Ορισμός σχέσεων επενδυτών (IR)

Τι είναι οι σχέσεις με τους επενδυτές (IR);

Το τμήμα σχέσεων επενδυτών (IR) είναι ένα τμήμα μιας επιχείρησης, συνήθως α δημόσια Εταιρία, η δουλειά των οποίων είναι να παρέχει στους επενδυτές έναν ακριβή απολογισμό των εταιρικών υποθέσεων. Αυτό βοηθά ιδιώτες και θεσμικούς επενδυτές να λαμβάνουν τεκμηριωμένες αποφάσεις για το αν θα επενδύσουν στην εταιρεία.

Κατανόηση των σχέσεων με τους επενδυτές (IR)

Οι επενδυτικές σχέσεις διασφαλίζουν ότι οι μετοχές μιας εταιρείας που διαπραγματεύονται στο χρηματιστήριο διαπραγματεύονται δίκαια μέσω της διάδοση βασικών πληροφοριών που επιτρέπουν στους επενδυτές να καθορίσουν εάν μια εταιρεία είναι μια καλή επένδυση τις ανάγκες τους. Τα τμήματα IR είναι υπο-τμήματα των τμημάτων δημοσίων σχέσεων (PR) και εργάζονται για την επικοινωνία με επενδυτές, μετόχους, κυβερνητικούς οργανισμούς και τη συνολική οικονομική κοινότητα.

Οι εταιρείες κανονικά αρχίζουν να δημιουργούν τα IR τμήματα τους πριν δημοσιοποιηθούν. Κατά τη διάρκεια αυτής της προκαταρκτικής δημόσιας προσφοράς (IPO) φάση, τα τμήματα IR μπορούν να βοηθήσουν στην καθιέρωση εταιρικής διακυβέρνησης, στη διενέργεια εσωτερικών οικονομικών ελέγχων και στην έναρξη επικοινωνίας με πιθανούς επενδυτές IPO.

Για παράδειγμα, όταν μια εταιρεία πραγματοποιεί μια IPO roadshow, είναι σύνηθες για ορισμένους θεσμικούς επενδυτές να ενδιαφέρονται για την εταιρεία ως επενδυτικό μέσο. Μόλις ενδιαφερθούν, οι θεσμικοί επενδυτές απαιτούν λεπτομερείς πληροφορίες για την εταιρεία, τόσο ποιοτικές όσο και ποσοτικές. Για τη λήψη αυτών των πληροφοριών, το τμήμα IR της εταιρείας καλείται να παράσχει περιγραφή των προϊόντων της και υπηρεσίες, οικονομικές καταστάσεις, οικονομικές στατιστικές και επισκόπηση των οργανωτικών της εταιρείας δομή.

Ειδικές εκτιμήσεις

Ο νόμος Sarbanes-Oxley, γνωστός και ως νόμος για τη μεταρρύθμιση της δημόσιας εταιρείας και την προστασία των επενδυτών, ψηφίστηκε το 2002, αυξάνοντας τις απαιτήσεις υποβολής εκθέσεων για τις εταιρείες που διαπραγματεύονται στο χρηματιστήριο. Αυτό διεύρυνε την ανάγκη για τις δημόσιες εταιρείες να έχουν εσωτερικά τμήματα αφιερωμένα στις σχέσεις με τους επενδυτές, τη συμμόρφωση με την αναφορά και την ακριβή διάδοση των οικονομικών πληροφοριών.

Απαιτήσεις για σχέσεις με επενδυτές

Οι ομάδες IR έχουν συνήθως καθήκον να συντονίζουν συναντήσεις μετόχων και συνεντεύξεις τύπου, να δημοσιεύουν οικονομικά δεδομένα, να οδηγούν οικονομικά ενημερώσεις αναλυτών, δημοσίευση αναφορών στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς (SEC) και διαχείριση της δημόσιας πλευράς οποιωνδήποτε οικονομικών κρίση. Σε αντίθεση με άλλα τμήματα δημοσίων σχέσεων (PR), τα τμήματα IR πρέπει να είναι στενά συνδεδεμένα με το λογιστικό τμήμα μιας εταιρείας, νομική υπηρεσία και εκτελεστική ομάδα διαχείρισης, όπως ο διευθύνων σύμβουλος (διευθύνων σύμβουλος), ο διευθύνων σύμβουλος (COO) και ο διευθυντής οικονομικών (CFO).

Επιπλέον, τα τμήματα IR πρέπει να γνωρίζουν τις μεταβαλλόμενες κανονιστικές απαιτήσεις και να συμβουλεύουν την εταιρεία σχετικά με το τι μπορεί και τι δεν μπορεί να γίνει από την άποψη της δημόσιας επικοινωνίας. Για παράδειγμα, τα τμήματα IR πρέπει να καθοδηγούν εταιρείες ήσυχες περιόδους, όπου είναι παράνομο να συζητάμε ορισμένες πτυχές μιας εταιρείας και τις επιδόσεις της.

Ο μεγαλύτερος ρόλος του τμήματος IR είναι οι αλληλεπιδράσεις του με αναλυτές επενδύσεων που παρέχουν κοινή γνώμη για την εταιρεία ως επενδυτική ευκαιρία. Αυτές οι απόψεις επηρεάζουν τη συνολική επενδυτική κοινότητα και είναι δουλειά του τμήματος IR να διαχειρίζεται τις προσδοκίες των αναλυτών.