ERX: Direxion Daily Energy Bull 2X ETF

Direxion Daily Energy Bull 2X ETF (ERX): Yleiskatsaus

Direxion lanseerasi Daily Energy Shares 2X ETF: n härkä ja karhu -sarjat marraskuussa 2008. 700 miljoonan dollarin AUM Direxion Daily Energy Bull 2X (ERX), on vipuvaikutteinen ETF jonka tavoitteena on tuottaa 200 % S&P Energy Select Sector -indeksin päivittäisestä tuotosta. Toisin sanoen jokaista 1 %:n nousua kohden taustalla olevassa indeksissä ERX yrittää tuottaa vastaavan 2 %:n lisäyksen.

Ennen 31. maaliskuuta 2020 ERX yritti tuottaa vastaavan kolminkertaisen vahvistuksen.

Direxion ETF: n ominaisuudet

ERX on avoin sijoitusyhtiö tarjotaan Direxion Funds -perheen kautta ja Rafferty Asset Management, LLC: n neuvonantajana. Kuten useimpia kaksoisvipuvaikutteisia ETF: itä, Direxion on aktiivisesti hallinnassa ja siitä voi aiheutua korkeita kustannuksia. Sen 1,00 %:n kustannussuhde on hieman korkeampi, mutta on suhteellisen linjassa alan keskiarvon kanssa velkaantuneelle ja indeksoidulle ETF: lle. Rahaston kulusuhteet eivät sisällä välityspalkkioita tai muita kaupankäyntikuluja.

Oikean vipuvaikutuksensa saavuttamiseksi ERX sijoittaa myös rahoitusinstrumentteihin, joita ei löydy IXE-salkusta. Nämä instrumentit voivat sisältää johdannaisia, kuten futuurisopimuksia, termiinisopimuksia, arvopapereiden optioita, osakekattoja, lattiatasoja ja kauluksia, vaihtosopimuksia, lyhyeksi myyntiä, käänteisiä takaisinostoja ja muita ETF: itä.

Soveltuvuus ja suositukset

Kaikkiin sijoituksiin liittyy riski, mutta vipuvaikutteiset ETF: t voivat olla erityisen riskialttiita. Jokainen ERX: n tai ERY: n osakkeenomistaja on alttiina sellaiselle markkinariskille ja volatiliteettille, joka ylittää huomattavasti useimpien osakkeiden riskit. ERX: n suorituskyky on erittäin riippuvainen öljyn ja kaasun hinnasta, koska sen painoarvo energiasektorilla on suuri. Sijoittajien tulisi seurata tarkasti energiahyödykkeiden ja energiahyödykkeiden futuurien hintoja.

Direxion on tunnettu vipuvaikutteisten ja käänteisesti veloitettujen ETF-rahastojen tarjoaja, erityisesti kaksoisvipuvaikutteisessa tilassa. Sen kulurajoitusjärjestely Rafferty Asset Managementin kanssa ulottuu koko sen rahastoon tarjontaa, joka sopii erityisesti sijoittajille, jotka pitävät aktiivisesti hoidetusta ja korkeasta liikevaihdosta soittimia.

Bottom Line

Yleensä 2X ETF on tarkoitettu vain sijoittajille, jotka ovat alttiita velkaantuneille instrumenteille ja jotka haluavat seurata omia salkkujaan johdonmukaisesti. ERX ei ole osta ja pidä -peli, eikä se sovellu korkosijoittajille. Sillä on suuri osto-/myyntiero, eikä sillä ole tasaista tuottoa.

ERX: llä on historiaa suurista nousu- ja laskusuhdanteista, ja se on riskialtista vipuvaikutuksensa vuoksi. Sen beeta on noin 4,5, mikä tarkoittaa, että se on lähes 5 kertaa volatiilimpi kuin S&P 500 -indeksi. Tämä voisi toimia mukavana satelliittiholdingina päteville sijoittajille, mutta sen ei pitäisi koskaan muodostaa tasapainoisen salkun ydintä.