Kuidas arvutada oma portfelli oodatav tootlus Excelis?

Kui sinu oodatud tulu kui teie portfelli üksikute investeeringute kohta on teada või võib seda ette näha, saate portfelli üldist tulumäära arvutada Microsoft Excel.

Kui te Excelit ei kasuta, saate kasutada a põhivalem portfelli oodatava tootluse arvutamiseks.

Oodatava tulu arvutamine Excelis

Esiteks sisestage lahtritesse A1 kuni F1 järgmised andmesildid: portfelli väärtus, investeeringu nimi, investeeringu väärtus, investeeringu tootlus, investeeringu kaal ja kogu oodatav tootlus.

Lahtrisse A2 sisestage oma portfelli väärtus. Veerus B loetlege oma portfelli iga investeeringu nimed. Sisestage veergu C iga oma investeeringu praegune koguväärtus. Sisestage veergu D iga investeeringu eeldatavad tulumäärad.

Lahtris E2 sisestage esimese investeeringu kaalu kuvamiseks valem = (C2 / A2). Sisestage sama valem järgmistesse lahtritesse portfelli kaal igast investeeringust, jagades alati lahtris A2 oleva väärtusega. Sisestage lahtrisse F2 valem = ([D2*E2] + [D3*E3] + ...), et saada kogu oodatav tootlus.

Näide

Eeldage ülaltoodud näites, et need kolm investeeringut maksavad kokku 100 000 dollarit ja on valitsuse poolt emiteeritud võlakirjad, mis kannavad aastas kupongimäärad 3,5%, 4,6%ja 7%.

Pärast kõigi andmete märgistamist esimesel real sisestage lahtrisse A2 portfelli koguväärtus 100 000 dollarit. Seejärel sisestage lahtritesse B2 kuni B4 tehtud kolme investeeringu nimed. Lahtrites C2 kuni C4 sisestage väärtused vastavalt 45 000, 30 000 ja 25 000 dollarit. Lahtritesse D2 kuni D4 sisestage vastavad ülaltoodud kupongimäärad.

Seejärel sisestage lahtritesse E2 kuni E4 valemid = (C2 / A2), = (C3 / A2) ja = (C4 / A2), et muuta investeeringute kaal vastavalt 0,45, 0,3 ja 0,25.

Lõpuks sisestage lahtrisse F2 valem = ([D2*E2] + [D3*E3] + [D4*E4]), et leida iga -aastane oodatud tulu oma portfellist. Selle näite puhul on oodatav tulu järgmine:

= ([0.45 * 0.035] + [0.3 * 0.046] + [0.25 * 0.07])
= 0.01575 + 0.0138 + 0.0175
= .04705 ehk 4,7%

Miks arvutada oodatavat tootlust?

Ülaltoodud näites on oodatav tulu prognoositav näitaja. Enamikul võlakirjadel on määratluse järgi prognoositav tootlus. See on nende tugevus.

Paljude teiste investeeringute puhul on oodatav tulumäär ajalooliste hinnaandmete pikaajaline kaalutud keskmine. See on nende nõrkus. Nagu tavaline avalikustamine ütleb, ei taga mineviku tootlus tulevasi tulemusi.

See on ebatäiuslik võrdluspunkt, kuid see on ainus, mille saate aktsiate eest.

Investeeringute ja kogu portfelli tervikuna eeldatava tootluse arvutamine annab vähemalt saate kasutada erinevaid investeerimisvõimaluste võrdlemisel ja ostu -müügiotsuste kaalumisel.