¿Qué es un director registrado?

¿Qué es un director registrado?

El término principal registrado se refiere a una licencia valores distribuidor autorizado para supervisar al personal operativo, de cumplimiento, comercial y de ventas. En pocas palabras, un principal registrado es alguien que ocupa un puesto en la administración de valores o compañia de inversion. Un principal registrado debe tener una licencia de principal y, dado que también funcionan en la negociación de valores, también deben poseer algunas de las licencias de valores más básicas.Estos individuos son legalmente responsables por cualquier problema que ocurra en sus empresas y, como tales, deben estar registrados ante los reguladores a nivel estatal y / o federal.

Comprensión de los directores registrados

Los directores registrados son profesionales de la administración que trabajan en valores, inversiones y otras compañías financieras, incluidas corretajes. Las empresas deben tener al menos dos directores registrados a menos que estén clasificados como únicos asociaciones.Estas personas tienen una serie de responsabilidades que incluyen la supervisión de ventas, operaciones y comercio equipos al tiempo que se asegura de que sus empresas cumplan con todos los requisitos reglamentarios necesarios.Los directores registrados se aseguran de:

• La documentación presentada por sus empresas a los reguladores es precisa y se presenta a tiempo.
• los empleados y otro personal clave están debidamente autorizados
• la firma mantiene mínimo requisitos de capital
• las tasas obligatorias se pagan puntualmente

Los directores registrados en las firmas de corretaje supervisan las funciones de ventas y comercio, supervisan el cumplimiento normativo de las firmas de inversión o sus operaciones generales. Las actividades permitidas incluyen comercio, creación de mercado, suscripcióny publicidad: la literatura de ventas y publicidad debe ser aprobada por un director antes de su uso. También es posible que se requiera que las personas involucradas en la banca de inversión sean directores registrados.

Los privilegios que se otorgan a los directores registrados conllevan una responsabilidad significativa, incluso hasta el punto de la legalidad. responsabilidad. Debido a que el cumplimiento es una gran parte de sus funciones, son responsables de cualquier error o problema que surja en su empresa. Entonces, si un comerciante no tiene la licencia adecuada o hay una discrepancia en algunas de las presentaciones requeridas enviadas por la empresa, el principal registrado es la persona que debe responder a las autoridades.

El Autoridad reguladora de la industria financiera (FINRA) —así como otros organismos reguladores— requiere que las personas aprueben el examen de la Serie 24 antes de que puedan convertirse en directores registrados. Una persona que aprueba este examen puede realizar tareas de supervisión y cumplimiento, así como actividades de suscripción, negociación y marketing. Esto se suma a los exámenes habituales que se requieren para los corredores de bolsa, como el examen de la Serie 7. Los que deseen ser Principales de opciones registradas (ROP): los profesionales que desean supervisar el comercio de opciones en las empresas financieras, deben aprobar la FINRA Serie 4 Examen.

Consideraciones Especiales

Como se señaló anteriormente, se requiere aprobar el examen de la Serie 24 de FINRA, también conocido como Examen de Calificación de Principal de Valores Generales, para convertirse en un principal registrado. El examen consta de 160 preguntas, 10 de las cuales no tienen puntaje y se colocan al azar a lo largo de la prueba. Los candidatos tienen tres horas y 45 minutos para completar el examen. Se requiere una puntuación del 70% para aprobar. El examen cubre cinco funciones laborales principales:

• Función 1: Supervisión de registro de casa de Bolsa y actividades de gestión de personal. Esta sección consta de nueve preguntas.
• Función 2: Supervisión de las actividades generales del corredor de bolsa. Hay 45 preguntas en esta sección.
• Función 3: Supervision de minorista e institucional actividades relacionadas con el cliente. En esta parte, los candidatos deben responder 32 preguntas.
• Función 4: Supervisión de las actividades comerciales y de creación de mercado. Esta porción tiene 32 preguntas.
• Función 5: Supervision de banca de inversión e investigación, que consta de 32 preguntas.

Registrado principal los candidatos deben aprobar el examen Securities Industry Essentials (SIE) y al menos otro examen para realizar el Serie 24. Estos incluyen:

• Examen de la Serie 7: Examen de Representante General de Valores
• Examen de la serie 57: examen de representante de Security Trader
• Examen de la serie 79: examen de representante de banca de inversión
• Examen de la serie 82: examen de representante de ofertas de valores privados
• Serie 86/87 — Examen de analista de investigación

Cuando una persona aprueba el examen de la Serie 57, el candidato recibe la designación de comerciante principal en lugar del principal general al aprobar la Serie 24.