Maakaasun ETF: t muodostavat leveän putoavan kiilakuvion

Jopa ennen koronaviirus-vetoinen myynti alkoi jyllää yleviä globaaleja osakemarkkinoita helmikuun lopulla, maakaasun hinnat laskivat tuoreeseen usean vuoden pohjaan heikon makrotilanteen keskellä. Aiempi kysyntä huoli on vain voimistunut viime viikkoina as vientiä hyödykkeestä laskee edelleen teollisen käytön väheneminen, kun maailma suljetaan tappavan COVID-19-epidemian leviämisen rajoittamiseksi. Kaiken lisäksi ylitarjontamarkkinoilla on ollut merkittävä rooli hintojen kurissa pitämisessä.

Investointipankki Goldman Sachs näkee kuitenkin maakaasun hinnan nousun horisontissa. Pankki sanoo, että öljyn ja kaasun tuotannon jyrkkä supistuminen energian hintojen laskun seurauksena johtaa huomattavasti tiukempaan tarjontaan kesällä 2021. "Kun siirrymme vuoteen 2021, tämä polku öljyn ja kaasun tuotannon vähenemiseen, jos se jatkuu, johtaa todennäköisesti poikkeuksellisen tiukka kesä 2021, mikä viittaa siihen, että nykyiset termiinihinnat eivät ole kestäviä", Goldmanin analyytikko Samantha Dart kirjoitti, Barronin mukaan.

Teknisestä näkökulmasta jokainen kolmesta maakaasusta pörssilistatut rahastot (ETF), jota käsitellään alla, on muodostanut nousevan kaaviokuvion, jota tekniset analyytikot kutsuvat laskevaksi kiila – hinnanmuodostus, jolle on ominaista lähentyminen trendilinjat mikä viittaa mahdolliseen nousuun. Tarkastellaan kunkin rahaston mittareita ja käydään läpi useita kaupankäyntiideoita.

Yhdysvaltain maakaasurahasto, LP (UNG)

Vuonna 2007 perustettu United States Natural Gas Fund, LP (UNG) tarjoaa hyödykkeelle altistumisen sijoittamalla lähes kuukauden maakaasuun futuurisopimukset. Yli 4 miljoonaa osaketta vaihtaa omistajaa päivässä keskimääräisellä pennillä levitän, mikä tekee rahastosta erityisen sopivan lyhyen aikavälin kaupankäyntistrategioihin. 25. maaliskuuta 2020 ETF: llä on 428,9 miljoonan dollarin nettovarallisuus, 1,28 %:n hallinnointipalkkio ja se on laskenut lähes 25 % vuoden alusta.

Sen lisäksi, että rahasto on muodostanut laajan laskevan kiilan viimeisen kahden vuoden aikana, se on myös heilahtanut laskeva kanava marraskuusta 2018 lähtien. Viimeaikainen myynti on nostanut ETF: n kohti 12 dollaria, jossa hinta nousee samanaikaisesti tuki molempien kuvioiden alemmista trendilinjoista. Kauppiaiden, jotka upottavat varpaansa nykyiselle tasolle, tulisi pyrkiä siirtymään 18 dollariin – kaavion alueelle, joka kohtaa yläpuolella vastus kanavan ylemmältä trendilinjalta ja alaspäin 200 päivän ajalta yksinkertainen liukuva keskiarvo (SMA). Hallitse riskiä sijoittamalla a stop-loss tilaus alle usean vuoden alimman 12,08 dollarin.

ProShares Ultra Bloomberg Natural Gas (BOIL)

Kanssa hallinnoitavat varat (AUM) 33 miljoonan dollarin ProShares Ultra Bloomberg Natural Gas (KIEHUA) -rahasto pyrkii toimittamaan kaksinkertaisen päivittäisen Bloomberg Natural Gas -alaindeksin tuoton. Rahaston 1,31 % kulusuhde ei ole halpa, koska se käyttää johdannaistuotteita vipuvaikutteisen tuoton saavuttamiseen; Lähes 500 000 osakkeen vaihto tarjoaa kuitenkin runsaasti likviditeettiä taktisille kauppiaille. BOILin osakkeet ovat pudonneet 43 % vuodesta 25.3.2020.

UNG: n tavoin tämä rahasto on muodostanut sekä laskevan kiilan että laskevan kanavan auttaen tunnistamaan tärkeitä tuki- ja vastustusalueita. Viime päivinä hinta on vakiintunut lähelle kuvioiden alempia trendilinjoja 4 dollariin, mikä voi sytyttää lyhytkantinen kerääntyvät, kun kauppiaat sulkevat vetoja hyödykettä vastaan. Täällä ostavien tulee asettaa a take-profit tilaus 8 dollarilla, jolloin hinta voi löytää myyntiaallon kanavan huipputrendilinjan läheltä. Leikkaa tappioita nopeasti, jos rahasto sulkeutuu äskettäisen alimman 3,95 dollarin alapuolelle.

VelocityShares 3x Long Natural Gas ETN (UGAZ)

Vuonna 2012 perustettu VelocityShares 3x Long Natural Gas ETN (UGAZ) pyrkii palauttamaan kolme kertaa S&P GSCI Natural Gas -indeksin päivittäisen tuoton. Kilpailukykyinen 0,12 %:n ero yhdessä lähes 4 miljoonan osakkeen päivittäisen volyymin kanssa transaktiokustannukset tarkistaa päivänsisäisiä menopaluukauppoja. 25. maaliskuuta 2020 UGAZ hallitsee 456,06 miljoonan dollarin nettovarallisuutta ja sen kauppa on 60 % pienempi kuin tähän mennessä.

Rahaston osakkeilla on samankaltaisia ​​kuvioita kuin kahdessa yllä olevassa kaaviossa, ja sonnit osoittavat ostokiinnostusta lähellä ratkaisevaa trendilinjan tukea 25 dollarilla. Lisäksi a nouseva ero on äskettäin muodostunut välillä suhteellinen voimaindeksi (RSI) ja ETF: n hinta, mikä tarkoittaa, että kun rahasto on jatkanut matalampia laskuja, indikaattori on laskenut verrattain matalammille. Kaupanhallinnan kannalta kauppiaat voisivat pysähtyä maaliskuun 18. päivän alimman arvon alle 22,17 dollariin ja kohde siirto vastustukseen 80 dollarilla.