Ungesichert vs. Gesicherte Schulden: Was ist der Unterschied?
Ungesichert vs. Gesicherte Schulden: Ein Überblick
Kredite und andere Finanzierungsmethoden, die Verbrauchern zur Verfügung stehen, fallen im Allgemeinen in zwei Hauptkategorien: besichert und unbesichert Schuld. Der Hauptunterschied zwischen den beiden ist das Vorhandensein oder Fehlen von Sicherheit, die die Schuld besichert und eine Form der Sicherheit für den Kreditgeber gegen die Nichtrückzahlung durch den Kreditnehmer darstellt.
Die zentralen Thesen
- Unbesicherte Schulden haben keine Sicherheiten.
- Kreditgeber vergeben Mittel in einem unbesicherten Darlehen ausschließlich auf der Grundlage der Kreditwürdigkeit des Kreditnehmers und versprechen eine Rückzahlung.
- Gesicherte Schulden sind solche, für die der Kreditnehmer einen Vermögenswert als Bürgschaft oder Sicherheit für das Darlehen stellt.
- Das Ausfallrisiko einer besicherten Schuld, das als Kontrahentenrisiko des Kreditgebers bezeichnet wird, ist in der Regel relativ gering.
Ungesicherte Schulden
Ungesichert Schulden haben keine Sicherheiten: Sie erfordern keine Sicherheiten, wie der Name schon sagt. Wenn der Kreditnehmer mit dieser Art von Schulden in Verzug ist, muss der Kreditgeber eine Klage einreichen, um die geschuldeten Beträge einzuziehen.
Kreditgeber geben Gelder in einem ungesicherten Darlehen aus, die ausschließlich auf der Grundlage des Kreditnehmers basieren Kreditwürdigkeit und versprechen, zurückzuzahlen. Daher verlangen Banken in der Regel einen höheren Zinssatz für diese sogenannten Unterschriftendarlehen. Außerdem sind die Anforderungen an die Kreditwürdigkeit und das Verhältnis zwischen Schulden und Einkommen für diese Art von Krediten in der Regel strenger, und sie werden nur den glaubwürdigsten Kreditnehmern zur Verfügung gestellt. Wenn Sie diese strengen Anforderungen jedoch erfüllen, können Sie sich für die beste Privatkredite erhältlich.
Abgesehen von Krediten von einer Bank sind Beispiele für ungesicherte Schulden Arztrechnungen, bestimmte Ratenzahlungsverträge im Einzelhandel wie Mitgliedschaften in einem Fitnessstudio und ausstehende Kreditkartensalden. Wenn Sie ein Stück Plastik erwerben, stellt Ihnen das Kreditkartenunternehmen im Wesentlichen eine Kreditlinie ohne Sicherheitenanforderungen. Aber es verlangt hohe Zinsen, um das Risiko zu rechtfertigen.
Ein unbesicherter Schuldtitel wie eine Anleihe ist nur durch die Zuverlässigkeit und Kreditwürdigkeit des Emittenten besichert und birgt daher ein höheres Risiko als eine Anleihe gesicherte Anleihe, sein forderungsbesichertes Gegenstück. Da das Risiko für den Kreditgeber im Vergleich zu besicherten Schulden erhöht ist, Interesse Die Zinssätze für unbesicherte Schuldtitel sind tendenziell entsprechend höher.
Der Zinssatz verschiedener Schuldtitel hängt jedoch weitgehend von der Zuverlässigkeit des Emittenten ab. Ein ungesichertes Darlehen an eine Einzelperson kann aufgrund des hohen Ausfallrisikos mit astronomischen Zinssätzen verbunden sein, während es von der Regierung ausgegeben wird Schatzwechsel (eine andere gängige Art von unbesicherten Schuldtiteln) haben viel niedrigere Zinssätze. Trotz der Tatsache, dass Investoren keinen Anspruch auf staatliche Vermögenswerte haben, hat die Regierung die Macht zu prägen zusätzliche Dollar oder höhere Steuern, um seine Verpflichtungen zu begleichen, wodurch diese Art von Schuldtiteln praktisch kostenlos ist von irgendwelchen Ausfallrisiko.
Gesicherte Schulden
Gesicherte Schulden sind solche, für die der Kreditnehmer einen Vermögenswert als Bürgschaft oder Sicherheit für das Darlehen stellt. Ein besicherter Schuldtitel bedeutet einfach, dass im Falle von Ursprünglich, Der Kreditgeber kann den Vermögenswert zur Rückzahlung der dem Kreditnehmer vorgestreckten Mittel verwenden.
Gängige Arten von besicherten Schulden sind Hypotheken und Autokredite, bei denen der zu finanzierende Gegenstand zur Sicherheit für die Finanzierung wird. Bei einem Autokredit erwirbt der Kreditgeber schließlich das Eigentum an dem Fahrzeug, wenn der Kreditnehmer nicht rechtzeitig Zahlungen leistet. Wenn eine Privatperson oder ein Unternehmen eine Hypothek aufnimmt, wird die betreffende Immobilie zur Absicherung der Rückzahlungsbedingungen verwendet; tatsächlich behält das kreditgebende Institut Eigenkapital (finanzielle Zinsen) an der Immobilie, bis die Hypothek vollständig beglichen ist. Kommt der Kreditnehmer mit den Zahlungen in Verzug, kann der Kreditgeber die Immobilie beschlagnahmen und verkaufen, um die geschuldeten Mittel zurückzubekommen.
Der Hauptunterschied zwischen besicherten und unbesicherten Schulden ist das Vorhandensein oder Fehlen von Sicherheiten – etwas, das als Sicherheit gegen die Nichtrückzahlung des Darlehens dient.
Das Ausfallrisiko einer besicherten Schuld, genannt Gegenparteirisiko für den Kreditgeber, tendenziell relativ gering, da der Kreditnehmer durch die Vernachlässigung seiner finanziellen Verpflichtung viel mehr zu verlieren hat. Eine gesicherte Fremdfinanzierung ist für die meisten Verbraucher in der Regel einfacher zu bekommen. Da ein besicherter Kredit für den Kreditgeber ein geringeres Risiko birgt, sind die Zinssätze in der Regel niedriger als bei unbesicherten Krediten.
Kreditgeber verlangen oft, dass der Vermögenswert unter bestimmten Spezifikationen gewartet oder versichert wird, um seinen Wert zu erhalten. Zum Beispiel a Haushypothek Oft verlangt der Kreditgeber vom Kreditnehmer den Abschluss einer Hausratversicherung. Durch den Schutz des Eigentums sichert die Police den Wert des Vermögenswerts für den Kreditgeber. Aus dem gleichen Grund benötigt ein Kreditgeber, der einen Autokredit vergibt, einen bestimmten Versicherungsschutz, damit im Fall der Fahrzeug in einen Unfall verwickelt ist, kann die Bank noch den größten Teil, wenn nicht den gesamten Kreditbetrag zurückfordern Balance.