Mis on seeria 31?

Mis on seeria 31?

Seeria 31 on eksam ja väärtpaberilitsents, mis annab omanikule õiguse müüa juhitud futuurid rahastada või nende tegevuste üle järelevalvet teha. See kinnitab ka üksikisikuid, kes soovivad saada järel komisjonid kauba usaldusühingutel, hallatud kontodel või kaupade basseinid nagu soovitas Kaupade kauplemise nõustajad (CTA).

Seeria 31 eksam on a Riiklik Futures Association (NFA) eksam, mida haldab Finantstööstuse reguleeriv asutus (FINRA). Tuntud ka kui futuuride hallatavate fondide eksam, see hõlmab selliseid teemasid nagu reeglid, eeskirjad ja kohustused seoses futuuritööstusega.

Seeria 31 Struktuur

Hallatud futuurikonto on teatud tüüpi 

alternatiivne investeering sõiduk. See on struktuurilt sarnane a investeerimisfond, ainult et see keskendub futuurlepingud ja muud tuletis tooted.

Ameerika Ühendriikides reguleerivad hallatud futuurikontode pakkujaid Kaubafutuuridega kauplemise komisjon (CFTC) kui ka National Futures Association (NFA).

Seeria 31 eksam koosneb 45 valikvastustega küsimusest, mille täitmiseks on kandidaatidel aega 60 minutit. Mööduv tulemus on 70%. Testi tegemiseks peavad kandidaadid olema registreeritud FINRAs. Eksami maksumus on 85 dollarit.

Seeria 31 Nõuded

Üksikisik võib kasutada seeriat 31, kui ta vastab järgmistele kriteeriumidele:

• Nad on registreeritud FINRA -s väärtpaberite üldesindajana FINRA liikmesfirmas;
• FINRA liikmesfirma on ka NFA FCM (futuuritasude kaupmees) või IB (tutvustab maaklerit) Firma liige või NFA FCM või IB liikmeks kandideerija ning sponsoreerib üksikisikut AP jaoks registreerimine; ja
• Üksikisik piirab selle NFA/FINRA sponsorfirma nimel futuuritegevust raha, väärtpaberite või vara hankimisega osalemine kaupade kogumis, tellides CTA -de poolt hallatavaid vabatahtlikke kontosid või jälgides isikuid, kes täidavad samu piiratud võimalusi tegevusi.

Sarja 31 ülevaade

Seeria 31 hõlmab neid peamisi teemavaldkondi:

• Üldised turuteadmised: see hõlmab marginaalide, futuuride ja forvardlepingute määratlusi ja olulisust, printsi limiite, avatud intresse, tasaarvelduslepingud, "turuväärtuse hindamine", arveldamine, hinnavahetustehingud, alus, riskimaandamine, tootluskõver, ülekandekulu, finantsvõimendus ja hind volatiilsus.
• Üldmäärus: Vahekohtu nõuded ja lahendid, NFA distsiplinaarmenetlus, NFA vastavusreegel 2-9 (järelevalve töötajad), "kvalifitseeritud abikõlblik osaleja", registreerimisnõuded, kauplemine välisturgudel, raamatud ja dokumendid hooldatud.
• CPO/CTA eeskirjad: aruanded klientidele, registreerimisest vabastamine, registrite säilitamine, usaldusühingud, klientidelt raha vastuvõtmine.
• CPO/CTA avalikustamisdokumendid: juhtimis- ja stiimulitasud, tulemuslikkuse andmed, huvide konfliktid, CPO kestus (kaubapoolide operaator) või CTA võib kasutada avalikustamisdokumenti, printsipaalide ostetud kogumisüksusi, avalikustamisavaldusi, printsipaalide äritaust, dokumendi NFA läbivaatamine enne kasutamist ja distsiplinaarmeetmete avalikustamine tegevus.
• Tunne oma kliendireeglit: nõutav klienditeave ja riskide avalikustamine.
• Avalikustamine CPO -de ja CTA -de poolt, mis on nõutavad ettemaksude jaoks: Avalikustatakse ettemaksud ja -kulud ning ettemaksude ja organisatsioonikulude mõju netotootlusele.
• Reklaammaterjal (vastavusreegel 2-29): reklaammaterjali määratlus, standardiseeritud müügiesitlused, kolmanda osapoole konsultatsiooni- või reklaamifirma kasutamine, artiklite kordustrükid tööstuse väljaanded, reklaammaterjalide arvestus, varasemad tulemused, hüpoteetilised kauplemistulemused, reklaammaterjalide kirjalikud menetlused ja reklaamide järelevalve materjali.

Üksikasjalikumat teavet leiate NFA -st Seeria 31 Uuringu ülevaade.