Milloin lyhentää osaketta
Useimmat sijoittajat luonteeltaan "menevät" pitkä"(ostaa osakkeita). Harvat sijoittajat luonnollisesti haluavat lyhyt osakkeet (panos niiden laskuun), usein koska he eivät tiedä mitä etsiä. Jotkut sijoittajat näkevät oikosulkuprosessin hieman vastenmielisenä perinteiselle sijoitusprosessille, koska monet osakkeet arvostavat ajan myötä. Siitä huolimatta oikosululla on paljon rahaa, ja tässä artikkelissa annamme sinulle luettelon merkeistä, jotka osoittavat, milloin osake saattaa olla kypsä pudotukseen.
Katso:Lyhyt myynti.
Avain takeaways
- Osakkeiden oikosulku - sijoittaminen osakkeisiin panoksella, jonka he putoavat - voi olla pelottavaa sijoittajille jotka ovat tottuneet perinteisempään lähestymistapaan ostaa arvopapereita, joiden odotetaan nousevan aika.
- Monet lyhyet myyjät seuraavat teknisiä suuntauksia, kuten yksinkertaisen trendilinjan tai liukuvan keskiarvon avulla laskusuhdanteen havaitsemista tai muita mahdollisuuksia hyödyntää osakkeiden heilahteluja.
- Jos yritys raportoi neljännesvuosituloksistaan tai antaa odotettua pienemmän tulosennusteen, varastossa tapahtuu usein välitön lasku, kun nopeasti liikkuvat myyjät siirtyvät ostamaan osaketta.
- Muita tekniikoita, jotka voivat kertoa sijoittajalle, kun on aika lyhentää, ovat kausiluonteisten tekijöiden, kuten verotuksellisten tappioiden myynnin, sisäpiiriliikkeiden, heikkenevien perusteiden ja sektorin heikkouden, seuranta.
Tekniset trendit
Katso kaaviota osakkeista, joita aiot oikosulkea. Mikä on yleinen trendi? Onko varastossa kertymisen tai jakelun alla?
Ei ole harvinaista nähdä osaketta, joka on ollut a laskusuuntaus jatkaa kauppaa samalla kaavalla pitkän ajan. Monet kauppiaat käyttävät erilaisia tekniset indikaattorit vahvistaaksesi siirron alemmas, mutta piirtää yksinkertainen trendiviiva voi olla kaikki mitä tarvitaan, jotta kauppias saa paremman käsityksen siitä, mihin investointi on menossa.
Muut tekniset indikaattorit, kuten a liukuva keskiarvo, voidaan käyttää myös laskusuuntauksen ennustamiseen. Monet kauppiaat odottavat, että omaisuuserän hinta alittaa merkittävän liukuvan keskiarvon, mikä viittaa todennäköiseen laskuun, koska osakkeet, jotka putoavat alle suuren liukuvan keskiarvon, kuten 200 päivän liukuvan keskiarvon, tyypillisesti jatkavat laskeutuminen.
Arviot räjäytetty
Kun yritys jättää neljännesvuosittaiset tulosarviot, johto yleensä yrittää selittää sijoittajille, mitä tapahtui a neuvottelupuhelu tai Lehdistötiedote. Tämän jälkeen Wall Streetin analyytikot laativat raportin ja jakavat sen välittäjilleen. Tämä prosessi voi usein viedä paljon aikaa - joskus tunteja tai päiviä - mikä tuntuu ikuisuudelta Wall Streetin kronologiassa.
Taitavat kauppiaat pyrkivät usein lyhentämään osaketta jonnekin varsinaisen julkaisun ja analyytikon raportin luomiseen kuluvan ajan välillä. Muista, että kun välittäjät saavat nämä raportit, he todennäköisesti siirtävät asiakkaitaan pois varastosta tai ainakin vähentävät asemaansa.
Verotuksellinen myynti horisontissa
Neljännellä vuosineljänneksellä huomaat, että yritykset, jotka käyvät kauppaa 52 viikon kaupankäyntialueensa alapäässä, käyvät usein vieläkin alempaa kauppaa. Tämä johtuu siitä, että yksityishenkilöt ja sijoitusrahastot haluavat varata osan tappioistaan ennen vuoden loppua veroetuja. Siksi tämän tyyppiset osakkeet voivat olla hyviä ehdokkaita kauppiaille, jotka haluavat hyötyä alemmasta muutoksesta vuoden loppua kohti.
