S&P MidCap 400 Indexdefinition

Was ist der S&P MidCap 400-Index?

Der Begriff S&P MidCap 400 bezieht sich auf eine Benchmark Index herausgegeben von Standard & Poor's (S&P). Der Index besteht aus 400 Unternehmen, die Unternehmen mit mittlerer Reichweite im Großen und Ganzen repräsentieren Marktkapitalisierung zwischen 3,3 und 11,8 Milliarden US-Dollar. Der S&P MidCap 400 wurde 1991 auf den Markt gebracht. Er ist einer von mehreren von S&P herausgegebenen Leitindizes, die Anleger als Maßstab für die Marktperformance und Richtungstrends bei US-Aktien verwenden.

Den S&P MidCap 400 Index verstehen

Der S&P MidCap 400 Index bildet die Wertentwicklung von Unternehmen ab, die im mittleren Bereich liegen Marktkapitalisierung von 3,3 Milliarden US-Dollar und 11,8 Milliarden US-Dollar. Diese Unterscheidung unterscheidet sie von Large-Cap-Unternehmen. Um förderfähig zu sein, müssen Unternehmen:

• In den USA ansässig sein
• Haben Sie einen minimal investierbaren Gewichtsfaktor von 0,10
• An einer Börse gelistet sein

Alle börsengehandelten Aktien qualifizieren sich für die Aufnahme in den Index, einschließlich Real Estate Investment Trusts (REITs). Geschlossene Fonds können nicht berücksichtigt werden, wie z Amerikanische Hinterlegungsscheine (UAW) und börsengehandelte Fonds (ETFs).

Der Index ist nach Marktkapitalisierung gewichtet, d. h. je größer der Markt Bewertung, desto mehr Einfluss hat die einzelne Aktie auf den Index. Die Formel zur Gewichtung jedes Unternehmens im Index ergibt sich, indem man die Marktkapitalisierung des einzelnen Unternehmens durch die Summe aller 400 Marktkapitalisierungen des Index dividiert. Dies gibt den Unternehmen mit größerer Marktkapitalisierung mehr Einfluss auf die Entwicklung des Index.

Der S&P 400 MidCap Index wird berechnet und neu ausbalanciert jeden Quartal im März, Juni, September und Dezember. Die Berechnung erfolgt in Echtzeit in US-Dollar (USD), dem Kanadischer Dollar (CAD), Euro, Britisches Pfund Sterling (GBP) und Japanischer Yen (JPY). Zum 30. April 2021 waren die fünf wichtigsten Sektoren des Index Industrie (18,5%), Finanzen (15,9%), diskretionäre Konsumgüter (14,8%), Informationstechnologie (13,4%) und Gesundheitswesen (11,7%). Die fünf größten Beteiligungen zu diesem Zeitpunkt waren:

• Bio-Techne (Gesundheitswesen)
• Charles River (Gesundheitswesen)
• Fair Isaac & Co (Informationstechnologie)
• Cognex (Informationstechnologie)
• Molina Healthcare (Gesundheitswesen)

S&P MidCap 400-Index vs. S&P 500

Das S&P 500 ist ein weiterer Standard & Poor's-Index, der 1997 aufgelegt wurde. Es handelt sich um einen nach Marktkapitalisierung gewichteten Index, der sich aus 500 der größten Unternehmen der Vereinigten Staaten zusammensetzt. Als solches gilt es als das beste Maß für den US-Large-Cap-Markt. Es besteht aus Unternehmen mit einer Marktkapitalisierung von mindestens 11,8 Milliarden US-Dollar. Wie der S&P MidCap 400 Index wird er vierteljährlich neu gewichtet.

Zum 30. April 2021 befanden sich 505 Bestandteile im Index. Die fünf wichtigsten Sektoren waren zu diesem Zeitpunkt Informationstechnologie (26,7%), Gesundheitswesen (12,8%), zyklische Konsumgüter (12,7%), Finanzen (11,5%) und Kommunikationsdienstleistungen (11,2%). Die fünf größten Unternehmen, die zu diesem Zeitpunkt im Index gelistet waren, waren:

• Apple (Informationstechnologie)
• Microsoft (Informationstechnologie)
• Amazon (nach Ermessen des Verbrauchers)
• Facebook (Kommunikationsdienste)
• Alphabet A (Kommunikationsdienste)

Zum 30. April 2021 hatte der S&P 400 MidCap Index a der bisherige Jahresverlauf (YTD) Rendite von 18,58%. Auf 1-Jahres-Basis rentierte der Index 67,9 % und auf 10-Jahres-Basis 12,11 %. Dies wird mit der Performance des S&P 500 verglichen, der auf YTD-, Einjahres- und 10-Jahres-Basis 13,38 %, 43,99 % und 20,22 % rentierte.

Zusammensetzung des S&P Midcap 400 Index

S&P beschreibt die Auswahlmethodik des S&P MidCap 400 Index einfach als im Ermessen des Auswahlausschusses liegend mit dem Versuch, den Major zu repräsentieren Globaler Branchenklassifizierungsstandard (GICS).

Als kapitalisierungsgewichteter Index haben die Aktien mit der größten Marktkapitalisierung den größten Einfluss auf die Entwicklung des Index, während kleinere Unternehmen mit kleineren Bewegungen keinen Einfluss darauf haben. Dies ist für Anleger, die ihre Portfolios weil nach Marktkapitalisierung gewichtete Indexfonds die Anleger den Bewegungen einer kleinen Gruppe von Aktien, trotz des breiten Namens des Indexes selbst.

