Was bedeutet Bucketing?

Was ist Bucketing?

Bucketing ist eine unethische Praxis, bei der a Makler erzeugt a profitieren indem sie ihren Kunden über die Hinrichtung eines bestimmten Handels. Insbesondere bezieht es sich auf eine Situation, in der der Broker bestätigt, dass ein angeforderter Handel stattgefunden hat, ohne diesen Auftrag tatsächlich auszuführen. Der Broker versucht dann, den Auftrag zu einem günstigeren Preis als dem dem Kunden angebotenen auszuführen. Der Spread zwischen diesen beiden Preisen wird dann vom Broker als Gewinn einbehalten, ohne dies seinem Kunden mitzuteilen.

Ein Maklerunternehmen, das skrupellose Aktivitäten wie Bucketing ausführt, wird oft als a. bezeichnet Eimerladen.

Bucketing verstehen

Bucketing ist eine unethische Geschäftspraxis, da es bedeutet, die Interessen des Brokers über den Vorrang zu stellen die des Kunden, während er gleichzeitig den Kunden in die Irre führt, dass seine Interessen berücksichtigt werden Priorität.

Effektiv funktioniert Bucketing, indem das Vertrauen des Kunden gegenüber dem Broker ausgenutzt wird. Durch die Platzierung seiner Trades über den Broker handelt der Kunde in der Überzeugung, dass der Broker bei der Ausführung dieses Trades nach den besten verfügbaren Bedingungen sucht. Bei einer Kauforder bedeutet dies, den niedrigsten Preis zu erzielen, während bei einer Verkaufsorder das Gegenteil der Fall ist.

In der Praxis nutzen Broker, die Bucketing betreiben, diese Erwartung jedoch aus, indem sie den Kunden belügen. Bei der Kaufabwicklung Aufträge, sagen sie dem Kunden, dass sie die Aktien zu einem bestimmten Preis gekauft haben, während sie die Aktien tatsächlich zu einem noch niedrigeren Preis gekauft und die Differenz als Gewinn für sich behalten haben.

Im Falle einer Verkaufsorder teilt der Broker dem Kunden mit, dass er zu einem bestimmten Preis verkauft hat, obwohl er tatsächlich zu einem noch höheren Preis verkauft hat. In beiden Fällen trägt der Broker die Differenz zwischen dem tatsächlichen Preis und dem dem Kunden mitgeteilten Preis ein. Im Wesentlichen kommt dies einem Diebstahl des eigenen Gewinns des Kunden gleich.

Andere Verwendungen des Begriffs

Bucketing bezieht sich auch auf a Ruhestand Strategie, bei der eine Person ihr Vermögen in verschiedene "Eimer" aufteilt, je nachdem, wann sie sie im Ruhestand benötigen. Dies steht im Gegensatz zu der traditionellen Methode des Renteneinkommens, bei der ein Rentner regelmäßige Ausschüttungen aus seinem Portfolio erhält, um seine Ausgaben zu decken.

So hat beispielsweise ein Rentner einen kurzfristigen Bucket mit einer bestimmten Menge an Vermögenswerten und nur diese Vermögenswerte werden verwendet. Das gleiche gilt für einen mittelfristigen Eimer und einen langfristigen Eimer, der, wenn überhaupt, zuletzt verwendet wird.

Bucketing ist auch ein dreistufiger Prozess von finanzielle Planung. Eine Person möchte Schritt für Schritt alle drei Eimer erreichen. Der erste Bucket schafft einen Notfallfonds, der zweite Bucket erreicht finanzielle Ziele und der dritte Bucket ist für den Ruhestand.

Beispiel für Bucketing

Steve ist ein Broker, der regelmäßig Bucketing betreibt. Er erhält einen Auftrag von seiner Kundin Linda, die von ihm erwartet, dass er ihre Interessen bei der Ausführung ihrer Transaktionen an erster Stelle setzt.

Lindas Handelsantrag besteht darin, 100 Aktien der XYZ Corporation zu einem Preis von 10 USD pro Aktie oder weniger zu kaufen. Steve antwortet kurz darauf und behauptet, dass der Handel zu einem Preis von 10 USD pro Aktie ausgeführt wurde.

In Wirklichkeit hat Steve seinen Kunden jedoch angelogen. Anstatt die Order zu 10 US-Dollar pro Aktie auszuführen, führte er sie tatsächlich zu 9 US-Dollar pro Aktie aus. Die Differenz von 1 Dollar pro Aktie behielt Steve als seinen persönlichen Gewinn, ohne Linda diese Tatsache mitzuteilen. Bei einem Gewinn von 1 US-Dollar pro Aktie auf 100 Aktien steckte Steve 100 US-Dollar ein. Das sind 100 Dollar, die Linda hätten zugute kommen sollen, die er gestohlen hat.