Vuoden lopun verotappioiden myynti ja muut kausivaihtelut ovat hyödyllisiä sijoittajille seurattavaksi, koska tietyillä vuodenaikoilla on usein mahdollisuuksia lyhentää tiettyjä osakkeita.
Sisäpiirin myynti
Niitä on runsaasti syyt, miksi sisäpiiriläinen saattaa myydä hänen osakkeensa. Tämä voi sisältää asunnon ostaminen tai yksinkertaisesti halu varata voittoa. Kuitenkin, jos joukko sisäpiiriläisiä myy osakkeita suurina määrinä, voi olla viisasta katsoa tätä tulevien asioiden julistajaksi. Muista, että johtajilla on poikkeuksellinen näkemys yrityksistään. Käytä näitä tietoja eduksesi ja käytä aikasi lyhyt myynti asianmukaisesti.
Useimmille sijoittajille lyhyeksimyynnin tulisi olla vain yksi osa yleistä sijoitus- ja varallisuudenhallintastrategiaa, joka sisältää salkunhoito, hajautetut osuudet, lyhytaikaiset ja pitkäaikaiset rahastot ja ETF-rahastot sekä muut sijoitukset, kuten kiinteistö.
Perusteet heikkenevät
Sinun ei tarvitse löytää kynnyksellä olevaa yritystä konkurssi lyhyesti varastostaan. Joskus sinun on nähtävä vain lievä heikkeneminen yrityksen yleisissä perusteissa suurille osakkeenomistajille, kuten yhteiset varat, kyllästyä ja heittää osakkeet.
Etsi yrityksiä, jotka ovat laskussa bruttokate, ovat hiljattain laskeneet tulevia tulo -ohjeita, ovat menettäneet suuria asiakkaita, saavat kohtuuttoman paljon huonoa lehdistöä, ovat nähneet käteissaldonsa pienenevän tai heillä on ollut kirjanpito -ongelmia. Toisin sanoen sijoittajien on oltava aina tietoisia "torakka -teoriasta". Eli missä on yksi (ongelma), siellä on todennäköisesti koko joukko enemmän.
Vaihto -omaisuus/Myyntisaamiset
Tämä kuuluu perustekijöiden heikkenemisen aiheeseen, mutta sitä on korostettava, koska se kasvaa varastot ja saamiset ovat kaksi ilmeisimpiä merkkejä siitä, että yritys on menossa alamäkeen.
Varastolukujen lisääminen ei ehkä ole huono asia, jos yritys on hiljattain lanseerannut uuden tuotteen ja rakentaa kertymä tuotteesta ennen sen myymistä. Kuitenkin, jos yritys näyttää huomattavan varaston hyppäämisen ilman syytä, se on merkki siitä, että sen kirjoissa on vanhentuneita tavaroita, joita ei ehkä myydä. Nämä puolestaan on poistettava ja niillä on kielteinen vaikutus tuloihin.
Kasvava saamiset on huono merkki, koska se osoittaa, että asiakkaat eivät maksa yritykselle ajoissa. Tämä heittää myös tuloja eteenpäin. Jos jotkut näistä veloista osoittautuvat lopulta perimättömiksi, ne on jossain vaiheessa poistettava.
Alakohtaiset trendit
Vaikka yritys toisinaan saa aikaan suuremman trendin, useimmat tietyn alan tai alan yritykset käyvät kauppaa suhteessa pariteetti. Se tarkoittaa tarjonta ja kysyntä Yhden yrityksen kohtaamat ongelmat vaikuttavat todennäköisesti toisiin jossain vaiheessa tiellä. Käytä näitä tietoja eduksesi. Soita yrityksen toimittajille ja/tai asiakkaille. Ne voivat vahvistaa, onko yrityksellä samanlaisia ongelmia (tai mahdollisuuksia) kuin muilla saman teollisuuden tai sektorin toimijoilla.
Bottom Line
Sijoittajien on oltava tietoisia siitä lyhyeksi myynti tarjoaa mahdollisuuden tuottaa konkreettisia voittoja, mutta myös se, että signaalit voivat varoittaa sijoittajaa, kun osake on laskussa. Tämä tieto tekee sinusta mittaamattoman paremman sijoittajan.