Vierteljährlicher Schocker könnte Netflix-Spitze signalisieren
Netflix, Inc. (NFLX)-Aktien fielen am Mittwoch nach dem Börsengang um mehr als 13 %, nachdem der Streaming-Gigant Abonnentenschätzungen in den USA und im Ausland verpasst hatte. Das Unternehmen machte die schwache Programmierung für das zweite Quartal für den Fehlbetrag verantwortlich, erhöhte jedoch die Zinsen im Laufe des Jahres Zeitraum, was darauf hinweist, dass der Preis, den Kunden für das Streaming zahlen, begrenzt ist Entertainment. Internationale politische Spannungen trugen ebenfalls zu dem katastrophalen Quartal bei, wobei die amerikanische Band in vielen Teilen der Welt ihren Glanz verlor.
CEO Reed Hastings und sein Unternehmen treten in eine gefährliche Phase ein, in der im vierten Quartal ein großer Wettbewerb ans Netz gehen wird. Dow-Komponenten Apple Inc. (AAPL) und The Walt Disney Company (DIS) werden zu diesem Zeitpunkt ihre eigenen Streaming-Dienste starten, während AT&T Inc. (T) und Comcast Corporation (CMCSA) wird 2020 nachziehen. Disney wird ein besonders gefährlicher Rivale sein und eine Fundgrube an Blockbuster-Inhalten von der Netflix-Website entfernen.
Die Netflix-Aktie hat in den letzten 13 Monaten kein neues Hoch verzeichnet, die längste Pechsträhne seit mehr als fünf Jahren. Der Aufwärtstrend von 2019 verfehlte die Marke um fast 50 Punkte, als er im Mai bei 386 $ endete, während sich die heftige Reaktion nach den Gewinnen auf einem Sechsmonatstief eingependelt hat. Leider ist in den kommenden Wochen mit zusätzlichem Verkaufsdruck und niedrigeren Preisen zu rechnen Aktionäre Betrachten Sie die Auswirkungen des Wettbewerbsdrucks und den Widerstand gegen Preiserhöhungen.
NFLX-Langzeitchart (2002 – 2019)
Der ehemalige DVD-Versandhändler ging an die Börse split-angepasst 1,16 $ im Mai 2002 und trat sofort in einen Abwärtstrend ein, der im Oktober mit 35 Cent ein Allzeittief markierte. Es stieg 2003 auf den Post-IPO-Preis und startete in einem starken Aufwärtstrend, der im Februar 2004 bei 5,68 $ seinen Höhepunkt erreichte. Das war das höchste Hoch für die nächsten vier Jahre, vor einer engen Seitwärtsbewegung mit einer Unterstützung nahe 2,50 $. Die Aktie hielt dieses Niveau während des Wirtschaftseinbruchs 2008 und bereitete damit die Voraussetzungen für einen Ausbruch im Jahr 2009, der mit dem schnellen Ausbau von Hochgeschwindigkeits- und drahtlosem Internet einherging.
Der Rückgang nach dem Hoch von 2011 bei 43,54 $ war die bärischste Aktion in der öffentlichen Geschichte der Aktie, die 2012 in den einstelligen Bereich abstürzte, bevor sie ein Jahr später eine Rundreise vollzog. Ein Ausbruch konnte keine Käufer anziehen und testete neue Unterstützung fast zwei Jahre lang, bevor er in einem stufenförmigen Aufwärtstrend, der sich im ersten Quartal 2018 beschleunigte, nach oben schoss. Die Rallye endete im Juni auf einem Allzeithoch nahe 425 $ und machte Platz für a Doppelspitze Muster, das im Oktober nach unten ausbrach.
Der Ausverkauf fand Unterstützung bei einem 11-Monats-Tief im Dezember, während die Erholung von 2019 bei 0,786 ins Stocken geriet Fibonacci-Ausverkaufs-Retracement eben. Die Seitwärtsbewegung im Juli endete gestern Abend mit einem Durchbruch durch die fünfmonatige Bereichsunterstützung bei 335 $. Hinzu kommt der technische Gegenwind, der monatliche Stochastischer Oszillator trat im Mai in einen Verkaufszyklus ein und prognostizierte eine relative Schwäche, die im vierten Quartal anhalten könnte. Trotzdem war die Aktie in den letzten 18 Monaten in einer Spanne und wird diese Grenzen wahrscheinlich bis zum Jahresende halten.
NFLX Short-Term Chart (2016 – 2019)
Das On-Balance-Volumen (OBV) Akkumulations-Verteilungs-Indikator beendete eine mehrjährige Akkumulationsphase im Juni 2015, ein halbes Jahr vor der Preisspitze, während die anschließende Verteilungsphase im Januar 2016 endete. OBV erreichte das vorherige Hoch im Jahr 2018 und brach aus, aber das Kaufinteresse verschwand dann, was zu einem engen Seitwärtsmuster führte, das das Ausbruchsniveau kreuzt. Diese Haltedauer könnte nun enden und eine aggressive Ausschüttungsphase einleiten.
Das Fibonacci-Ausverkaufsraster hebt versteckte Unterstützung und hervor Widerstand innerhalb der 192-Punkte-Handelsspanne, mit der heutigen Aufschlüsselung durch die 200-Tage exponentiell gleitender Durchschnitt (EMA) beim 0,618-Retracement, das auch das 0,50-Retracement bei 327 $ durchbrach. Die Aktie könnte sich bis zum Wochenende um dieses harmonische Niveau herum einpendeln, aber eine eventuelle Reise in das .382-Niveau erscheint wahrscheinlich, weil dieser Abwind auch die psychologische Unterstützung auf die Probe stellen würde $300.
Das Endergebnis
Netflix hat im zweiten Quartal möglicherweise einen rückläufigen Paradigmenwechsel vollzogen und die Schätzungen der Inlands- und Abonnentenzahlen bei weitem nicht erfüllt.
Offenlegung: Der Autor hielt zum Zeitpunkt der Veröffentlichung keine Position in den oben genannten Wertpapieren.