Definisi Kelas Anuitas L Bagi

Apa itu Kelas Anuitas L Share?

Bagian L anuitas kelas adalah versi a anuitas variabel yang mulai membayar lebih awal dari kebanyakan tetapi memiliki biaya administrasi yang relatif tinggi. Ini dirancang untuk investor yang ingin dapat mulai menarik dana dari akun setelah waktu yang relatif singkat. Kelas saham lain yang ditawarkan oleh anuitas variabel adalah saham A, saham B, saham C, saham O, dan kelas anuitas saham X.

Bagaimana Kelas Anuitas L Share Bekerja

Anuitas variabel, secara umum, adalah kendaraan investasi jangka panjang yang didirikan oleh perusahaan asuransi untuk investor yang berencana pensiun. Investor membayar biaya premi tahunan, yang diinvestasikan dalam kombinasi aset apa pun seperti:

saham, obligasi, dan reksa dana pasar uang.

Kekayaan yang terakumulasi dari investasi ini adalah pajak tangguhan sampai uang ditarik, dan nilai anuitas variabel berkorelasi dengan kinerja investasi yang mendasarinya.

Selain premi yang dibayarkan, annuitant—atau pembeli anuitas—juga membayar risiko kematian dan biaya (M&E) biaya untuk memberikan kompensasi kepada perusahaan asuransi atas risiko bahwa pemberi tunjangan akan hidup lebih lama dari harapan hidupnya. Perusahaan asuransi melakukan pembayaran berkala yang dijaminkan kepada investor anuitas.

Anuitas variabel diatur oleh regulator asuransi negara, the Komisi Bursa Efek (SEC), dan Otoritas Pengatur Industri Keuangan (FINRA).

Pertimbangan Khusus

Saham L paling berharga bagi investor yang menginginkan akses ke dana investasi mereka setelah hanya empat tahun tanpa dikenakan sanksi. Perhatikan contoh berikut. Anuitas variabel standar dengan investasi awal $ 100.000 menawarkan tingkat pertumbuhan 10% selama lima tahun.

Jangka waktu penyerahan adalah delapan tahun berdasarkan kontrak standar dengan biaya MEA tahunan sebesar 1,1%. Setelah lima tahun, investasi tumbuh menjadi $ 153.157,90, tetapi pemberi tunjangan tidak dapat mengakses dana tanpa dikenakan sanksi selama tiga tahun lagi.

Annuitant dengan kelas anuitas saham L dengan periode penyerahan empat tahun dan biaya MEA tahunan sebesar 1,90% akan melihat bahwa nilai investasi setelah lima tahun adalah $ 147.614,30, lebih rendah dari kontrak anuitas standar di atas. Tetapi anuitas dapat menarik sebagian dari dana ini selama waktu ini, yang tidak mungkin dilakukan di bawah kelas anuitas lain. Jadi penerima tunjangan akan membayar biaya administrasi yang lebih tinggi tetapi memiliki akses lebih awal ke pendapatan.

Keuntungan dan Kerugian Kelas Anuitas L Share

Kelas anuitas saham L menawarkan beberapa keuntungan dibandingkan kelas anuitas lainnya, termasuk akses lebih awal ke dana dan tanpa biaya penjualan.

Keuntungan

Ada berbagai kelas saham yang tersedia dalam anuitas variabel, salah satunya adalah kelas saham L. Kelas saham L berbeda dari kelas anuitas lainnya dalam hal biaya penyerahan, biaya administrasi dan pengeluaran, dan jadwal biaya M&E. NS periode penyerahan adalah periode waktu di mana annuitant tidak dapat menarik dana dari rekening. Jika tidak, biaya penyerahan atau penalti akan diterapkan.

Kelas saham L memiliki periode penyerahan tiga hingga empat tahun, yang menunjukkan bahwa pemiliknya dapat memulai menarik uang setelah tiga atau empat tahun, tergantung pada kontrak lembaga keuangan persetujuan. Sebaliknya, periode penyerahan rata-rata untuk anuitas variabel adalah enam hingga delapan tahun, yang menjadikan anuitas saham L sebagai opsi yang menguntungkan.

Keuntungan lain dari kelas saham L adalah tidak memiliki biaya penjualan di muka seperti kelas saham A dan O. Biaya penjualan front-end yang terkait dengan saham A adalah biaya yang dibayarkan saat pembelian saham dilakukan dan dikurangkan dari jumlah investasi portofolio. O kelas saham membebankan biaya penjualan berbasis premium yang sama dengan persentase tetap dari jumlah akun yang diinvestasikan.

Kekurangan

Namun, ada kelemahan untuk kelas anuitas berbagi L. Kelas anuitas saham L menawarkan risiko kematian dan biaya (M&E) yang relatif lebih tinggi dibandingkan dengan kelas anuitas variabel lainnya. Biaya M&E adalah persentase dari nilai akun annuitant dan merupakan biaya berkelanjutan yang berlanjut bahkan setelah periode penyerahan.

Semakin tinggi persentasenya, semakin kecil nilai investasinya. Biaya M&E untuk anuitas variabel biasanya berkisar dari 0,9% hingga 1,95%, dengan biaya kelas saham L dalam spektrum yang lebih tinggi dari kisaran itu.

Biaya administrasi dan distributif adalah biaya untuk melayani dan mendistribusikan pembayaran anuitas. Beberapa dari biaya ini berkaitan dengan biaya transfer dana antar rekening dan biaya persiapan laporan bulanan dan laporan konfirmasi.

Biaya administrasi anuitas variabel berkisar dari 0,0% hingga 0,6% setiap tahun dengan saham L menawarkan persentase nilai akun yang lebih tinggi. Beberapa lembaga keuangan menggabungkan biaya M&E dan administrasi menjadi satu dan mengklasifikasikan kombinasi tersebut sebagai biaya MEA, yang berarti biaya kematian dan biaya tahunan dan biaya administrasi.

Biaya lain yang mungkin dikenakan di bawah kelas anuitas saham L termasuk biaya layanan tahunan dan biaya untuk fitur khusus seperti asuransi perawatan jangka panjang dan manfaat kematian yang ditingkatkan.

Penting bagi investor untuk membaca perjanjian kontrak dengan cermat untuk mengetahui dan memahami biaya apa yang akan dikaitkan dengan akun anuitas mereka.