Riskisopeutettu pääomasuhde Määritelmä

Mikä on riskisopeutettu pääomasuhde?

Riskisopeutettua pääomasuhdetta käytetään mittaamaan a rahoituslaitokset kyky jatkaa toimintaansa talouden taantuman sattuessa. Se lasketaan jakamalla rahoituslaitoksen oikaistu kokonaispääoma sen kanssa riskipainotetut omaisuuserät (RWA).

Riskisopeutetun pääomasuhteen ymmärtäminen

Riskisopeutettu pääomasuhde mittaa rahoituslaitoksen sietokykyä tase, painottaen pääomaresursseja, kestämään tiettyä taloudellista riskiä tai lama. Mitä suurempi laitoksen pääoma on, sitä suurempi on sen pääomasuhde, minkä pitäisi johtaa suuremmalle todennäköisyydelle, että yhteisö pysyy vakaana vakavan taloudellisen taantuman sattuessa.

Nimittäjä tässä suhteessa on hieman monimutkainen, koska jokainen omistettu omaisuus on arvioitava sen kyvyn mukaan toimia odotetusti. Esimerkiksi tuloja tuottava tehdas ei ole varma tuottavan positiivista kassavirta. Positiivinen kassavirta voi riippua pääomakustannuksista, laitoksen korjauksesta, ylläpidosta, työneuvotteluista ja monista muista tekijöistä.

Rahoitusomaisuuden, kuten yrityslainan, kannattavuus riippuu korot ja liikkeeseenlaskijan maksuriskit. Pankkilainoihin liittyy tyypillisesti tappioita.

Riskisopeutetun pääomasuhteen laskeminen

Oikaistun kokonaispääoman määrittäminen on ensimmäinen askel riskikorjatun pääomasuhteen määrittämisessä. Oikaistu pääoma on yhteensä pääoma ja lähes oman pääoman ehtoiset instrumentit, jotka on oikaistu niiden osakesisällöllä.

Seuraavaksi mitataan riskipainotettujen omaisuuserien (RWA) arvo. RWA: n arvo on kunkin omaisuuden summa kerrottuna sille osoitetulla yksittäisellä riskillä. Tämä luku ilmoitetaan prosentteina ja heijastaa todennäköisyyttä, että omaisuuserä säilyttää arvonsa eli ei muutu arvottomaksi.

Esimerkiksi käteisellä ja Valtiovelkakirjalainat on lähes 100% mahdollisuus jäädä liuottimeksi. Asuntolainoilla olisi todennäköisesti välipohjainen riskiprofiili johdannaiset niille olisi annettava paljon suurempi riskisuhde.

Viimeinen vaihe riskisopeutetun pääomasuhteen määrittämisessä on jakaa koko oikaistu pääoma RWA: lla. Tämä laskelma johtaa riskikorjattuun pääomasuhteeseen. Mitä korkeampi riskisopeutettu pääomasuhde, sitä paremmin rahoituslaitos kykenee kestämään talouden taantuman.

Riskisopeutettujen pääomasuhteiden standardointi

Riskisopeutetun pääomasuhteen tarkoituksena on arvioida laitoksen todellinen riskikynnys tarkemmin. Se mahdollistaa myös vertailun eri maantieteellisillä alueilla, mukaan lukien vertailut eri maiden välillä.

The Baselin pankkivalvontakomitea suositteli alun perin näitä standardeja ja määräyksiä pankeille Basel I -asiakirjassa. Suositus oli, että pankeilla olisi oltava riittävästi pääomaa kattamaan vähintään 8 prosenttia riskipainotetusta riskistä.

Basel II pyrki laajentamaan aiemmassa versiossa esitettyjä vakiosääntöjä ja edistämään niiden tehokasta käyttöä paljastaminen keinona vahvistaa markkinoita. Basel III tarkensi asiakirjaa edelleen ja totesi, että riskipainotetun riskin laskeminen riippuu siitä, mitä asiakirjan versiota noudatettiin.