Τα στεγαστικά δάνεια ήταν μια επιλογή για εκείνους με κακή πιστωτική βαθμολογία

Τι είναι η υποθήκη Subprime;

Μια ενυπόθηκη υποθήκη είναι αυτή που συνήθως εκδίδεται σε δανειολήπτες με χαμηλή πιστοληπτική ικανότητα. Ένας πρώτος συμβατική υποθήκη δεν προσφέρεται, επειδή ο δανειστής θεωρεί ότι ο δανειολήπτης έχει μεγαλύτερο από τον μέσο όρο κίνδυνο αθέτησης του δανείου.

Τα δανειστικά ιδρύματα χρεώνουν συχνά τόκους για ενυπόθηκα στεγαστικά δάνεια σε πολύ υψηλότερο επιτόκιο από ό, τι για τα βασικά στεγαστικά δάνεια για να αντισταθμίσουν τη μεταφορά περισσότερου κινδύνου. Αυτά είναι συχνά στεγαστικά δάνεια με ρυθμιζόμενο επιτόκιο (ARM) επίσης, οπότε το επιτόκιο μπορεί δυνητικά να αυξηθεί σε συγκεκριμένες χρονικές στιγμές.

Κατανόηση των υποθηκών Subprime

Το "Subprime" δεν αναφέρεται στα επιτόκια που συχνά συνδέονται με αυτά τα στεγαστικά δάνεια, αλλά μάλλον στα πιστωτικό σκορ του ατόμου που παίρνει την υποθήκη. Δανειολήπτες με Πιστωτικά αποτελέσματα της FICO κάτω από το 640 θα κολλήσουν συχνά με υποθήκες υψηλού κινδύνου και τα αντίστοιχα υψηλότερα επιτόκια τους. Μπορεί να είναι χρήσιμο για άτομα με χαμηλή πιστωτική βαθμολογία να περιμένουν για ένα χρονικό διάστημα και να δημιουργήσουν το πιστωτικό τους ιστορικό πριν υποβάλουν αίτηση για υποθήκη, ώστε να πληρούν τις προϋποθέσεις για ένα βασικό δάνειο.

Το επιτόκιο που σχετίζεται με μια υποθήκη υψηλού επιπέδου εξαρτάται από τέσσερις παράγοντες: το πιστωτικό αποτέλεσμα, το μέγεθος της πτώσης πληρωμή, ο αριθμός των καθυστερήσεων πληρωμής στην πιστωτική έκθεση ενός δανειολήπτη και οι τύποι παραβατικότητας που εντοπίζονται στο κανω ΑΝΑΦΟΡΑ.

Υποθηκοφυλακεία ενάντια σε Prime Mortgages

Οι υποψήφιοι για στεγαστικά δάνεια βαθμολογούνται συνήθως από το Α στο ΣΤ, με βαθμολογίες Α να πηγαίνουν σε αυτούς με υποδειγματική πίστωση και οι βαθμολογίες Φ σε αυτούς που δεν έχουν καθόλου διακριτή ικανότητα αποπληρωμής δανείου. Τα πρωταρχικά στεγαστικά δάνεια πηγαίνουν στους υποψηφίους Α και Β, ενώ οι υποψήφιοι χαμηλότερης βαθμολογίας πρέπει συνήθως να παραιτηθούν από δάνεια subprime εάν πρόκειται να λάβουν δάνεια.

Ένα παράδειγμα της επίδρασης των ενυπόθηκων υποθηκών

ο Συντριβή της αγοράς κατοικιών το 2008 οφειλόταν σε μεγάλο βαθμό σε διαδεδομένες αθετήσεις υποχρεώσεων για υποθήκες υψηλού κινδύνου. Σε πολλούς δανειολήπτες δόθηκε αυτό που ήταν γνωστό ως Δάνεια NINJA, ένα αρκτικόλεξο που προέρχεται από τη φράση «χωρίς εισόδημα, χωρίς δουλειά και χωρίς περιουσιακά στοιχεία».

Αυτά τα στεγαστικά δάνεια εκδίδονταν συχνά χωρίς να απαιτείται προκαταβολή, ενώ ούτε η απόδειξη εισοδήματος ήταν απαραίτητη. Ένας αγοραστής μπορεί να δηλώνει κέρδη 150.000 δολαρίων ετησίως, αλλά δεν χρειάζεται να παράσχει τεκμηρίωση για να τεκμηριώσει την απαίτηση. Αυτοί οι δανειολήπτες τότε βρέθηκαν υποβρύχια σε μια φθίνουσα αγορά κατοικίας, με τις τιμές του σπιτιού τους χαμηλότερες από την υποθήκη που χρωστούσαν. Πολλοί από αυτούς τους δανειολήπτες της NINJA χρεοκόπησαν επειδή τα επιτόκια που σχετίζονται με τα δάνεια ήταν "ποσοστά teaser", μεταβλητά επιτόκια που ξεκίνησαν χαμηλά και αυξήθηκαν με την πάροδο του χρόνου, καθιστώντας πολύ δύσκολη την εξόφληση του κεφαλαίου του υποθήκη.

