एकाधिकार से वित्त और निवेश में 5 सबक

एकाधिकार 100 से अधिक वर्षों से एक क्लासिक बोर्ड गेम रहा है। यह है रियल एस्टेट ट्रेडिंग गेम जो लगभग हर कोई मनोरंजन के लिए खेलता है और एक दिखावा रियल एस्टेट टाइकून बनने का मौका देता है। लेकिन अगर आपने लंबे समय तक एकाधिकार खेला है, तो आप जल्दी से महसूस करते हैं कि खेल बहुत सारे वित्तीय ज्ञान और सबक प्रदान करता है जिसे वित्त और निवेश की वास्तविक दुनिया में लागू किया जा सकता है।

नीचे पांच मूल्यवान सबक दिए गए हैं जो न केवल आपको बोर्ड गेम जीतने की संभावना बढ़ाने में मदद करते हैं, लेकिन विवेकपूर्ण वित्तीय और निवेश की बेहतर समझ होने की संभावना भी बढ़ाएं सिद्धांतों।

1. हमेशा कैश ऑन हैंड रखें

अब तक, यह खेल और वित्तीय दुनिया दोनों में सबसे महत्वपूर्ण सबक है। एकाधिकार में जीतने के लिए आपको आखिरी खिलाड़ी बनना होगा, दूसरे शब्दों में, पैसा रखने वाला आखिरी खिलाड़ी। इसलिए यदि आप लक्ष्यहीन रूप से एकाधिकार बोर्ड के चारों ओर दृष्टि में सब कुछ खरीदते हुए घूमते हैं, जब आपके वित्तीय दायित्वों का भुगतान करने का समय आता है, तो आपके पास नकदी से बाहर निकलने की संभावना है। कोई नकद नहीं का मतलब है कि आपको उन संपत्तियों (संपत्तियों) को बेचना शुरू करना होगा जो आपने उनके लिए भुगतान की गई गहरी छूट पर हासिल की थीं। खेल में, आपको उन्हें छूट पर गिरवी रखने की अनुमति है

अंकित मूल्य. एक बार यह प्रक्रिया हो जाने के बाद, जब तक आप भाग्यशाली नहीं हो जाते, तब तक आपके दिवालिया होने में कुछ ही समय लगता है।

वास्तविक दुनिया के वित्तीय मामलों में वही सटीक सिद्धांत लागू होता है। नकदी उपलब्ध नहीं होने पर मंदी के दौरान होने वाले परिणामों के लिए संयुक्त राज्य अमेरिका को अग्रिम पंक्ति की सीट मिली। कब महान मंदी हिट, लोग क्रेडिट की लत के कारण पागलों की तरह नकद खर्च कर रहे थे। फिर भी जब आवास बाजार अस्त-व्यस्त हो गया और यू.एस. एकाधिकार प्रभाव हुआ - नकदी के बिना, लोगों को भारी छूट पर उनके स्वामित्व वाले "बेचने" के लिए मजबूर होना पड़ा। बंधक भुगतान करने में असमर्थ, लोगों को अपने घरों को उनके लिए भुगतान की तुलना में काफी कम पर बेचने के लिए मजबूर किया गया था, या इससे भी बदतर, ऋणदाता ने संपत्ति पर फौजदारी की। किसी भी इक्विटी का सफाया कर दिया गया था।

में वही परिणाम भुगतना पड़ा शेयर बाजार एक चौंका देने वाली डिग्री तक। जब ऋण बाजार जब्त, कई निवेशकों ने नकदी जुटाने के लिए हाथापाई की। उनके पास एकमात्र विकल्प किसी भी कीमत पर प्रतिभूतियों को बेचना था। नकदी की इस आवश्यकता ने बिक्री का एक हिमस्खलन पैदा कर दिया जिसके कारण 2008 में बाजार में भारी गिरावट आई, और अंततः अच्छे, मेहनती लोगों को अपनी निवेश योग्य संपत्ति का एक महत्वपूर्ण हिस्सा गंवाना पड़ा। दूसरी ओर, जिन लोगों के पास नकदी थी, उन्हें संपत्ति खरीदने का अवसर दिया गया - स्टॉक, अचल संपत्ति, बांड - जो कि वे लायक थे, के अंशों के लिए। अंत में, उन्होंने गेम जीत लिया और सबसे अधिक पैसा कमाया।

