A Dell (DELL) opciós kereskedők a bevételekre fogadnak

Optimista befektetők felajánlották a Dell Technologies Inc. részvényeinek árfolyamát. (DELL) a társaság második negyedéves pénzügyi eredménykimutatása előtt. Első pillantásra úgy tűnik, hogy az opciós kereskedők pozitív irányba mozdulnak el, mivel egyre többen vannak hívási lehetőségek ban,-ben nyílt érdeklődés. A szokatlan opciós tevékenység erős emelkedő tendenciát hozhat létre az árfolyamban, ha a DELL pozitív meglepetést okoz a bevételekben.

A DELL nyitott érdeklődése egyre több hívási lehetőséget mutat, és opciós díjak szokatlanul magasak jelenleg. A kereskedési volumen azt jelzi, hogy a kereskedők hívásokat vásárolnak és eladnak tesz a pozitív eredményjelentésre számítva. Ezen fogadások feloldása váratlan lefelé irányuló nyomást gyakorolhat a DELL részvényárfolyamára.

Nehéz pontosan megjósolni, hogy a részvény milyen irányba fog mozogni a bevételek után. A részvény árfolyama és az opciós tevékenység közötti összehasonlítás azonban azt mutatja, hogy ha a DELL negatív jelentést nyújt be, akkor a társaság részvényeinek ára csökkenhet, és közelebb kerülhet a 20 napos

mozgóátlag a bejelentés után. Ez azért történhet meg, mert az opciók ára felfelé mozdul, de az előre nem látható rossz hírek megzavarhatják a kereskedőket, és gyors részvényárfolyam -csökkenést okozhatnak.

A részvényárfolyam és az opciós viselkedés részleteinek összehasonlítása értékes betekintést nyújthat a diagramfigyelőknek. Azonban meg kell érteni azt az összefüggést, amelyben ez az ármagatartás történt. Az alábbi diagram a DELL részvényárfolyam augusztusi áradatát mutatja. 24. Ez létrehozta a bevételi jelentésben szereplő beállításokat.

Aktuális trendek

Az elmúlt hónapban a DELL-részvények trendje szerint a részvények ára a 20 napos mozgóátlag felett maradt, egy rövid kivétellel augusztus közepén. Ebben az időszakban figyelemre méltó, hogy a legalacsonyabb DELL -részvényárfolyam 95 dollár volt július végén, míg a legmagasabb részvényárfolyam 101 dollár volt a nyereség előtti héten. Az ár a felső régióban zárt, amelyet a technikai tanulmányok ábrázolnak ebben a táblázatban.

A tanulmányok 20 naposak Keltner csatorna mutatók. Ezek az árszínvonalakat ábrázolják, amelyek a többszörösét képviselik Átlagos valódi tartomány (ATR) az állományra. Ez a tömb segít kiemelni azt, ahogyan az ár a bevételt megelőző héten a 20 napos mozgóátlag fölé emelkedett. Ez az ármozgás a DELL részvényeiből azt jelenti, hogy a befektetők bizalma növekszik az eredményjelentés közeledtével.

Ebben az összefüggésben, ahol a DELL árfolyama a 20 napos mozgóátlag felett zárt, diagram a figyelők felismerhetik, hogy a kereskedők és a befektetők egyre növekvő bizalmat fejeznek ki kereset. Figyelemre méltó, hogy a jövedelem előtti héten a DELL árfolyama stabil szintet talált, jóval a 20 napos mozgóátlag felett. Ezért fontos, hogy a diagramfigyelők meghatározzák, hogy a lépés tükrözi -e a befektetők kedvező eredményre vonatkozó várakozásait.

Az opciós kereskedési adatok további összefüggéseket biztosíthatnak a diagramfigyelők számára, hogy segítsenek nekik véleményt alkotni a befektetői elvárásokról. Az utóbbi időben az opciós kereskedők a hívásokat előnyben részesítik az eladásokkal szemben. Kedden több mint 7700 hívást cseréltek, szemben több mint 7300 eladással. Általában ez a mennyiség azt jelzi, hogy a kereskedők enyhén bullishnak érzik magukat a bevételi jelentéssel kapcsolatban.