Οι Wells Fargo, Bank of America και άλλα χρηματοπιστωτικά ιδρύματα ανέφεραν τον Ιούνιο του 2015 ότι θα αρχίσουν να προσφέρουν στεγαστικά δάνεια σε άτομα με πιστοληπτική ικανότητα στα χαμηλά 600, και η μη κερδοσκοπική οργάνωση, η υποστήριξη της κοινότητας και η ιδιοκτησία σπιτιού Neighborhood Assistance Corporation of America ξεκίνησε μια πρωτοβουλία στα τέλη του 2018, φιλοξενώντας εκδηλώσεις σε εθνικό επίπεδο προς το να βοηθήσουν τους ανθρώπους να υποβάλουν αίτηση για δάνεια «μη κύριας», τα οποία είναι ουσιαστικά τα ίδια με τα ενυπόθηκα στεγαστικά δάνεια.

Υποστήριξη για υποθήκες COVID-19

ο Νόμος περί βοήθειας, ανακούφισης και οικονομικής ασφάλειας για τον κορονοϊό (CARES), που υπέγραψε ο νόμος από τον πρώην πρόεδρο Τραμπ στις 27 Μαρτίου 2020, παρείχε κάποια προσωρινή ανακούφιση σε όσους δεν μπορούν να πληρώσουν τα στεγαστικά τους λόγω της αρχικής οικονομικής συνέπειας από την πανδημία του κορονοϊού. Εάν υποστηριζόταν από την ομοσπονδιακή κυβέρνηση ή μια υπηρεσία όπως ο Freddie Mac ή η Fannie Mae, οι δανειστές στεγαστικών δανείων ή οι υπάλληλοι δανείων δεν θα μπορούσαν να αποκλείσουν τους ιδιοκτήτες σπιτιών μέχρι τις αρχές του 2021. Επιπλέον, όσοι αντιμετώπισαν οικονομικές δυσκολίες λόγω της πανδημίας ήταν σε θέση να ζητήσουν και να λάβουν δάνειο ανοχή έως και 180 ημέρες χωρίς ποινή.

ο Αμερικανικό σχέδιο διάσωσης (ARP) Ο νόμος του 2021 που υπέγραψε ο Πρόεδρος Μπάιντεν παρείχε επίσης κάποια σχετική υποστήριξη για τον COVID-19. Πρόκειται για ένα πακέτο διάσωσης κοροναϊού ύψους 1,9 τρισεκατομμυρίων δολαρίων που σχεδιάστηκε για να διευκολύνει την ανάκαμψη των Ηνωμένων Πολιτειών από τις καταστροφικές επιπτώσεις της πανδημίας στην οικονομία και την υγεία. Η τιμή των σχεδόν 2 τρισεκατομμυρίων δολαρίων σε αυτήν τη νομοθεσία για την οικονομική διάσωση το καθιστά ένα από τα πιο ακριβά στην ιστορία των ΗΠΑ. Τα μορατόριουμ εξώθησης και αποκλεισμού που έληξαν στις 31 Μαρτίου 2021, δεν θα παραταθούν βάσει του σχεδίου αλλά είχε προβλεφθεί πρόσθετη χρηματοδότηση για την παροχή βοήθειας σε όσους βρίσκονταν πίσω σε στεγαστικά δάνεια, ενοίκια και χρησιμότητα λογαριασμοί. Η νομοθεσία προβλέπει:

• 21,55 δισεκατομμύρια δολάρια για έκτακτη βοήθεια ενοικίασης έως τον Σεπτέμβριο 30, 2027
• Κουπόνια έκτακτης ανάγκης στέγασης 5 δισεκατομμυρίων δολαρίων έως τον Σεπτέμβριο. 30, 2030
• $ 750 εκατομμύρια για στέγαση φυλών
• 100 εκατομμύρια δολάρια για αγροτικές κατοικίες
• 5 δισεκατομμύρια δολάρια για την παροχή βοήθειας σε άτομα που στερούνται στέγης

Συχνές ερωτήσεις για δάνεια για τα δάνεια υψηλού κινδύνου

Τι σημαίνει ένα δάνειο Subprime;

Το δάνειο subprime είναι ένας τύπος δανείου που προσφέρεται με επιτόκιο ανώτερο σε άτομα που δεν πληρούν τις προϋποθέσεις για δάνεια πρώτου επιτοκίου. Αρκετά συχνά οι δανειολήπτες υψηλού επιπέδου απορρίφθηκαν από τους παραδοσιακούς δανειστές λόγω της χαμηλής πίστωσής τους αξιολογήσεις ή άλλους παράγοντες που υποδηλώνουν ότι έχουν εύλογες πιθανότητες να αθετήσουν την αποπληρωμή του χρέους.

