Apa itu Konstanta Pinjaman?

Apa itu Konstanta Pinjaman?

Sebuah konstanta pinjaman adalah persentase yang menunjukkan tahunan pelayanan hutang pinjaman dibandingkan dengan total nilai pokoknya. Perhitungan untuk konstanta pinjaman adalah layanan utang tahunan dibagi dengan jumlah total pinjaman. Saat berbelanja untuk pinjaman, peminjam dapat membandingkan konstanta pinjaman dari berbagai pinjaman sebelum membuat keputusan. Pinjaman dengan konstanta pinjaman terendah akan memiliki persyaratan pembayaran utang yang lebih rendah, yang berarti peminjam akan membayar lebih sedikit bunga dan pokok selama periode tertentu. Konstanta pinjaman hanya berlaku untuk pinjaman dengan suku bunga tetap dan tidak pinjaman dengan suku bunga variabel.

Cara Kerja Konstan Pinjaman

Konstanta pinjaman adalah perbandingan layanan utang tahunan pinjaman dengan total pinjaman nilai utama. Layanan utang pinjaman adalah total uang tunai yang harus dibayar peminjam untuk menutupi pembayaran bunga dan pokok pinjaman selama periode tertentu.

Konstanta pinjaman dinyatakan sebagai persentase dan dapat ditentukan untuk semua jenis pinjaman. Ini membantu peminjam dan analis untuk memahami lebih baik faktor-faktor yang terlibat dengan pinjaman dan berapa banyak mereka membayar setiap tahun dibandingkan dengan pokok pinjaman.

Menghitung Konstanta Pinjaman

Menghitung konstanta pinjaman sering kali mengharuskan peminjam untuk mendapatkan dari pemberi pinjaman berbagai persyaratan yang terkait dengan kesepakatan pinjaman. Istilah mencakup faktor-faktor seperti jumlah pokok, suku bunga pinjaman, lama pembayaran, dan frekuensi pembayaran. Memperoleh faktor jangka waktu pinjaman ini memungkinkan perhitungan pembayaran nilai sekarang sederhana untuk sampai pada pembayaran bulanan. Setelah pembayaran bulanan diidentifikasi, peminjam dapat dengan mudah menghitung konstanta pinjaman mereka menggunakan persamaan berikut:

Pinjaman Konstan = Layanan Hutang Tahunan / Jumlah Total Pinjaman.

Misalnya, ambil peminjam hipotek yang telah memperoleh pinjaman $ 150.000. Pinjaman memiliki suku bunga tetap sebesar 6% dengan jangka waktu 30 tahun dan pembayaran bunga bulanan. Dengan menggunakan kalkulator pembayaran, peminjam akan menghitung pembayaran bulanan sebesar $899,33, yang menghasilkan pembayaran utang tahunan sebesar $10,791,96. Dengan pembayaran utang tahunan ini, konstanta pinjaman peminjam akan menjadi 7,2% atau $10,791,96 / $150,000.

Pertimbangan Khusus

Konstanta pinjaman, bila dikalikan dengan pokok pinjaman asli, memberikan jumlah dolar dari pembayaran periodik tahunan. Konstanta pinjaman dapat digunakan untuk membandingkan biaya pinjaman yang sebenarnya. Konstanta pinjaman hanya tersedia untuk pinjaman dengan suku bunga tetap karena suku bunga variabel memiliki tingkat layanan utang tahunan yang berbeda berdasarkan bunga variabel. Mengingat pilihan dua pinjaman, peminjam umumnya akan memilih pinjaman dengan konstanta pinjaman yang lebih rendah, karena akan memiliki persyaratan layanan utang yang lebih rendah.

Tabel Konstan Pinjaman

Tabel konstanta pinjaman banyak digunakan di industri real estat sebelum munculnya kalkulator keuangan karena mereka membuatnya relatif mudah untuk menghitung bulanan pembayaran hipotek. Tabel konstanta pinjaman memberikan informasi yang telah diisi sebelumnya untuk peminjam tentang pinjaman mereka dengan tingkat konstan pinjaman yang dikutip.

Jika peminjam dari contoh di atas diberikan konstanta pinjaman mereka, mereka dapat menemukan bunga dan syarat pembayaran dari tabel konstanta pinjaman tanpa input lain. Peminjam hanya perlu mengidentifikasi 7,2% dalam tabel. Dari sana, mereka akan menemukan tingkat bunga yang sesuai sebesar 6% pada sumbu horizontal. Pada sumbu vertikal, jumlah pembayaran dalam bulan juga akan diberikan pada 360.