Kereskedelmi tevékenység

Az opciós kereskedők elismerik, hogy a DELL részvények az átlag feletti tartományban vannak, és árazták az opcióikat fogadásként, miszerint a részvény a grafikonon ábrázolt két doboz egyikén belül zár, ma és augusztus 27., a bevételi jelentés közzétételét követő péntek. A zöld keretes doboz a vételi opciók eladói által kínált árakat jelöli. 34% valószínűséggel jár, hogy a DELL részvények ezen a tartományon belül zárnak a hét végére, ha az árak magasabbak lesznek. A piros doboz az eladási opciók árazását jelzi 32% -os eséllyel, ha az árak alacsonyabbak a bejelentéskor.

Meg kell jegyeznünk, hogy a nyitott kamat több mint 78 000 hívást tartalmazott több mint 56 000 eladásra, ami az opciós kereskedők elfogultságát mutatja, mivel a kereskedők előnyben részesítették az eladásokat. Bár a nyitott érdeklődés és a legutóbbi mennyiségek növekvő számú eladást mutatnak, fontos megjegyezni, hogy implikált volatilitás esett ezeknek az eladási opcióknak, ami azt jelenti, hogy eladják, nem pedig vásárolják. Ez a DELL bevételek körüli emelkedő hangulatot tükrözi. Mivel azonban a call box és a put box viszonylag azonos méretűek, azt jelzi, hogy az eladott vételi opciók magas aránya csak enyhén torzítja a várakozásokat. Sokkal önelégültebb kilátások következnek.

A diagram lila vonalait egy 10 napos Keltner-csatorna tanulmány generálja, amely az ATR 4-szerese. Ez az intézkedés hajlamos erősen korrelált régiókat létrehozni támogatás és ellenállás az árakcióban. Ezek a régiók akkor jelennek meg, amikor a csatornavonalak észrevehető fordulatot hajtanak végre az előző három hónapban.

A fordulók által jelzett szinteket az alábbi táblázat jelöli. Ami ezen a diagramon figyelemre méltó, az az, hogy a vételi és eladási árak olyan szoros tartományban vannak, hogy bőven van hely a kétirányú futáshoz, de sokkal több lehetőség van a hátrányra. Ez azt sugallja, hogy az opcióvásárlók nincsenek meggyőződve arról, hogy a vállalat hogyan fog jelenteni, annak ellenére, hogy a legutóbbi hívások volumene meghaladja az eladási mennyiséget. Bár a befektetők és az opciós kereskedők nem számítanak rá, egy meglepő jelentés drámai módon emelné vagy csökkentené az árakat.

Ezek a támogatási és ellenállási szintek sokféle támogatást és ellenállást mutatnak az árak tekintetében. Ennek eredményeként lehetséges, hogy bármilyen hír, meglepően rossz vagy jó, meglepő módon fogja meg a befektetőket, és szokatlanul nagy lépést generálhat. Az előző eredményhirdetés után a DELL részvényei 1% -ot estek a bevétel utáni napon, majd a következő héten emelkedtek. A befektetők a bejelentés után hasonló pozitív árfolyammozgásra számíthatnak. Mivel a volatilitási tartományban bőven van hely, a részvények árai a vártnál jobban emelkedhetnek vagy csökkenhetnek.

Piaci hatás

A DELL aligha a harangozó állomány, így valószínűtlen, hogy eredményhirdetése közvetlenül befolyásolja az indexeket. Bármit is mond a jelentés, valószínűleg hatással lesz a technológiai szektor részvényeire. A pozitív jelentés növelheti az ágazat egyéb készleteit, például a HP Inc. (HPQ), A Logitech International S.A. (LOGI) vagy a Western Digital Corporation (WDC). Ez is befolyásolhatja tőzsdén kereskedett alapok (ETF), például a Vanguard Total Stock Market ETF (VTI), Az Invesco Dynamic Market ETF (PWC), vagy a First Trust amerikai részvényopciós ETF -je (FPX).