Ποια είναι η διαφορά μεταξύ ενός πρώτου δανείου και ενός δανείου επιδοτήσεων;

Επειδή οι δανειολήπτες υψηλού κινδύνου είναι πιο ριψοκίνδυνοι, φέρουν υψηλότερα επιτόκια από τα βασικά δάνεια. Το συγκεκριμένο ποσό των τόκων που χρεώνονται για ένα δάνειο subprime δεν καθορίζεται. Διαφορετικοί δανειστές μπορεί να μην αξιολογούν τον κίνδυνο ενός δανειολήπτη με τον ίδιο τρόπο. Αυτό σημαίνει ότι ένας δανειολήπτης δανείου subprime έχει την ευκαιρία να εξοικονομήσει χρήματα κάνοντας αγορές. Ωστόσο, εξ ορισμού, όλα τα επιτόκια δανείων για υψηλότερα κέρδη είναι υψηλότερα από το βασικό επιτόκιο.

Ποιος προσφέρει ενυπόθηκες υποθήκες;

Ενώ οποιοδήποτε χρηματοπιστωτικό ίδρυμα θα μπορούσε να προσφέρει δάνειο με επιτόκια subprime, υπάρχουν δανειστές που επικεντρώνονται σε δάνεια subprime με υψηλά επιτόκια. Αναμφισβήτητα, αυτοί οι δανειστές δίνουν στους δανειολήπτες που έχουν πρόβλημα να αποκτήσουν χαμηλά επιτόκια τη δυνατότητα πρόσβασης σε κεφάλαια για να επενδύσουν, να αναπτύξουν τις επιχειρήσεις τους ή να αγοράσουν σπίτια. Ταυτόχρονα, τα υψηλότερα επιτόκια για τα δάνεια subprime μπορούν να μεταφραστούν σε δεκάδες χιλιάδες δολάρια σε πρόσθετες πληρωμές τόκων καθ 'όλη τη διάρκεια ζωής ενός δανείου.

Γιατί μπορεί να είναι κακά τα δάνεια Subprime;

Για τους δανειολήπτες, τα υψηλότερα επιτόκια θα σημαίνουν ένα ακριβότερο δάνειο με την πάροδο του χρόνου, το οποίο μπορεί να είναι πιο δύσκολο να εξυπηρετηθεί για έναν δανειολήπτη που έχει ήδη οικονομικά προβλήματα. Σε συστημικό επίπεδο, οι αθετήσεις πληρωμών για τα δάνεια με υψηλά οφέλη έχουν προσδιοριστεί ως βασικός παράγοντας στη χρηματοπιστωτική κρίση 2008-09. Οι δανειστές θεωρούνται συχνά ως οι μεγαλύτεροι ένοχοι, χορηγώντας ελεύθερα δάνεια σε άτομα που δεν μπορούσαν να τα αντέξουν οικονομικά λόγω της ελεύθερης ροής κεφαλαίων μετά την φούσκα dotcom στις αρχές της δεκαετίας του 2000. Ωστόσο, συνέβαλαν επίσης δανειολήπτες που αγόρασαν σπίτια που πραγματικά δεν μπορούσαν να αντέξουν οικονομικά.

Ο δανεισμός Subprime προκάλεσε την οικονομική κρίση 2008-09;

Οι περισσότεροι ειδικοί συμφωνούν ότι τα ενυπόθηκα στεγαστικά δάνεια ήταν ένα σημαντικό μέρος της οικονομικής κρίσης. Όσον αφορά το τμήμα των ενυπόθηκων δανείων της κρίσης, δεν υπήρχε καμία οντότητα ή άτομο στο οποίο θα μπορούσαμε να δείξουμε το δάχτυλο. Αντίθετα, αυτή η κρίση περιελάμβανε την αλληλεπίδραση μεταξύ των κεντρικών τραπεζών του κόσμου, των ιδιοκτητών σπιτιών, των δανειστών, των οργανισμών αξιολόγησης πιστοληπτικής ικανότητας, των ασφαλιστών και των επενδυτών.