लॉस गिवेन डिफॉल्ट (एलजीडी) परिभाषा

लॉस गिविंग डिफॉल्ट (एलजीडी) क्या है?

डिफॉल्ट दिया गया नुकसान (एलजीडी) वह राशि है जो एक बैंक या अन्य वित्तीय संस्थान एक उधारकर्ता के खोने पर खो देता है चूक ऋण पर, डिफ़ॉल्ट के समय कुल जोखिम के प्रतिशत के रूप में दर्शाया गया है। एक वित्तीय संस्थान के कुल एलजीडी की गणना संचयी नुकसान और जोखिम का उपयोग करके सभी बकाया ऋणों की समीक्षा के बाद की जाती है।

डिफॉल्ट के नुकसान को समझना (एलजीडी)

बैंक और अन्य वित्तीय संस्थान वास्तविक ऋण चूक का विश्लेषण करके ऋण हानि का निर्धारण करते हैं। नुकसान की मात्रा का निर्धारण जटिल हो सकता है और इसके लिए कई चरों के विश्लेषण की आवश्यकता होती है। LGD का निर्धारण करने के लिए बैंक द्वारा जारी किए गए सभी ऋणों की समीक्षा करते समय एक विश्लेषक इन चरों को ध्यान में रखता है। किसी कंपनी के वित्तीय विवरणों में क्रेडिट हानियों का लेखा जोखा कैसे किया जाता है, इसमें दोनों का निर्धारण करना शामिल है:

ऋण हानि के लिए भत्ता और एक संदिग्ध व्यय की अनुज्ञा.

उदाहरण के लिए, मान लें कि बैंक ए कंपनी एक्सवाईजेड को $ 2 मिलियन उधार देता है, और कंपनी चूक जाती है। जरूरी नहीं कि बैंक A का घाटा $2 मिलियन हो। अन्य कारकों पर विचार किया जाना चाहिए, जैसे संपत्ति की राशि बैंक संपार्श्विक के रूप में रख सकता है, क्या बकाया राशि को कम करने के लिए किस्त का भुगतान पहले ही किया जा चुका है, और क्या बैंक कंपनी XYZ से पुनर्भुगतान के लिए न्यायालय प्रणाली का उपयोग करता है। इन और अन्य कारकों पर विचार करने के साथ, बैंक ए को, वास्तव में, शुरुआती $ 2 मिलियन के ऋण की तुलना में बहुत कम नुकसान हुआ है।

नुकसान की मात्रा का निर्धारण एक महत्वपूर्ण और काफी सामान्य पैरामीटर है सबसे जोखिम वाले मॉडल में. LGD बेसल मॉडल का एक अनिवार्य घटक है (बेसल II), अंतरराष्ट्रीय बैंकिंग नियमों का एक सेट, क्योंकि इसका उपयोग की गणना में किया जाता है आर्थिक पूंजी, अपेक्षित हानि, और नियामक पूंजी। अपेक्षित हानि की गणना ऋण के LGD को उसके दोनों से गुणा करके की जाती है चूक की संभावना (पीडी) और वित्तीय संस्थान के डिफ़ॉल्ट पर एक्सपोजर (ईएडी).

एलजीडी की गणना कैसे करें

यद्यपि एलजीडी की गणना करने के कई तरीके हैं, कई विश्लेषकों और लेखाकारों में सबसे पसंदीदा सकल गणना है। इसका कारण मोटे तौर पर इसका सरल सूत्र है, जो ऋण पर संपार्श्विक के मूल्य को ध्यान में नहीं रखता है।

LGD की यह गणना संभावित या वास्तविक नुकसान की डॉलर राशि की तुलना उस समय के जोखिम की कुल राशि से करती है जब कोई ऋण डिफ़ॉल्ट रूप से जाता है। यह विधि भी सबसे लोकप्रिय है, क्योंकि अकादमिक विश्लेषकों के पास आमतौर पर केवल बॉन्ड मार्केट डेटा तक पहुंच होती है, जिसका अर्थ है कि संपार्श्विक के मूल्य अनुपलब्ध, अज्ञात या महत्वहीन हैं।

लॉस गिवेन डिफॉल्ट (एलजीडी) बनाम। डिफ़ॉल्ट पर एक्सपोजर (ईएडी)

डिफ़ॉल्ट रूप से एक्सपोजर एक ऋण का कुल मूल्य है जो एक बैंक के सामने तब आता है जब कोई उधारकर्ता चूक करता है। उदाहरण के लिए, यदि कोई उधारकर्ता $ 100,000 के लिए ऋण लेता है और दो साल बाद ऋण पर शेष राशि $ 75,000 है, और उधारकर्ता चूक करता है, तो डिफ़ॉल्ट रूप से एक्सपोजर $ 75,000 है।

विश्लेषण करते समय भुगतान में चूक की जोखिम, बैंक अक्सर एक ऋण पर ईएडी की गणना करेंगे, क्योंकि इसका उद्देश्य यह अनुमान लगाना है कि जब कोई उधारकर्ता चूक करता है तो बैंक को कितनी राशि का सामना करना पड़ेगा। डिफ़ॉल्ट रूप से एक्सपोजर (ईएडी) लगातार बदलता रहता है क्योंकि एक उधारकर्ता अपने ऋण का भुगतान करता है।