2. धैर्य रखें

एकाधिकार में जीतने के लिए आपको धैर्य रखना होगा और एक गेम प्लान बनाना होगा। आप आम तौर पर जिस अचल संपत्ति पर उतरते हैं, उसके हर टुकड़े को खरीदकर आप जीत नहीं सकते। आप कैसे आगे बढ़ना चाहते हैं, इसके बारे में आपके पास एक सामान्य दृष्टिकोण होना चाहिए। यदि आप अधीर हैं और जिस बोर्ड पर आप उतरते हैं, उसके हर टुकड़े को खरीदना शुरू कर देते हैं, तो आप जल्दी से अपने आप को पैसे से बाहर पाएंगे। इसलिए, आपको धैर्य रखना होगा और जानिए कब खरीदना है और कब पास लेना है।

इसी तरह, यदि आप निवेश करते समय बिना अनुशासन के केवल खरीदारी करते हैं, तो आप अपना परिणाम इस उम्मीद पर रखेंगे कि बाजार अच्छा व्यवहार करे। सफल निवेशक आशा के आधार पर निवेश नहीं करते, वे अनुशासित दृष्टिकोण के साथ निवेश करते हैं। धैर्य उस दृष्टिकोण का एक बहुत ही अभिन्न अंग है।

इंटरनेट के दौरान बूम 1990 के दशक के उत्तरार्ध में, वारेन बफेट इंटरनेट कंपनियों में निवेश नहीं करने के लिए उनका उपहास किया गया था, जबकि उनके आसपास के सट्टेबाज तीन अंकों का लाभ हासिल कर रहे थे। कुछ भाग्यशाली लोग सही समय पर अंदर और बाहर निकले। हालांकि, विशाल बहुमत के लिए, परिणाम दर्दनाक नुकसान था। बफेट ने वर्षों तक धैर्य का प्रयोग किया, जबकि बाकी सभी लोग इंटरनेट शेयरों का पीछा कर रहे थे। अंत में, जब बाजार और निवेशकों का पैसा खत्म हो गया, तो सट्टा निवेश तेजी से नीचे गिर गया, अधिकांश निवेशकों का सफाया कर दिया जो धैर्यवान और अनुशासित नहीं थे।

3. कैश फ्लो पर फोकस

एकाधिकार एक सरल खेल है: आप कुछ पैसे से शुरुआत करते हैं, और आपका लक्ष्य पैसे के साथ खड़े होने वाले अंतिम खिलाड़ी बनना है। जिस तरह से आप एकाधिकार में जीतते हैं, वह संपत्ति पर किराए का संग्रह करना है, या नकदी प्रवाह.

बहुत से लोग यह नहीं जानते हैं, लेकिन एकाधिकार बोर्ड पर सबसे मूल्यवान गुण, सर्वोत्तम नकदी प्रवाह के साथ, चार रेलमार्ग हैं; यदि आप इन चारों के स्वामी हो सकते हैं, तो आपने स्वयं को बहुत अच्छी स्थिति में रखा है। प्रत्येक रेलमार्ग की लागत $200 है, इन चारों के मालिक होने पर आप $200 किराए पर या 25% रिटर्न जमा करते हैं। यह एक खेल को देखने का एक बहुत ही विचित्र तरीका हो सकता है, लेकिन यही कारण है कि एकाधिकार कुछ मूल्यवान वित्तीय और निवेश सबक प्रदान करता है।

समय के साथ, संपत्ति उनके द्वारा उत्पादित नकदी प्रवाह के आधार पर मूल्य में वृद्धि करती है। यहां तक ​​​​कि कुछ के रूप में सरल a बचत खाता या बचत बांड अधिक मूल्यवान हो जाता है यदि वह अधिक नकद कमा रहा है (अर्थात, अधिक ब्याज दर). कई सबसे सफल निवेश उन कंपनियों से आते हैं जो बढ़ते हुए नकदी प्रवाह को उत्पन्न कर सकते हैं। कोका-कोला जैसी प्रतिष्ठित कंपनियां (KO), जॉनसन एंड जॉनसन (जेएनजे) और आईबीएम (आईबीएम) उनके द्वारा उत्पादित नकदी प्रवाह में वृद्धि के कारण दशकों से अत्यधिक सफल निवेश रहे हैं।

