Wie sich die Finanzkrise 2008 auf den Bankensektor ausgewirkt hat

Kurzfristig wird die Finanzkrise des Jahres 2008 wirkte sich auf den Bankensektor aus, indem sie dazu führte, dass Banken bei Hypothekenausfällen Geld verloren, Interbankenkredite einfrierten und Kredite an Verbraucher und Unternehmen versiegten. Längerfristig wirkte sich die Finanzkrise auf das Bankwesen aus, indem sie international durch Basel III und in den Vereinigten Staaten durch die Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act.

Vor der Krise

Vor der Finanzkrise im Jahr 2008 hatten in den USA verabschiedete Vorschriften die Bankenbranche unter Druck gesetzt, mehr Verbrauchern den Kauf von Eigenheimen zu ermöglichen. Ab 2004,

Fannie Mae und Freddie Mac kaufte eine große Anzahl von Hypotheken-Assets, einschließlich riskanter Alt-A-Hypotheken. Sie verlangten hohe Gebühren und erhielten hohe Margen aus diesen Subprime-Hypotheken und nutzten die Hypotheken auch als Sicherheit für den Erhalt von Eigenmarken hypothekenbasierte Wertpapiere.

Viele ausländische Banken kauften besicherte US-Schuldtitel, als Subprime-Hypothekendarlehen gebündelt wurden Collateralized Debt Obligations und an Finanzinstitute auf der ganzen Welt verkauft.

Als immer mehr US-Verbraucher mit ihren Hypothekendarlehen in Zahlungsverzug geraten sind, verloren US-Banken und Banken in anderen Ländern Geld für die Kredite. Die Banken hörten auf, sich gegenseitig Kredite zu gewähren, und es wurde für Verbraucher und Unternehmen schwieriger, Kredite zu bekommen.

Nach der globalen Finanzkrise 2008

Als die USA in eine Rezession fielen, brach die Nachfrage nach importierten Waren ein, was zu einer weltweiten Rezession beitrug. Das Vertrauen in die Wirtschaft brach ein und damit auch die Aktienkurse an den Börsen weltweit.

In der Hoffnung, eine weitere Finanzkrise abzuwenden, wurde im Dezember 2009 der internationale Basel Ausschuss hat eine Reihe von Vorschlägen für neue Kapital- und Liquiditätsstandards für die globale Bankensektor. Die als Basel III bekannten Reformen wurden im November 2010 von den G-20 verabschiedet, aber das Komitee überließ es den Mitgliedsstaaten, die Standards in ihren eigenen Ländern umzusetzen.

Der Dodd-Frank Act

In den USA verlangt der 2010 verabschiedete Dodd-Frank Act Bankholdings mit mehr als 50 Mio die strengen Kapital- und Liquiditätsstandards einzuhalten und setzt neue Anreizbeschränkungen Vergütung.

Mit dem Gesetz wurde auch der Finanzstabilitätsaufsichtsrat geschaffen, der die Bundesreservebank und andere Agenturen, um die Regulierung größerer, "systemrelevanter" Banken zu koordinieren. Der Rat kann große Banken auflösen, die aufgrund ihrer Größe ein Risiko darstellen könnten. Ein neuer Fonds für die geordnete Liquidation wurde eingerichtet, um die Liquidation von großen Finanzinstituten, die in Schwierigkeiten geraten sind, finanziell zu unterstützen.

Einige Kritiker werfen jedoch vor, dass das 2010 vom US-Kongress verabschiedete Gesetz eine stark abgeschwächte Version des Gesetzentwurfs ist ursprünglich von Präsident Barack Obama geplant, während seiner Entwicklung durch Legislative und Lobbyisten verwässert manövrieren.

Unterdessen entfaltet sich die endgültige Auswirkung der Finanzkrise weiter. So enthält das Gesetz beispielsweise auch mehr als 90 Bestimmungen, die eine Regelung durch die U.S. Securities and Exchange Commission (SEC), zusammen mit Dutzenden anderer Bestimmungen, bei denen der SEC Ermessensspielräume eingeräumt wurden. Mit Stand vom Februar 2019 hat die SEC endgültige Regeln für 67 zwingende Regelsetzungsbestimmungen des Dodd-Frank Act verabschiedet.

Es wurden Regeln verabschiedet, um mehr Transparenz auf die Swap- und Hedgefonds-Märkte zu bringen Investoren sagen über die Vergütung von Führungskräften, z. B. die Einrichtung eines Whistleblower-Programms für Wertpapierrecht Verstöße.