Der Index verwendet nur frei schwebend oder öffentlich gehandelte Aktien. Der S&P passt die Marktkapitalisierung jedes Unternehmens an, um neue Aktienemissionen auszugleichen oder Fusionen. Der Indexwert wird berechnet, indem die angepassten Marktkapitalisierungen jedes Unternehmens addiert und das Ergebnis durch einen Divisor geteilt werden. Dieser Divisor ist geschützte Information des S&P und wird nicht an die Öffentlichkeit weitergegeben.

Wir können die Gewichtung eines Unternehmens im Index berechnen, was Anlegern wertvolle Informationen liefern kann. Wenn eine Aktie steigt oder fällt, können wir abschätzen, ob sich dies auf den Gesamtindex auswirkt. Dies bedeutet, dass ein Unternehmen mit einer Gewichtung von 10 % einen größeren Einfluss auf den Wert des Index hat als ein Unternehmen mit einer Gewichtung von 2 %.

So investieren Sie in den S&P 400 MidCap Index

Anleger, die erwägen möchten, von den Renditen des S&P MidCap 400 Index zu profitieren, können dies tun durch Indexinvestitionen. Dies ist ein passiver Anlagestil, der es Anlegern ermöglicht, in Wertpapiere zu investieren, die den Index nachbilden, um dessen Renditen nachzuahmen. Dazu gehören Wertpapiere wie ETFs und Investmentfonds. Im Folgenden sind nur zwei Beispiele für Fonds aufgeführt, die diesen Index nachbilden.

Der iShares Core S&P Mid-Cap ETF wurde im Mai 2000 aufgelegt und wird an der NYSE Arca unter dem Tickersymbol IJH. Mai 2021 verfügte der Fonds über ein Vermögen von 65,9 Milliarden US-Dollar. Der Fonds hält insgesamt 400 Wertpapiere. Die Top-5-Sektoren waren Industrie (18,69 %), Finanzwerte (16,08 %), zyklische Konsumgüter (14,86 %), Informationstechnologie (13,17 %) und Gesundheitswesen (11,52 %). Die fünf wichtigsten Positionen des Fonds waren:

• Charles River Laboratories (Gesundheitswesen)
• Bio-Techne (Gesundheitswesen)
• Molina Healthcare (Gesundheitswesen)
• XPO Logistik (Industrie)
• Unterschriftenbank (Industrie)

Der BNY Mellon Midcap Index Fund wurde im Juni 1991 aufgelegt. Es erfordert mindestens 2.500 USD, um in den Fonds zu investieren. Mai 2021 verfügte der Fonds über ein Gesamtvolumen von 2,55 Milliarden US-Dollar verwaltetes Vermögen (AUM). Der Fonds hielt zum 31. März 2021 insgesamt 402 Bestände. Die Top-Sektoren waren Finanzen (20,61 %), Industrie (14,61 %), Gesundheitswesen (10,29 %), Technologie (9,45 %) und Einzelhandel (6,02 %). Die fünf Bestände des Fonds zum 31. März 2021 waren:

• SolarEdge (Informationstechnologie)
• Bio-Techne (Gesundheitswesen)
• Cognex (Informationstechnologie)
• PTC (Informationstechnologie)
• Charles River Laboratories (Gesundheitswesen)

Vor- und Nachteile des S&P 400 MidCap Index

Vorteile

Mid-Cap-Aktien bieten Anlegern ein stetiges Wachstum. nicht wie kleine Mütze Unternehmen, mittelständische Unternehmen sind stabiler und neigen zu weniger Volatilität wenn es um ihre Aktienkurse geht.

Ein Index wie der S&P MidCap 400 bietet Anlegern Zugang zu einer vielfältigeren Wertpapierbasis. Das liegt daran, dass es eine breite Palette von Sektoren im Index vertreten und viele weitere Aktien. Daher kann es helfen, die Kosten eines Investors zu reduzieren Marktrisiko.

nicht wie große Kappe Bei mittelständischen Unternehmen besteht in der Regel Wachstumspotenzial. Obwohl es sich im Allgemeinen um sehr etablierte Unternehmen handelt, neigen Unternehmen, die in diese Kategorie passen, dazu, mehr Wachstum in ihrem Horizont zu haben, wenn sie sich auf den Weg zu größeren Unternehmen machen.

Nachteile

Wie bei jeder anderen Anlage gibt es keine Garantie für die Investition in einen Index wie den S&P MidCap 400. Es birgt das Potenzial für den Verlust des Anlegers Rektor. Mid-Caps sind nicht immun gegen Wertverluste, daher ist es für Anleger wichtig, sich bewusst zu sein, dass das Potenzial für Wachstum und Diversität nicht unbedingt hohe Renditen bedeutet.

Einige Fonds, die den Index nachbilden, können hohe Werte aufweisen Verwaltungsgebühren und höhere anfängliche Einstiegspunkte. Obwohl Sie möglicherweise den Erfolg des Index verfolgen können, denken Sie daran, dass viele Fonds, die versuchen, seine Renditen nachzuahmen, eine Gebühr an den Fondsmanager oder das Unternehmen verlangen. Die Initiale Mindestinvestition für einige Fonds kann sich auch für einige Anleger als schwierig erweisen.

Auch mittelständische Unternehmen sind anfällig für Preisrisiko. Das liegt daran, dass sie volatiler sind als große Unternehmen, die im Allgemeinen aufgrund eines vertrauenswürdigen, langjährigen Geschäfts über stetige Einnahmequellen verfügen.