Einige Vorteile von Anleihen

Haben Sie schon einmal gehört, wie sich Kollegen am Wasserkühler über einen heißen Tipp auf a. unterhalten? Bindung? Nein, das haben wir nicht gedacht. Das Aufspüren von Bindungen kann oft so aufregend sein wie das Wachsen des Grases zu beobachten, während das Beobachten Aktien können einige Investoren während des Super Bowls so aufgeregt haben wie NFL-Fans. Lassen Sie sich jedoch nicht von dem Hype (oder dessen Fehlen!) irreführen. Sowohl Aktien als auch Anleihen sind für die Diversifizierung der Anlage unerlässlich und beide haben ihre Vor- und Nachteile.

Hier erklären wir Ihnen einige der Vorteile von Anleihen und nennen einige Gründe, warum Sie sie in Ihr Portfolio aufnehmen möchten.

Ein sicherer Hafen für Ihr Geld

Im Wesentlichen lässt sich der Unterschied zwischen Aktien und Anleihen in einem Satz zusammenfassen: Schulden versus Eigenkapital. Anleihen repräsentieren Schuld, und Aktien repräsentieren Eigenkapital Eigentum. Dieser Unterschied bringt uns zum ersten Hauptvorteil von Anleihen: Im Allgemeinen ist eine Investition in Schuldtitel relativ sicherer als eine Investition in Aktien. Das liegt daran, dass Schuldner Vorrang vor Aktionären haben – zum Beispiel, wenn ein Unternehmen in Konkurs geht, liegen die Schuldner (Gläubiger) in der zu zahlenden Linie vor den Aktionären. In diesem Worst-Case-Szenario könnten die Gläubiger zumindest einen Teil ihres Geldes zurückbekommen, während die Aktionäre können je nach Wert der von der insolventen Gesellschaft liquidierten Vermögenswerte ihre gesamte Investition verlieren.

In Bezug auf die Sicherheit sind Anleihen der US-Regierung (Staatsanleihen) gelten als risikofrei (es gibt keine risikolosen Aktien). Obwohl sie nicht gerade hohe Renditen abwirft (ab 2020 erzielte eine 30-jährige Anleihe einen Zinssatz von etwa 1,7%), wenn Kapitalerhalt, nominal gesehen, bedeutet ohne die Inflation zu berücksichtigen – ein schicker Begriff dafür, dass Sie Ihre Hauptinvestition niemals verlieren – ist Ihr Hauptziel, dann ist eine Anleihe einer stabilen Regierung Ihr Bestes Wette.

Wenn Kapitalerhalt – ein schicker Begriff dafür, dass Sie Ihre Kapitalanlage nie verlieren – Ihr Hauptziel ist, dann ist eine Anleihe einer stabilen Regierung die beste Wahl. Bedenken Sie jedoch, dass Anleihen zwar in der Regel sicherer sind, dies aber nicht bedeutet, dass sie alle absolut sicher sind. Es gibt auch sehr riskante Anleihen, die sogenannten Junk Bonds.

Vorhersehbarere Renditen

Wenn die Geschichte einen Hinweis darauf gibt, werden Aktien langfristig Anleihen übertreffen. Zu bestimmten Zeiten im Konjunkturzyklus übertreffen Anleihen jedoch Aktien. Es ist nicht ungewöhnlich, dass Aktien in einem Jahr 10 % oder mehr verlieren. Wenn also Anleihen einen Teil Ihres Portfolios ausmachen, können sie dazu beitragen, die Unebenheiten im Falle einer Rezession auszugleichen.

Außerdem brauchen Menschen in bestimmten Lebenssituationen möglicherweise Sicherheit und Vorhersehbarkeit. Rentner zum Beispiel verlassen sich oft auf das vorhersehbare Einkommen, das durch Anleihen generiert wird. Wenn Ihr Portfolio ausschließlich aus Aktien besteht, wäre es ziemlich enttäuschend, sich zwei Jahre lang in einen Bärenmarkt zurückzuziehen. Durch den Besitz von Anleihen können Rentner mit größerer Sicherheit vorhersagen, wie viel Einkommen sie in ihren späteren Jahren haben werden. Ein Anleger, der noch viele Jahre bis zur Pensionierung hat, hat genügend Zeit, Verluste aus rückläufigen Aktienkursen auszugleichen.

Besser als die Bank?

Die Zinssätze für Anleihen sind in der Regel höher als die von Banken gezahlten Einlagenzinsen Sparkonten oder CDs. Wenn Sie also sparen und das Geld kurzfristig (in einem Jahr oder weniger) nicht benötigen, erzielen Sie mit Anleihen eine relativ bessere Rendite, ohne zu viel Risiko einzugehen.

College-Ersparnisse sind ein gutes Beispiel für Gelder, die Sie durch Investitionen erhöhen und gleichzeitig vor Risiken schützen möchten. Das Parken Ihres Geldes auf der Bank ist ein Anfang, aber es wird Ihnen keine Rendite bringen. Mit Anleihen können angehende College-Studenten (oder ihre Eltern) ihre Anlageerträge vorhersagen und Bestimmen Sie den Betrag, den sie bis zum College-Zeitpunkt zum Ansammeln ihres Schulgeld-Notgroschens beitragen müssen beginnt.

Wie viel sollten Sie in Anleihen investieren?

Es gibt keine einfache Antwort darauf, wie viel Ihres Portfolios in Anleihen investiert werden sollte. Sehr oft hört man eine alte Regel, die besagt, dass Anleger ihre Allokation zwischen Aktien, Anleihen und Bargeld formulieren sollten, indem sie ihr Alter von 100 abziehen. Die resultierende Zahl gibt den Prozentsatz des Vermögens einer Person an, der in Aktien investiert werden sollte, wobei der Rest zwischen Anleihen und Bargeld verteilt wird. Nach dieser Regel sollte ein 20-Jähriger 80 % in Aktien und 20 % in Bargeld und Anleihen haben, während ein 65-Jähriger 35 % seines Vermögens in Aktien und 65 % in Anleihen und Bargeld haben sollte.

Davon abgesehen sind Leitlinien genau das: Leitlinien. Die Bestimmung der optimalen Vermögensallokation Ihres Portfolios hängt von vielen Faktoren ab, einschließlich Ihrer Anlagezeitplan, Risikotoleranz, zukünftige Ziele, Wahrnehmung des Marktes und Höhe der Vermögenswerte und Einkommen.

Die Quintessenz

Anleihen können nahezu jedem diversifizierten Portfolio ein Stück Stabilität verleihen – sie sind eine sichere und konservative Anlage. Sie bieten einen vorhersehbaren Einkommensstrom, wenn sich Aktien schlecht entwickeln, und sie sind ein großartiges Sparinstrument, wenn Sie Ihr Geld nicht riskieren möchten.