Überblick über die Prüfung zu den Grundlagen der Wertpapierindustrie (SIE)

Die Qualifikationstests für mehrere Berufe der Finanzdienstleistungsbranche, früher bekannt als Serie Prüfungen, wurden zu einer ersten Prüfung namens Securities Industry Essentials Exam – oder SIE. zusammengefasst Prüfung. Bereits 2015, Aufsichtsbehörde für die Finanzindustrie (FINRA) hat seine Teststruktur gestrafft, indem das grundlegende Wissen, das in mehreren der Serienprüfungen geteilt wurde, in der SIE konsolidiert wurde. Die Kandidaten können dann eine zusätzliche "Top-off"-Qualifikationsprüfung für das spezifische Fachgebiet ablegen, in das sie einsteigen möchten.

Änderungen bei den Qualifikationen der Wertpapierindustrie-Grundlagenprüfung (SIE)

Die SIE hatte einen großen strukturellen Einfluss auf die Qualifikationsprüfungen. Die SIE ersetzt Teile jeder vorherigen Prüfung, einschließlich der Serie 6, Serie 7, Serie 22, Serie 55/56 (ersetzt durch Serie 57), Serie 79, Serie 82, Serie 86/87, und Serie 99. Diese Tests wurden zu Qualifikationsprüfungen verkleinert, die sich auf das für jede bestimmte Qualifikation erforderliche Fachwissen konzentrieren.

Top-off-Prüfungen werden für die folgenden repräsentativen Kategorien angeboten:

• Vertreter der Investmentgesellschaft (IR) – Serie 6
• General Securities Representative (GS) – Serie 7
• DPP-Vertreter (DR) – Serie 22
• Wertpapierhändler (TD) – Serie 57
• Investmentbanking-Vertreter (IB) – Serie 79
• Vertreter für private Wertpapierangebote (PR) – Serie 82
• Research Analyst (RS) – Serie 86 & 87
• Operations Professional (OS) – Serie 99

Insgesamt war dies eindeutig ein Versuch, einige der doppelten Informationen in den Tests zu entfernen, aber es öffnete auch die Tür zu viel wichtigere Änderung des Qualifizierungsprozesses, der nicht mehr mit einer FINRA-Mitgliedsfirma verbunden sein muss, um die SIE.

Nach den früheren FINRA-Regeln mussten Sie in der Regel von einem FINRA-Mitglied angestellt oder anderweitig gefördert werden, um die Prüfungen ablegen zu können. Die SIE hebt diese Anforderung auf, obwohl Sie immer noch mit einem FINRA-Mitgliedsunternehmen verbunden sein müssen, um die Abschlussprüfungen abzulegen. Dies bedeutet, dass eine Person den Weg zu einer FINRA-Qualifikation eigenständig beginnen kann.

Erfolgreiche Teilnahme an der SIE garantiert niemandem einen erfolgreichen Einstieg in die Finanzindustrie, aber man kann mit Sicherheit sagen, dass man ihn vor der Suche besteht Ein Job kann Ihnen einen Vorteil verschaffen, da ein potenzieller Arbeitgeber nur die Abschlussprüfung sponsern muss, um sich für eine bestimmte Position zu qualifizieren.

FINRA unterstützte die Idee, dass junge Absolventen und Berufseinsteiger die SIE alleine absolvieren sollten. Sie haben es attraktiver gemacht, indem sie die Gültigkeit der SIE auf vier Jahre verlängert haben und den bestandenen Teilnehmern ein großzügiges Zeitfenster eingeräumt haben, um dann eine Firma zu finden, die die Abschlussprüfungen sponsert. FINRA-Mitgliedsfirmen können über die Zentrale Registrierungsstelle (CRD).

SIE und Top Off-Prüfungen als Ersatz

In ihrem Original Wertpapier- und Börsenkommission Einreichungen hat die FINRA im Herbst 2016 bis Anfang 2017 die Einführung ihrer volumenstärksten Prüfungen geplant. Dies erwies sich als etwas optimistisch. Es gab mehrere Verschiebungen in der Terminplanung, eine Folge des Wunsches von Mitgliedsfirmen und Branchenverbänden nach mehr Zeit, um die eigenen Prozesse entsprechend der neuen Struktur einzustellen. Die Einführung der SIE- und Top-Off-Prüfungen fand am 1. Oktober 2018 statt und wurde von der Einstellung mehrerer Prüfungen mit geringem Volumen, wie z Serie 42 und Serie 62.

Ursprünglich war der März 2018 für die Implementierung des SIE und Top-Offs für die Serien 6, 7 und 79 vorgesehen. Der 1. Oktober 2018 wurde zum Termin für eine komplette Überarbeitung und nicht für einen schrittweisen Ansatz. Ein Teil der Verwirrung war Teil des Modernisierungsversuchs; die Serie 55 wurde durch die Serie 57 ersetzt, obwohl sie noch in der ursprünglichen Mitteilung für die SIE-Updates erschien. Dieses Update war einfach ein Standardbestandteil der FINRA-Überprüfung und -Optimierung des Lehrplans und nicht Teil einer Überarbeitung jeglichen Kernwissens.

