Lowe's manque de revenus et ne parvient pas à maintenir les niveaux de valeur

Lowe's Companies, Inc. (BAS) a annoncé des résultats mitigés lorsqu'il a publié ses chiffres trimestriels le 2 février. 26. Le rythme du géant de la rénovation domiciliaire bénéfice par action (EPS) mais manqué sur les revenus.

Les actions de Lowe ont atteint un sommet intrajournalier sans précédent de 126,73 $ le 2 février. 20 puis s'est écrasé sur les résultats décevants. L'action a initialement maintenu son pivot trimestriel à 118,25 $ le 2 février. 26 mais a cassé plus bas le lendemain. Son pivot semestriel à 112,65 $ a été un aimant les 3 et 4 mars, mais l'action s'est ensuite négociée à 102,17 $ le 8 mars – en dessous de tous les niveaux clés.

Lowe's a dépassé les attentes du BPA pour le troisième trimestre consécutif et l'action est à un prix raisonnable. Son Ratio P / E est de 18,82, et son rendement du dividende est de 2,06%, selon Macrotrends.

L'action a clôturé le vendredi 6 mars à 105,31 $, en baisse de 12,1 % depuis le début de l'année et en correction territoire à 16,9% en dessous de son sommet intrajournalier historique de 126,73 $ établi le 22 février. 20. Lowe's est toujours en territoire haussier à 22,6 % au-dessus de son creux de 85,90 $ affiché le 21 décembre. 24, 2018.

Le graphique journalier de Lowe's

Le graphique journalier de Lowe's montre que l'action a connu une évolution volatile depuis son plus bas enregistré le 21 décembre. 24, 2018. Notez qu'un faux "croix de la mort" suivi d'un faux "Croix d'Or" est un signe de volatilité. Une "croix d'or" confirmée le 18 août. 9 avait une certaine endurance. Ce signal d'achat s'est produit lorsque le délai de 50 jours moyenne mobile simple a dépassé la moyenne mobile simple de 200 jours pour faire grimper le titre.

La clôture de 119,75 $ le 11 décembre. 31 a été une contribution majeure à mes analyses propriétaires. Le titre a été inférieur à son niveau de risque annuel pour 2020 à 135,92 $. Le pivot trimestriel à 118,25 $ a été un aimant entre le 1er janvier. 3 et fév. 25 avant qu'il n'échoue après le rapport sur les résultats publié le 25 février. 26. Le pivot semestriel à 112,65 $ a été un aimant entre le 3 et le 4 mars avant que l'action ne chute à 102,17 $ le 6 mars.

La clôture de 106,57 $ le 2 février. 28 était une autre entrée dans mes analyses. Le niveau de risque pour mars est supérieur au marché à 121,65 $.

Le graphique hebdomadaire de Lowe's

Le graphique hebdomadaire de Lowe's est négatif, l'action étant inférieure à sa moyenne mobile modifiée sur cinq semaines à 115,84 $. Le titre est bien au-dessus de sa moyenne mobile simple de 200 semaines, ou "retour à la moyenne", à 92,21 $. Le slow hebdomadaire 12 x 3 x 3 lecture stochastique a baissé à 63,84 la semaine dernière, contre 76,22 le 1er février. 28.

Stratégie commerciale: Achetez les actions de Lowe en cas de faiblesse face au "retour à la moyenne" à 92,21 $. Réduisez les avoirs en force aux niveaux de risque semestriels, trimestriels et mensuels à 112,65 $, 118,25 $ et 121,65 $, respectivement.

Comment utiliser mes niveaux de valeur et mes niveaux de risque: Cours de clôture des actions en décembre 31, 2019, étaient des entrées pour mes analyses propriétaires. Les niveaux trimestriels, semestriels et annuels restent sur les graphiques. Chaque calcul utilise les neuf dernières clôtures sur ces horizons temporels.

Les niveaux mensuels pour mars ont été établis sur la base de ceux de février. 28 ferme. De nouveaux niveaux hebdomadaires sont calculés après la fin de chaque semaine. De nouveaux niveaux trimestriels surviennent à la fin de chaque trimestre. Les niveaux semestriels sont mis à jour au milieu de l'année. Les niveaux annuels sont en jeu toute l'année.

Ma théorie est que neuf ans de volatilité entre les clôtures sont suffisantes pour supposer que tous les événements haussiers ou baissiers possibles pour le titre sont pris en compte. Pour saisir la volatilité du cours des actions, les investisseurs doivent acheter des actions en cas de faiblesse à un niveau de valeur et réduire leurs avoirs en cas de force à un niveau risqué. Un pivot est un niveau de valeur ou un niveau de risque qui a été violé dans son horizon temporel. Les pivots agissent comme des aimants qui ont une forte probabilité d'être à nouveau testés avant l'expiration de leur horizon temporel.

Comment utiliser 12 x 3 x 3 lectures stochastiques lentes hebdomadaires: Mon choix d'utiliser 12 x 3 x 3 lectures stochastiques lentes hebdomadaires était basé sur backtesting de nombreuses méthodes de lecture du momentum du cours de l'action avec pour objectif de trouver la combinaison ayant généré le moins de faux signaux. Je l'ai fait après le krach boursier de 1987, je suis donc satisfait des résultats depuis plus de 30 ans.

La lecture stochastique couvre les 12 dernières semaines de hauts, de bas et de clôtures pour le titre. Il y a un calcul brut des différences entre le plus haut et le plus bas par rapport aux clôtures. Ces niveaux sont modifiés pour une lecture rapide et une lecture lente, et j'ai trouvé que la lecture lente fonctionnait le mieux.

La lecture stochastique s'échelonne entre 00,00 et 100,00, les lectures supérieures à 80,00 étant considérées suracheté et lectures en dessous de 20.00 pris en compte survendu. Une lecture au-dessus de 90,00 est considérée comme une formation de "bulle parabolique gonflante", qui est généralement suivie d'une baisse de 10 % à 20 % au cours des trois à cinq mois suivants. Une lecture inférieure à 10,00 est considérée comme "trop ​​bon marché pour être ignorée", ce qui est généralement suivi de gains de 10 % à 20 % au cours des trois à cinq mois suivants.

Divulgation: L'auteur n'a aucune position sur les actions mentionnées et ne prévoit pas d'initier de positions dans les 72 prochaines heures.