Boeing myi pois voiton jälkeen

Sijoittajat tarjosivat alas The Boeing Companyn osakkeiden hintoja (BA) raportoituaan tilikauden neljännen vuosineljänneksen tuloksesta. Boeing jätti pahasti analyytikko-odotukset, raportoivat odotettua pienemmät luvut varten osakekohtainen tulos (EPS) ja tulot. Analyytikot odottivat yhtiön ilmoittavan 0,28 dollarin osakekohtaisen nettotappion ja 17,1 miljardin liikevaihdon – Boeing raportoi 7,69 dollarin osakekohtaisen nettotappion ja 14,8 miljardin dollarin liikevaihdon. Boeingin osakkeet laskivat 4,8 % seuraavana päivänä sen jälkeen, kun ilmailu- ja avaruusjätti ilmoitti tuloksensa, ja putosivat vielä 2,3 % seuraavana päivänä.

Boeingin kaupallisten lentokoneiden toimitukset nousivat 67,8 % vuoden takaiseen neljännekseen verrattuna, mutta jäivät silti analyytikoiden arvioiden alapuolelle. Kaupallisten lentokoneiden kysyntä on paljon herkempi taloudellisille olosuhteille, ja sitä voidaan pitää kysynnän jälkeen jäävänä indikaattorina, koska se perustuu aikaisempiin eikä nykyisiin lentokoneiden tilauksiin. Tähän kysyntään on vaikuttanut vakavasti COVID-19-pandemian vaikutus lentoyhtiöihin.

Optiokauppiaat näyttävät asettuvan siihen, että tulosperusteinen osakekurssin lasku jatkuu. Tämä johtuu siitä, että vaikka viimeaikaiset kaupankäynnit ja avoin kiinnostus suosi puheluvaihtoehdot yli laittaa, implisiittistä volatiliteettia viittaa siihen, että optiokauppiaat myyvät tämän suuremman määrän nousevia puheluita samalla kun he ostavat negatiivisia myyntiä.

Viimeisen kuukauden aikana Boeing on menestynyt teollisuussektoria heikommin. Tänä aikana Boeingin osakkeet ovat pudonneet lähes 8 %, kun taas State Streetin Industrial Sector ETF (XLI) on pudonnut 6,2 %. Vaikka markkinat kokonaisuutena ovat kääntyneet alaspäin vuoden 2022 alusta lähtien, XLI on edelleen ylimmällä puoliskolla yksittäisten toimialojen suorituskyvyssä mitattuna. S&P 500 -indeksi.

Toimialojen vertailu

Optiokaupankäynti ja hintatoimet voivat tarjota käsityksen kauppiaiden ja sijoittajien odotuksista yrityksen suorituskyvyn suhteen. lähitulevaisuudessa on välttämätöntä ottaa huomioon osakkeen nykyinen kehitys suhteessa sen sektoriin ja koko markkinoihin samalla kun harkitaan suurempaa makroa tekijät. Boeing kuuluu teollisuussektoriin, joka on viime aikoina menestynyt markkinoita paremmin. Alla oleva kaavio kuvaa Boeingin viimeaikaista suorituskykyä XLI: llä, State Streetin S&P 500 -indeksin ETF: llä (VAKOOJA), iSharesin US Aerospace & Defense ETF (ITA) ja useat Boeingin suurimmista kilpailijoista.

Tässä kaaviossa on huomionarvoista, että Boeing on menestynyt kilpailijoidensa, toimialan ja laajemmin markkinoita heikommin. Listan tarkkailijat ymmärtävät, että Boeingin osakekurssi on laskenut ennen tulosta, mikä voi tarkoittaa, että markkinat odottivat huonoa tulostulosta. Boeingin kilpailijat – Lockheed Martin Corporation (LMT), Northrup Grumman Corporation (NOC) ja Raytheon Technologies Corporation (RTX) – ovat kaikki raportoineet vuosineljänneksen tuloksesta, ja vaihtelevista tuloksista huolimatta kukin niistä on viime aikoina menestynyt Boeingia paremmin.

On huomionarvoista, että Boeing ja Northrup Grumman putosivat jyrkästi tulosraportoinnin jälkeen, koska kumpikin ei saavuttanut analyytikko-odotuksia. COVID-19:llä on edelleen pitkäaikainen vaikutus teollisuuteen kustannusten nousun myötä, toimitusketju rajoitukset ja työvoimakysymykset. Puolustusosakkeet kasvavat yleensä geopoliittisten kriisien aikana, ja Yhdysvaltain hallitus sallii Euroopan maat lähettävät amerikkalaisia ​​aseita Ukrainaan, kun Venäjän joukot jatkavat nousuaan Ukrainan lähellä rajaa.

Viimeaikainen hintatoimi

Viimeaikaisen optiotoiminnan analyysi yhdistettynä osakkeiden kurssikehityksen tekniseen analyysiin voi auttaa kaavioiden seuraajia saamaan arvokasta tietoa yleisestä mielipiteestä Boeingin osakkeita kohtaan. Alla oleva kaavio havainnollistaa Boeingin osakkeen viimeaikaista kurssimuutosta torstaina 1.1. 27.

Kaavio kuvaa, kuinka Boeingin osakekurssi on viime aikoina kääntynyt nousevasta trendistä alaspäin. Boeingin osake oli nousussa tammikuun puoliväliin asti, jolloin osake aloitti viimeisimmän laskutrendinsä, jota korosti punainen nuoli. Tänä aikana Boeing on pudonnut selvästi alle 20 päivän liukuva keskiarvo ja on äskettäin sulkeutunut äärimmäisen matalan vaihteluvälin reunalla, kuten tämän kaavion tekniset tutkimukset osoittavat.