Aufbau der SIE-Prüfung

Die SIE-Prüfungsstruktur basiert weitgehend auf den allgemeinen Wissenskomponenten der Prüfungen, für die dieser Teil ersetzt wurde. Im Januar 2018 hat die FINRA weitere Details zur Struktur bekannt gegeben. Die Abschnitte und die Anzahl der Fragen sind wie folgt:

Abschnitt	Prozentsatz. von Prüfungsfragen	Anzahl von. Prüfungsfragen
(1) Kapitalmarktkenntnisse	16%	12
(2) Produkte und ihre Risiken verstehen	44%	33
(3) Verständnis von Handel, Kundenkonten und verbotenen Aktivitäten	31%	23
(4) Überblick über den Regulierungsrahmen	9%	7
Gesamt	100%	75

Die 75 Fragen sind eigentlich 85, da es 10 zufällig verteilte Pre-Test-Fragen gibt, die nicht für die Punktzahl der Prüfung zählen. Die Kandidaten haben eine Stunde und 45 Minuten Zeit, um die gesamte Prüfung abzuschließen. Eine vollständige Übersicht über die SIE-Inhalte ist derzeit verfügbar auf FINRA-Website.

Wie wirkt sich die SIE auf mich aus?

Wenn Sie bereits eine der FINRA-Prüfungen bestanden haben und derzeit als Vertreter eingetragen, gilt die SIE als bereits bestanden. Wenn Sie eine der Prüfungen bestanden haben und derzeit nicht angemeldet sind, müssen Sie möglicherweise die SIE ablegen, je nachdem, wie viele Jahre bis zu Ihrer nächsten Anmeldung vergehen. Und natürlich, wenn Sie die Prüfung bestanden haben, aber Ihre Anmeldung abgelaufen ist, müssen Sie die SIE und den neuen Aufsatz für diese Qualifikation ablegen, bevor Sie sich erneut anmelden. Dies ist so ziemlich das gleiche wie immer, außer dass Sie zwei Prüfungen statt einer ablegen würden. Tatsächlich sind die Prüfungen so konzipiert, dass sie die gleiche Gesamtdauer wie die vorherigen Versionen in Anspruch nehmen. Die Abschlussprüfung für SIE und Series 7 dauert beispielsweise genauso lange wie die vorherige Series 7-Prüfung.

Für Mitgliedsfirmen sind die Kosten für die Abschlussprüfungen geringer als die der vorherigen Prüfungen, da die Inhalte in das SIE verlagert wurden. Wenn also eine Person die SIE vor ihrem Eintritt in ein Unternehmen bestanden hat, ist dies ein gutes Zeichen dafür, dass diese Person bereits die grundlegende Eignung und das nötige Rüstzeug besitzt, um eine Abschlussprüfung zu bestehen. Und natürlich werden die Kosten für die Registrierung dieser Person reduziert, da sie die SIE aus eigener Tasche bezahlt haben. All dies wird wahrscheinlich dazu beitragen, einen Kandidaten für ein Unternehmen attraktiver zu machen.

Die Quintessenz

Wenn Sie bereits für eine der Qualifikationsprüfungen gesponsert wurden, machen Sie es. Diese Änderungen haben keinerlei Auswirkungen auf Sie. Wenn Sie erwarten, in Zukunft gesponsert zu werden, ändert sich der Gesamtinhalt, den Sie beherrschen müssen, nicht, obwohl Sie dies in zwei Teilen tun müssen. Wenn Sie jedoch derzeit nicht gesponsert sind oder in der Branche tätig sind, öffnet Ihnen die SIE die Tür zu einer Finanzkarriere, ohne zuerst mit einer Mitgliedsfirma zusammenarbeiten zu müssen. Diese Änderung gibt Ihnen eine Wahl, die Sie vorher nicht hatten.

Häufig gestellte Fragen

Wenn ich eine Serie 7 hatte und diese abgelaufen ist, muss ich dann die neue SIE nehmen oder bin ich Großvater?

Wenn Ihre Lizenz abgelaufen ist – vorausgesetzt, seit Ihrer letzten Registrierung sind zwei Jahre vergangen – müssen Sie die Serie 7 wiederholen. Sie müssen die SIE nur wiederholen, wenn seit Ihrem letzten Bestehen oder Ihrer letzten Registrierung vier Jahre vergangen sind.

Gibt es eine Anordnung zur Entnahme des SIE und des Auffüllens? Soll ich sie zusammen oder getrennt einnehmen?

Die SIE sind so konzipiert, dass sie an erster Stelle stehen, aber die SIE und die damit verbundenen Abschlussprüfungen können auch im gleichen Zeitraum abgeschlossen werden. Tatsächlich können Sie SIE und Series 7 am selben Tag auffüllen – genau wie bei der vorherigen Series 7.

Kann ich durch Bestehen der SIE-Prüfung ein registrierter Vertreter ohne einen Unternehmenssponsor werden?

Sie müssen eine Top-Off-Prüfung ablegen, um ein registrierter Vertreter zu werden, die Sie ohne einen Unternehmenssponsor nicht ablegen können.

Wird die neue SIE härter oder einfacher als die alte Serie 7 sein?

Der Gesamtinhalt der beiden Tests – der SIE und die Abschlussprüfung der Serie 7 – ist nahezu identisch mit der vorherigen Serie 7.

Wie lange ist die SIE gültig und muss sie erneuert werden?

Die SIE ist vier Jahre gültig. Sie muss erneuert werden, wenn seit Ihrer letzten Registrierung vier Jahre vergangen sind.

Wie lange ist die Wartezeit, wenn ich scheitere?

Die Wartezeit beträgt 30 Tage für den ersten und zweiten Versuch, dann sechs Monate, wenn der dritte Versuch fehlschlägt.