Level Kunci untuk Saham Apple di Paruh Pertama 2020

Perusahaan Apple. (AAPL) ditutup pada 2019 pada $293,65 dan ditutup pada 1 Januari. 10 pada $ 310,33, sudah naik 5,7% pada tahun 2020. Saham berada di wilayah pasar bull di 118,5% di atas level terendah $142,00 yang diposting pada 1 Januari. 3, 2019. Saham menetapkan tertinggi baru hampir setiap hari, termasuk hari ini, Senin, Januari. 13.

Apple telah mengalahkan laba per saham (EPS) memperkirakan dalam 14 kuartal berturut-turut, namun stoknya tidak murah. Nya rasio P/E adalah 26,19 dengan lemah dividen sebesar 0,99%, menurut Macrotrends. Terakhir kali P/E di atas 25 adalah tepat sebelum Resesi Hebat dan jatuhnya pasar saham tahun 2008.

Pasar bull terbaru untuk Apple dimulai pada Juli 2016, ketika saham bertahan selama 200 minggu rata-rata bergerak sederhana (SMA), atau "kembali ke mean," pada $93,31. Keuntungan dari terendah ini ke tertinggi $233,47 yang ditetapkan pada Oktober 2018 adalah 150%. Kemudian datang pasar beruang koreksi. Dari tertinggi Oktober 2018 hingga terendah $142,00 yang ditetapkan pada 1 Januari. 3, 2019, saham jatuh oleh pasar beruang 39%.

Pada titik terendah ini, saham mempertahankan "pembalikannya ke mean", di mana saham tersebut dibeli. Ini memulai kenaikan 118,5%. Mengingat koreksi pasar bearish pada tahun 2020, risiko penurunan ke SMA 200-minggu di $168,63 akan menjadi 45%.

Penutupan $293,65 pada Desember. 31 Desember 2019, merupakan masukan penting untuk analitik kepemilikan saya. Saya tidak menunjukkan tingkat risiko apa pun, tetapi ada risiko pada beberapa tingkat nilai. Tingkat nilai untuk Januari adalah $270,90. Tingkat nilai kuartal pertama adalah $260,88. Tingkat nilai setengah tahunan paruh pertama adalah $262,02. Tingkat nilai tahunan untuk semua tahun 2020 adalah $253,68. Seiring berjalannya tahun 2020, level berisiko tampaknya berada di $333,60 hingga $347,25, yang jauh di bawah target harga diterbitkan oleh penelitian Wall Street.

Grafik harian untuk Apple

Grafik harian untuk Apple menunjukkan bahwa saham telah berada di atas "salib emas" sejak 8 Mei, ketika SMA 50-hari naik di atas SMA 200-hari untuk menunjukkan bahwa harga yang lebih tinggi akan mengikuti. Meski begitu, saham tergelincir untuk menguji poros tahunan 2019 di $ 182,85, yang merupakan peluang beli. Empat garis horizontal menunjukkan empat level nilai yang dimainkan untuk awal tahun 2020.

Grafik mingguan untuk Apple

Grafik mingguan untuk Apple positif tetapi sangat jenuh beli, dengan saham di atas rata-rata pergerakan lima minggu yang dimodifikasi di $287,60. Saham jauh di atas SMA 200-minggu, atau "pembalikan ke mean," di $168,63.

Lambat mingguan 12 x 3 x 3 pembacaan stokastik berakhir pekan lalu di 96,27, jauh di atas ambang jenuh beli di 80,00 dan jauh di atas 90,00, membuat saham dalam formasi "gelembung parabola yang menggelembung".

Strategi perdagangan: Beli saham Apple saat melemah ke tingkat nilai bulanan, setengah tahunan, triwulanan, dan tahunan masing-masing di $270,90, $262,02, $260,88, dan $253,68.

Cara menggunakan level nilai dan level berisiko saya: Harga penutupan saham pada Desember 31 Desember 2019, merupakan masukan untuk analitik kepemilikan saya dan menghasilkan tingkat bulanan, triwulanan, setengah tahunan, dan tahunan yang baru. Setiap perhitungan menggunakan sembilan penutupan terakhir dalam cakrawala waktu ini. Level mingguan baru dihitung setelah akhir setiap minggu. Level bulanan baru terjadi setelah penutupan setiap bulan. Tingkat triwulanan baru terjadi pada akhir setiap triwulan. Tingkat setengah tahunan diperbarui pada pertengahan tahun. Level tahunan dimainkan sepanjang tahun.

Teori saya adalah bahwa sembilan tahun keriangan antara penutupan cukup untuk mengasumsikan bahwa semua kemungkinan peristiwa bullish atau bearish untuk saham diperhitungkan. Untuk menangkap volatilitas harga saham, investor harus membeli pada kelemahan ke tingkat nilai dan mengurangi kepemilikan pada kekuatan ke tingkat yang berisiko. Pivot adalah level nilai atau level berisiko yang dilanggar dalam rentang waktunya. Pivot bertindak sebagai magnet yang memiliki probabilitas tinggi untuk diuji lagi sebelum cakrawala waktunya berakhir.

Cara menggunakan pembacaan stokastik lambat mingguan 12 x 3 x 3: Pilihan saya untuk menggunakan pembacaan stokastik lambat mingguan 12 x 3 x 3 didasarkan pada pengujian balik banyak metode membaca momentum harga saham dengan tujuan menemukan kombinasi yang menghasilkan sinyal palsu paling sedikit. Saya melakukan ini setelah jatuhnya pasar saham tahun 1987, jadi saya senang dengan hasilnya selama lebih dari 30 tahun.

Pembacaan stochastic mencakup 12 minggu terakhir tertinggi, terendah, dan penutupan untuk saham. Ada perhitungan mentah dari perbedaan antara tertinggi tertinggi dan terendah terendah versus penutupan. Level-level ini dimodifikasi menjadi membaca cepat dan membaca lambat, dan saya menemukan bahwa membaca lambat bekerja paling baik.

Skala pembacaan stokastik antara 00.00 dan 100,00, dengan pembacaan di atas 80,00 dianggap overbought dan pembacaan di bawah 20,00 dianggap oversold. Angka di atas 90,00 dianggap sebagai formasi "gelembung parabola yang menggelembung", yang biasanya diikuti oleh penurunan 10% hingga 20% selama tiga hingga lima bulan ke depan. Angka di bawah 10,00 dianggap "terlalu murah untuk diabaikan," yang biasanya diikuti oleh kenaikan 10% hingga 20% selama tiga hingga lima bulan ke depan.

Pengungkapan: Penulis tidak memiliki posisi di saham mana pun yang disebutkan dan tidak ada rencana untuk memulai posisi apa pun dalam 72 jam ke depan.