Opinnot muodostetaan 20-päiväisiksi Keltnerin kanava indikaattoreita. Nämä kuvaavat hintatasoja, jotka edustavat useita hintatasoja keskimääräinen todellinen alue (ATR) osakkeelle. Tämä taulukko auttaa korostamaan tapaa, jolla hinta on noussut tämän vaihteluvälin keskiosasta ylärajoihin. Tämä Boeingin osakkeiden hinnanmuutos viittaa siihen, että sijoittajat saattoivat menettää luottamuksensa Boeingiin tulojen lähestyessä. ja tämän suuntauksen jatkuminen voi tarkoittaa, että Boeingin tulokset eivät vakuuttaneet sijoittajia kääntämään kurssia ylösalaisin.

Kaavio korostaa myös Boeingin osakkeiden kehitystä edellisen vuosineljänneksen tulosraportoinnin jälkeen. Lokakuun lopun tulosraportoinnin jälkeen Boeingin osakkeet laskivat 1,5 % tulosraportointipäivänä ja nousivat sitten vaihteluvälin äärimmäiselle korkeimmalle tasolle seuraavan kuukauden aikana. Tämä on tärkeää ottaa huomioon, odottavatko kauppiaat ja sijoittajat samanlaista Boeingin osakkeiden tulosmuutosta tällä vuosineljänneksellä.

Äänenvoimakkuusprofiili ja vaihtoehtojen ulkoasu

Hintojen toiminta tyhjiössä voi teoriassa osoittaa yleisen tunteen tiettyä osaketta kohtaan. Lisäkontekstin tarjoaminen tälle hintatapahtumalle voi kuitenkin luoda selkeämmän kuvan ja samalla valaistaa tärkeimpiä yksityiskohtia kaavion tarkkailijoille. Alla oleva kaavio havainnollistaa Boeingin viimeaikaista hintamuutosta vasemmalla puolella olevan hintapohjaisen volyymimallin lisäksi.

Hintaperusteinen volyymimalli kuvaa hintoja, joilla sijoittajat ovat aiemmin ostaneet ja myyneet osakkeita. Kun volyymit tietyllä hinnalla ovat niukat, se tarkoittaa, että harvoilla, jos ollenkaan, sijoittajilla on puolustettavaa asemaa näillä tasoilla. Merkittävä ostomäärä aiemmin tarkoittaa usein sitä, että kauppiaat ja sijoittajat tuntevat sen tarpeelliseksi puolustaa asemiaan samoilla hinnoilla joko ostamalla lisää osakkeita tai ainakin olemalla myymättä edelleen.

Tässä kaaviossa on huomionarvoista, että Boeingin osakekurssi sulkeutui äskettäin ohuen alueen yläpuolelle, joka kallistuu voimakkaasti ostopuolelle ja jota korosti vihreä suorakulmio. Volyymillisesti tätä aluetta on viime aikoina hallinnut ostotoiminta, mikä voisi tehdä tästä alueesta alueen tuki osakkeiden hintojen vuoksi. Jos tämä hinta-alue rikotaan alaspäin tämän kaavion alimmilla näkyvillä tasoilla, se edustaa alinta Boeingin osakkeen hintaa sitten marraskuun 2020.

Koska Boeingin osakekurssi on pysynyt laskevassa trendissä, näyttää siltä, ​​että optiokauppiaat asettavat itsensä trendin jatkuvan lähitulevaisuudessa. Viimeaikaiset kaupankäyntivolyymit suosivat puheluita putoamisen sijaan lähes 2-1, ja avoin korko sisältää 626 000 puhelua verrattuna 527 000 putoamiseen. Vaikka ensimmäinen katsaus näihin lukuihin näyttää nousevalta, lisäanalyysi tarjoaa tärkeitä yksityiskohtia.

helmikuuta varten 18, seuraavan kerran kuukaudessa viimeinen käyttöpäivä Optioiden osalta suurin avoin korko on 240 dollarin puheluilla 13 400:lla. Tämä optio edustaa 26 prosentin nousua Boeingin osakkeen nykyiseen hintaan, mikä on hintataso, jota ei ole nähty elokuun 2021 jälkeen.

Optionäkymät selkiytyvät hieman, kun otetaan huomioon implisiittinen volatiliteetti. On ollut merkittävää nousua rahat loppuvat soittaa ja laittaa. Vaikka avoin korko rahan loppumiseen liittyviin puheluihin on nousussa, näiden optioiden implisiittiset volatiliteettit ovat laskemassa, mikä osoittaa, että kauppiaat myyvät näiden optioiden positioita. Päinvastoin, avoin korko ja implisiittinen volatiliteetti rahattomille putouksille ovat nousussa, mikä osoittaa, että kauppiaat ostavat näiden optioiden positioita. Tämä on yleinen laskeva näkymä Boeingin osakkeen kurssille.

Käärimistä

Boeingin osakekurssi laski 4,8 prosenttia sen jälkeen, kun yhtiö ilmoitti neljänneksen tuloksesta, kun kauppiaat ja sijoittajat tarjosivat osakekurssia. Osakkeella käydään tällä hetkellä kaupankäyntiä volatiliteettialueen äärimmäisen alhaalla, ja osakekurssi on viime aikoina sulkeutunut lähelle volyymiin perustuvaa tukivyöhykettä. Optiokauppiaat näyttävät myyneen ja ostaneen myyntiä, mikä voi tarkoittaa, että optiokauppiaat uskovat nykyisen laskevan hintatrendin jatkuvan.