Ajutise uue konto määratlus

Mis on ajutine uus konto?

Ajutine uus konto on hoiukoht, mis on fondis loodud, et hoida saldot märkimisväärse raha sisse- või väljavoolu tõttu fond. Konto on loodud nende vahendite ajutiseks hoidmiseks, kuni neid saab osakuomanikele jaotada, mida kasutatakse täiendavate vahendite hankimiseks vara fondi jaoks või muude suurte fondikulude jaoks. Ajutised uued kontod lihtsustavad fondide arvestust, kuna eraldavad sisse- või väljavooluks mõeldud saldod muudest saldodest või varadest.

Ajutiste uute kontode mõistmine

Suured välised rahavood portfellis võivad olla enamiku ettevõtete jaoks probleemiks. Need rahavood võivad oluliselt mõjutada investeerimisvolituse, eesmärgi või strateegia rakendamist. Need võivad mõjutada ka portfelli või komposiidi toimivust.

Suurte rahavoogude paremaks haldamiseks loovad fondid ajutisi uusi kontosid, et lihtsustada ja lihtsustada raamatupidamis- ja rahavoogude protsessi. Seda protsessi soovitab Ülemaailmsed investeeringute tulemuslikkuse standardid (GIPS), vabatahtlike parimate tavade kogum, mille on välja töötanud CFA instituut mille eesmärk on anda investoritele täiendav läbipaistvus investeerimishaldurite hindamiseks.

Eraldi kontode loomisega saab fond hõlpsalt määrata rahasumma jagatakse osakuomanikele või ligikaudu rahasumma, mida ta kasutab täiendavate osaluste ostmiseks fondi.

GIPS -i standardite kohaselt määratletakse väline rahavoog kui „kapital (raha või investeeringud), mis siseneb või väljub portfellist. Olulist rahavoogu määratletakse kui taset, millel ettevõte otsustab, et kliendile suunatud väline rahavoog võib ajutiselt takistada ettevõtet liitstrateegia rakendamisel. Varade ülekandeid portfelli varaklasside vahel või halduri algatatud voogusid ei tohi kasutada portfellide ajutiseks eemaldamiseks komposiitidest. "

Ajutised uued kontod ja komposiidid

Suur hulk sularaha sisse- või väljavoolu korraga võib häirida a komposiit. GIPS määratleb komposiidi ühe või mitme liitena portfellid hallata vastavalt konkreetsele investeerimisvolitusele, eesmärgile või strateegiale.

Tasuline, vabatahtlikud portfellid kuuluvad komposiitmaterjalide hulka, samas kui mittediskreetsed. Eeldatav märkimisväärne sisse- või väljavool nõuaks ajutise uue konto loomist vastavalt GIPS -i juhistele, et minimeerida mõju liidule, mida investeerimishaldur soovib säilitada stabiilne.

Näide ajutise uue konto kasutamisest

Oletame, et kuu lõpus võetakse portfellist välja märkimisväärne rahavoog, ettevõte liigub vajalik raha ja/või investeeringud ajutisele uuele kontole likvideerimiseks või jaotamiseks klient.

Erilised kaalutlused

Selliste rahavoogude künnised, mis nõuavad ajutiste uute kontode loomist, tuleks kindlaks määrata enne komposiidi koostamist ja klientidele edastamist.