4. सबसे महंगी संपत्ति हमेशा सर्वश्रेष्ठ नहीं होती है

अधिकांश इजारेदार खिलाड़ी पार्क प्लेस और बोर्डवॉक के मालिक बनना चाहते हैं क्योंकि उनके पास सबसे बड़ा है भुगतान. लेकिन वे बनाए रखने के लिए सबसे महंगे टुकड़े भी हैं। बहुत से लोग सबसे महंगे टुकड़ों के मालिक होने के कारण एकाधिकार में हार जाते हैं क्योंकि वे लागत पर ध्यान नहीं देते, केवल नकदी प्रवाह पर ध्यान देते हैं। उन नकदी प्रवाह को प्राप्त करने के लिए भुगतान की गई लागत को ध्यान में रखे बिना नकदी प्रवाह पर ध्यान केंद्रित करना नेत्रहीनों के साथ खेल खेलना है।

जो एकाधिकार में जीतते हैं, और लंबे समय में निवेश करते हैं, इसके बजाय भुगतान की गई कीमत के लिए प्राप्त मूल्य पर ध्यान केंद्रित करते हैं। निवेश में, सबसे अच्छा निवेश अक्सर सौदेबाजी की कीमत पर कारोबार करने वाली कंपनियों को कलंकित किया जा सकता है। बोर्डवॉक और पार्क प्लेस का मालिक होना यह नहीं है कि आप एकाधिकार में कैसे जीतते हैं; आप सबसे ज्यादा पैसा कमाकर जीतते हैं। निवेश में, आप कम खरीदकर और उच्च बेचकर जीतते हैं। जब आप सबसे महंगी संपत्ति पर ध्यान केंद्रित करते हैं, तो संभावना है कि आप अधिक भुगतान कर रहे हैं और नुकसान के लिए खुद को स्थापित कर रहे हैं।

5. अपने सभी अंडे एक टोकरी में न रखें

बोर्ड पर सिर्फ एक संपत्ति के मालिक होने और उसे होटलों के साथ लोड करने से आप एकाधिकार में ज्यादा नहीं जीतेंगे। यदि आप बोर्ड पर सब कुछ खरीदने की कोशिश करते हैं और अपने आप को बहुत पतला फैलाते हैं तो जीतना भी मुश्किल है। कभी-कभी, आप भाग्यशाली हो सकते हैं और प्रत्येक प्रतिद्वंद्वी आपकी संपत्ति पर उतर सकता है, लेकिन आमतौर पर विजेता होता है कोई है जो पूरे बोर्ड में अपनी संपत्ति फैलाता है और कब्जा करने के कई मौके रखता है किराए

निवेश पर भी यही सिद्धांत लागू होता है। यदि आप एक या दो शेयरों पर सब कुछ दांव पर लगाते हैं, तो आप अपने आप को एक संभावित वाइपआउट के लिए उजागर कर रहे हैं यदि कुछ गलत हो जाता है। उसी समय, आप 100 अलग-अलग शेयरों के मालिक होने की कोशिश करके अपने लाभ को कम कर सकते हैं। बुद्धिमानी से विविधता लाएं; अध्ययनों से पता चला है कि एक पोर्टफोलियो को कोई अतिरिक्त लाभ नहीं मिलता है विविधता 15 से 20 प्रतिभूतियों के बाद लाभ। केवल एक या दो एसेट पर दांव न लगाएं, या कोशिश करें और 50 एसेट के साथ बने रहें।

तल - रेखा

बेशक, एकाधिकार जैसे बोर्ड गेम को वित्त और निवेश में पूरी तरह से शिक्षा के रूप में नहीं लिया जाना चाहिए, क्योंकि इसमें निश्चित रूप से इसकी खामियां हैं। हालाँकि, इसमें सिखाने के लिए कुछ मूल्यवान सबक हैं: अपने आप को पूरे बोर्ड में समझदारी से फैलाएं, नकदी को हाथ में रखें, नकदी प्रवाह पर ध्यान दें, धैर्य रखें और कीमत पर ध्यान दें। इन पांच पाठों का उपयोग अधिक बुद्धिमान और सफल निवेश निर्णयों के लिए एक मार्गदर्शक के रूप में करें।