Hipotek Terbalik Kepemilikan vs. Hipotek Terbalik Satu Tujuan

SEBUAH hipotek konversi ekuitas rumah (HECM) mungkin tampak seperti pilihan terbaik bagi banyak orang yang mempertimbangkan hipotek terbalik. Tetapi untuk pemilik rumah dengan rumah bernilai tinggi atau yang membutuhkan lump sum untuk tujuan tertentu, ada dua pilihan lain: hipotek terbalik berpemilik dan hipotek terbalik satu tujuan.

Bagaimana Hipotek Terbalik Bekerja

SEBUAH hipotek terbalik adalah ketika pemilik rumah meminjam terhadap ekuitas di rumah mereka. Hanya tersedia untuk orang dewasa di atas usia 62 tahun, hipotek terbalik sering digunakan untuk menyediakan arus kas cair untuk mengimbangi biaya hidup, membuat modifikasi rumah, atau membayar biaya perawatan kesehatan.

Hipotek terbalik mirip dengan jalur kredit ekuitas rumah: Dana dibayarkan langsung ke pemilik rumah. Dalam hipotek terbalik, lembaga pemberi pinjaman membayar pemilik rumah dengan harapan bahwa pinjaman akan dilunasi ketika pemiliknya meninggal atau pindah, menggunakan penjualan rumah untuk membayar utang.

Hipotek Terbalik Hak Milik

Seperti disebutkan di atas, sebagian besar pasar hipotek terbalik terdiri dari HECM. Dengan asuransi dari Otoritas Perumahan Federal (FHA), HECM cenderung memiliki tarif yang lebih rendah daripada hipotek terbalik berpemilik. Mereka juga datang dengan lebih banyak batasan, termasuk batas atas berapa banyak uang yang dapat Anda pinjam. Dari 2022 hingga 2029, rumah dengan hipotek terbalik tidak boleh melebihi $970,800.

Dengan nilai rumah dan harga jual yang meningkat dalam beberapa tahun terakhir, banyak rumah, terutama di daerah dengan biaya hidup yang tinggi, dengan mudah melampaui jumlah itu. SEBUAH hipotek terbalik milik mungkin taruhan terbaik Anda untuk manula di rumah-rumah itu.

Hipotek kepemilikan bekerja dengan cara yang sama seperti yang dilakukan HECM—rumah dinilai, dan peminjam memilih berapa banyak uang yang ingin mereka pinjam dan bagaimana mereka ingin menerimanya. Mereka dapat menerima lump sum, pembayaran bulanan, jalur kredit, atau kombinasi dari dua cara. Namun, hipotek hak milik memiliki beberapa hal yang hilang—yaitu peraturan.

Hipotek terbalik berpemilik tidak diasuransikan oleh FHA dan membawa beberapa peraturan. Semua peminjam HECM harus menjalani konseling hipotek sebelum mengambil pinjaman; ini juga tidak diperlukan untuk hipotek terbalik berpemilik. Hipotek terbalik berpemilik juga tidak dikenakan premi asuransi hipotek, menghemat peminjam sekitar 2% dari biaya pinjaman awal dan 0,5% setiap tahun.

Karena pemberi pinjaman swasta menawarkan hipotek terbalik berpemilik, tidak ada batasan berapa banyak pemilik rumah dapat meminjam. Mereka mungkin memiliki biaya yang lebih tinggi untuk alasan yang sama karena tidak ada peraturan. Jika hipotek terbalik berpemilik tampak seperti pilihan terbaik Anda, carilah suku bunga terbaik dan baca cetakan kecilnya, karena biaya dapat memakan pembayaran Anda.

Hipotek Terbalik Satu Tujuan

Sedangkan hipotek terbalik berpemilik menghapus sebagian besar pembatasan, hipotek terbalik tujuan tunggal tambahkan mereka. Hipotek terbalik ini biasanya dikeluarkan oleh pemerintah negara bagian dan lokal atau organisasi nirlaba, bukan pemberi pinjaman swasta.

Meskipun hipotek terbalik satu tujuan memang menawarkan biaya yang lebih rendah daripada hipotek terbalik atau HECM, mereka juga datang dengan ketentuan tentang bagaimana Anda dapat membelanjakan uang Anda. Daripada menggunakan ekuitas pinjaman untuk membayar biaya hidup sehari-hari, hipotek terbalik tujuan tunggal biasanya dirancang untuk membayar sesuatu yang spesifik seperti perbaikan rumah atau pajak properti.

Karena mereka dirancang untuk membantu manula membayar biaya penting, biasanya ada juga batasan pendapatan pada hipotek terbalik satu tujuan. Setiap pemerintah negara bagian atau lokal mungkin memiliki ketentuan penerimaan yang berbeda, dan banyak program memaafkan pinjaman jika semua ketentuan dipenuhi.

Misalnya, Missouri menawarkan Program Perbaikan Rumah (HeRO). Tidak hanya dana yang harus digunakan untuk perbaikan rumah, tetapi pemilik rumah harus memiliki pendapatan di bawah 80% dari median area. Mereka juga harus tinggal di rumah tersebut setidaknya selama tiga tahun setelah perbaikan selesai, pada saat itu pinjaman diampuni.

Di California, Program Penundaan Pajak Properti berfungsi mirip dengan HECM. Pemilik rumah harus berusia 62 tahun dengan 40% ekuitas di rumah mereka dan pendapatan rumah tangga sebesar $45.810 atau kurang. Individu dengan disabilitas juga dapat memenuhi syarat. Jika mereka memenuhi persyaratan, pajak properti untuk tahun yang mereka terapkan akan ditangguhkan dengan tingkat bunga rendah. Pinjaman ditambah bunga kemudian dibayarkan ketika properti tersebut dijual atau digunakan sebagai ekuitas dalam jenis hipotek terbalik yang berbeda.

Garis bawah

HECM adalah bentuk hipotek terbalik yang paling umum, tetapi tidak cocok untuk setiap situasi. Hipotek terbalik berpemilik dan tujuan tunggal cenderung lebih tepat bagi mereka yang berada di kedua ujungnya spektrum—mereka yang kaya rumah dan miskin uang, atau mereka yang hidup di bawah tingkat pendapatan rata-rata untuk daerah. Waspadalah terhadap penipuan yang melibatkan hipotek terbalik kepemilikan, karena perlindungan yang melekat pada HECM, seperti konseling hipotek, tidak diperlukan.