Risikowolken-Ausblick für Schwellenländer in dieser Woche

Die Aktien waren auf dem Weg, letzte Woche mit einer positiven Note zu schließen, bis Präsident Trump neue, höhere Kurse auferlegte Tarife auf die Türkei. Die Bewegung führte dazu, dass die türkische Lira am Freitag mehr als 15 % ihres Wertes verlor und löste bei vielen einen Ausverkauf aus entstehenden und entwickelte Märkte. DasiShares MSCI Turkey Investable Market Index Fund (TUR) sank als Reaktion um fast 15 %.

Die gute Nachricht ist, dass die Wirtschaft der Vereinigten Staaten nach wie vor in relativ guter Verfassung ist. Arbeitslosenansprüche kam letzte Woche niedriger als erwartet herein und signalisiert, dass der Arbeitsmarkt stark bleibt, während die Verbraucherpreisindex stieg im Juli um 0,2 %, was darauf hindeutet, dass die Inflation zunimmt. Die Immobilienpreise waren größtenteils für Inflationsgewinne verantwortlich, während die Energiepreise ihren Rückgang im Juli fortsetzten.

Nächste Woche werden Händler mehrere wichtige Wirtschaftsindikatoren genau beobachten, darunter Einzelhandelsumsätze und

industrielle Produktion am 08. 15, Wohnen beginnt am 08. 16 und Daten zur Verbraucherstimmung am 16. 17. Der Markt wird auch die sich entwickelnde Situation in der Türkei und ihre Auswirkungen auf breitere Schwellenmärkte im Auge behalten. (Weitere Informationen finden Sie unter: Warum der Zusammenbruch der türkischen Lira wichtig ist.)

Breite Märkte geben Gewinne auf

Aktien der SPDR S&P 500 ETF (SPION) bewegte sich während des größten Teils der letzten Woche höher, bevor er am Freitag fiel. Nachdem der Index neue 52-Wochen-Höchststände erreicht hatte, bewegte er sich deutlich nach unten in die Mitte seines Werts Preis Kanal Am Ende der Woche. Händler sollten auf eine Bewegung nach unten achten Drehpunkt und gleitender 50-Tage-Durchschnitt Unterstützung bei 277,88 $ oder eine Bewegung zur oberen Trendlinie und R1 Widerstand bei 287,39 $. Betrachtet man technische Indikatoren, die Relative Strength Index (RSI) erscheint neutral bei 57,50, aber der gleitender Durchschnitt Konvergenz Divergenz (MACD) könnte einen rückläufigen Crossover sehen.

Industrials Breakout Fizzles

Das SPDR Dow Jones Industrial Average ETF (DIA) bewegte sich kurzzeitig nach oben, bevor er bis zum Ende der Woche wieder nach unten fiel. Händler sollten auf eine Bewegung nach unten zum Pivot-Punkt oder 50-Tage achten gleitender Durchschnitt Unterstützung bei 250 $ oder eine Erholung, um Hochs bei etwa 257 $ erneut zu testen. Betrachtet man die technischen Indikatoren, erscheint der RSI bei 54,75 neutral, aber der MACD erlebte den Beginn einer Baisse Überkreuzung, was einen längerfristigen Rückgang signalisieren könnte.

Tech-Aktien treten auf der Stelle

Aktien der Invesco QQQ Trust ETF (QQQ) beendete die Woche leicht positiv, nachdem sie am Freitag gefallen war. Händler sollten auf eine Bewegung nach unten achten Trendlinie und die gleitende 50-Tage-Durchschnittsunterstützung bei etwa 176,72 $ oder eine Erholung nach oben, um den R1-Widerstand bei 183,03 $ erneut zu testen. Betrachtet man die technischen Indikatoren, so hat sich der RSI bei etwa 56,25 neutralisiert, aber der MACD könnte nach einem Seitwärtstrend einen rückläufigen Crossover erleben. (Siehe auch: Tech-Aktien erhalten großen Auftrieb durch Rückkäufe: Goldman.)

Small Caps übertreffen

Das iShares Russell 2000 Index-ETF (IWM)-Aktien stiegen letzte Woche und übertrafen alle anderen großen Indizes. Händler sollten auf einen Ausbruch von der Spitze des aufsteigenden Trendlinienmusters in der Nähe des R1-Widerstands achten 169,86 $ oder eine Bewegung nach unten, um die Trendlinie, den Drehpunkt und die Unterstützung des gleitenden 50-Tage-Durchschnitts bei etwa erneut zu testen $166.64. Betrachtet man die technischen Indikatoren, erscheint der RSI bei 53,15 neutral, aber der MACD könnte kurzfristig einen zinsbullischen Crossover erleben. (Zur weiteren Lektüre siehe: Die türkischen Unruhen an diesem Freitag, erklärt.)

Diagramm mit freundlicher Genehmigung von StockCharts.com. Der Autor hält keine Position in den genannten Aktien, außer über passiv verwaltete Indexfonds.