, genug hat, um die Studiengebühren zu finanzieren. In diesem Fall ist der Anleger im Ruhestand am meisten daran interessiert, eine relativ zuverlässige Einnahmequelle zu erwirtschaften, die Anleihenfonds bieten können. Das Paar sucht hingegen nach Wachstum, nicht nach Einkommen. Daher ist die kurzfristige Volatilität von Aktienanlagen kein Thema, da sie das Geld nicht über einen längeren Zeitraum verwenden wollen.

Risikotoleranz

Im Allgemeinen gelten viele Rentenfonds als risikoärmer, da ein Anleiheinhaber in den meisten Fällen die Rektor auf die Anleihe, solange die Anleihe gehalten wird die Reife.

Allerdings gibt es die Ausfallrisiko, die zu einem teilweisen oder vollständigen Verlust von Rektor das kann manche Rentenfonds riskant machen. Es ist wichtig, die Risiken zu bestimmen, die mit Anlagen, einschließlich Rentenfonds, verbunden sind, da die Risikomerkmale variieren.

Anleger sollten sich beispielsweise in einem Fonds, der vollständig in staatlich besicherten Wertpapieren investiert ist, sehr sicher fühlen, wie z Staatsanleihen, müsste aber vorsichtiger mit den investierten Geldern sein hypothekenbesicherte Wertpapiere oder Junk-Bonds da diese Instrumente höhere Risiken bergen. (Siehe auch: Die sechs größten Anleiherisiken.)

Auch weil Rentenfonds im Rahmen ihrer Diversifikation können sie ihr Risiko effektiver verteilen. Anders ausgedrückt: Da ein Rentenfonds die Anlage der Anleger auf mehrere verschiedene Anleihen verteilt, Anleger sind stärker gegen große Verluste geschützt, als wenn sie in die Anleihen investieren würden sich. Daher ziehen Rentenfonds tendenziell risikoscheue Anleger an. (Siehe auch: Risikotoleranz personalisieren.)

Portfolio-Management

Die meisten von uns haben weder die Erfahrung noch die Fähigkeiten, um ein großes Portfolio von Anleihen zu verwalten, oder die Portfoliogröße, um ein richtig diversifiziertes Portfolio von Anleihen zu erhalten. Darüber hinaus haben viele von uns nicht die Zeit, sich gründlichen Recherchen zu widmen, wie z. B. Treffen mit dem Management und Analysen Wertpapier- und Börsenkommission Unterlagen. Obligationenfonds haben jedoch den gleichen Vorteil wie jeder Investmentfonds, da sie Portfoliomanager und ein Research-Team, das versucht, die bestmöglichen Wertpapiere für das Portfolio des Fonds auszuwählen. Daher kann ein Anleger bei einer Anlage in einen Anleihenfonds von einer verwalteten Anlage profitieren und einen Anteil an mehreren verschiedenen Anleihen zu wesentlich geringeren Kosten besitzen, als die Anleihen selbst zu kaufen. (Siehe auch: Misst Ihr Anlageverwalter mit?)

Liquiditätsvorteil

Einer der größten Vorteile von Rentenfonds ist die relative Liquidität sie bieten Anlegern im Vergleich zu Investitionen in einzelne Anleihen.

Wenn ein Investor, der ein Unternehmen XYZ. besitzt, Unternehmensanleihen ihren Bestand in Eile verkaufen muss, müsste er den Markt überprüfen oder sich bei einem Broker nach einem aktuellen Kurs erkundigen und sehen, welche Parteien am Kauf der Anleihe interessiert sein könnten. Dies ist keine besonders schwierige Aufgabe, aber da die Emission allgemein nachgefragt werden kann, ist es möglicherweise nicht einfach, das Wertpapier zu einem vorteilhaften Preis zu verkaufen. (Siehe auch: Unternehmensanleihen: Eine Einführung in das Kreditrisiko.)

Im Gegensatz dazu ist es viel einfacher, eine Position in einem Rentenfonds zu liquidieren. Wenn ein Anleger einen Teil oder die Gesamtheit einer Anlage verkaufen möchte, kann er einfach einen Verkaufsauftrag beim Broker platzieren, der in dieser Nacht ausgeführt wird, oder er kann einen Erlösung mit dem Fonds, die innerhalb von sieben Tagen nach dem Antrag ausgeführt werden muss.Außerdem gibt es beim Verkauf eines Rentenfonds normalerweise nur einen geringen Unterschied zwischen dem Verkaufspreis und dem Marktwert, ausgenommen Transaktionsgebühren.

Die Quintessenz

Rentenfonds sind nicht jedermanns Sache, aber für diejenigen, die professionelles Management, Diversifizierung und Einkommensgenerierung suchen, könnten sie den Zweck erfüllen. Bevor Sie ein Wertpapier oder einen Fonds kaufen, überprüfen Sie natürlich Ihre Bedürfnisse und Ziele und lassen Sie sich von Ihrem Buchhalter oder anderen Berater beraten.