एलजीडी और ईएडी के बीच मुख्य अंतर यह है कि एलजीडी डिफ़ॉल्ट पर किसी भी वसूली को ध्यान में रखता है। उदाहरण के लिए, यदि कोई उधारकर्ता अपने शेष पर चूक करता है कार ऋण, ईएडी उस ऋण की राशि है जिस पर वे चूक गए हैं। अब, यदि कोई बैंक उस कार को बेच सकता है और ईएडी की एक निश्चित राशि की वसूली कर सकता है, जिसे एलजीडी की गणना के लिए ध्यान में रखा जाएगा।

डिफॉल्ट को देखते हुए हानि का उदाहरण (एलजीडी)

कल्पना कीजिए कि एक उधारकर्ता एक कॉन्डो के लिए $400,000 का ऋण लेता है। कुछ वर्षों के लिए ऋण पर किस्त का भुगतान करने के बाद, उधारकर्ता को वित्तीय कठिनाइयों और चूक का सामना करना पड़ता है जब ऋण की बकाया राशि, या डिफ़ॉल्ट रूप से $ 300,000 का जोखिम होता है। बैंक कोंडो पर फोरक्लोज़ करता है और इसे $ 240,000 में बेचने में सक्षम है। बैंक को शुद्ध घाटा $60,000 ($300,000 - $240,000) है, और LGD 20% ($300,000 - $240,000)/$300,000 है।

इस परिदृश्य में, अपेक्षित नुकसान की गणना निम्नलिखित समीकरण द्वारा की जाएगी: LGD (20%) X डिफ़ॉल्ट की संभावना (100%) डिफ़ॉल्ट रूप से X एक्सपोज़र ($300,000) = $60,000। यदि वित्तीय संस्थान संभावित नुकसान का अनुमान लगा रहे थे, लेकिन निश्चित नुकसान नहीं, तो अपेक्षित नुकसान अलग होगा। उपरोक्त परिदृश्य से समान आंकड़ों का उपयोग करना, लेकिन डिफ़ॉल्ट की केवल 50% संभावना मानते हुए, अपेक्षित हानि गणना समीकरण है LGD (20%) X डिफ़ॉल्ट की संभावना (50%) डिफ़ॉल्ट पर X एक्सपोज़र ($300,000) = $30,000.

नुकसान को देखते हुए डिफ़ॉल्ट (एलजीडी) अक्सर पूछे जाने वाले प्रश्न

डिफॉल्ट दिए गए नुकसान का क्या मतलब है?

लॉस दी गई डिफॉल्ट (एलजीडी) वह राशि है जो एक वित्तीय संस्थान खो देता है जब एक उधारकर्ता एक पर चूक करता है ऋण, किसी भी वसूली को ध्यान में रखते हुए, उस समय कुल एक्सपोजर के प्रतिशत के रूप में दर्शाया गया नुकसान।

पीडी और एलजीडी क्या हैं?

LGD डिफ़ॉल्ट रूप से दिया गया नुकसान है और यह उस राशि को संदर्भित करता है जो एक बैंक ऋण पर चूक करता है जब एक बैंक खो देता है। पीडी डिफ़ॉल्ट की संभावना है, जो संभावना को मापता है, या संभावना है कि एक उधारकर्ता अपने ऋण पर चूक करेगा।

ईएडी और एलजीडी के बीच अंतर क्या है?

ईएडी डिफ़ॉल्ट रूप से एक्सपोजर है और उस ऋण के मूल्य का प्रतिनिधित्व करता है जो एक बैंक को उस समय खोने का जोखिम होता है जब एक उधारकर्ता अपने ऋण पर चूक करता है। डिफॉल्ट दिया गया नुकसान एक ऋण का मूल्य है जो एक बैंक को खोने का जोखिम है, संपत्ति की बिक्री से आय लेने के बाद, कुल एक्सपोजर के प्रतिशत के रूप में दर्शाया जाता है।

क्या डिफॉल्ट दिया गया नुकसान शून्य हो सकता है?

जब कोई वित्तीय संस्थान LGD की मॉडलिंग कर रहा हो तो डिफ़ॉल्ट रूप से दिया गया नुकसान सैद्धांतिक रूप से शून्य हो सकता है। अगर मॉडल का मानना ​​है कि कर्ज की पूरी वसूली संभव है तो एलजीडी जीरो हो सकता है। हालांकि आमतौर पर ऐसा नहीं होता है।

डिफ़ॉल्ट दिया गया उपयोग क्या है?

डिफॉल्ट का उपयोग डिफ़ॉल्ट रूप से एक्सपोजर के लिए एक और शब्द है, जो कि उधारकर्ता के चूक होने पर ऋण पर बचा हुआ कुल मूल्य है।

तल - रेखा

ऋण देते समय, बैंक जितना हो सके अपने जोखिम को कम करते हैं। वे एक उधारकर्ता का मूल्यांकन करते हैं और उस उधारकर्ता को उधार देने के जोखिम कारकों का निर्धारण करते हैं, जिसमें उनके द्वारा ऋण पर चूक करने की संभावना और बैंक द्वारा चूक करने पर बैंक को कितना नुकसान होता है। डिफॉल्ट का नुकसान (एलजीडी), डिफॉल्ट की संभावना (पीडी) और डिफॉल्ट पर एक्सपोजर (ईएडी) ऐसी गणनाएं हैं जो बैंकों को अपने संभावित नुकसान की मात्रा निर्धारित करने में मदद करती हैं।