Charles Schwab akan Mengumpulkan $2,5 Miliar Melalui Penjualan Obligasi

Charles Schwab (SCHW) mengatakan pada hari Rabu akan mengumpulkan $2,5 miliar melalui penjualan obligasi untuk mendanai pengeluaran perusahaan secara umum, termasuk "investasi dalam anak perusahaan dan mendukung pertumbuhan bisnis," sebagai kesepakatan raksasa broker dengan dampak dari gejolak baru-baru ini di perbankan industri.

Schwab mengatakan akan menjual obligasi senilai $1,2 miliar yang jatuh tempo pada 2029, bersama dengan obligasi senilai $1,3 miliar yang akan berakhir pada tahun 2034. Kedua sekuritas akan memiliki hasil hingga jatuh tempo (YTM) masing-masing sebesar 5,64% dan 5,85%, menghasilkan premi lebih dari 2% untuk Catatan Treasury AS 10 tahun, yang saat ini diperdagangkan pada 3,6%.

Perusahaan telah berada di bawah tekanan keuangan sejak Maret ketika runtuhnya Bank Lembah Silikon Dan Bank Tanda Tangan mendorong pelanggan broker untuk mengalihkan uang tunai ke dana pasar uang

, yang menawarkan imbal hasil lebih tinggi sebagai akibat dari kenaikan suku bunga Fed. Deposito bank di Schwab turun 11%, atau sekitar $40 miliar, pada kuartal pertama.

Penjualan obligasi adalah upaya terbaru perusahaan pialang untuk menopang keuangannya. Dalam beberapa bulan terakhir, perusahaan telah mengumpulkan uang dengan menerbitkan sertifikat deposito (CD) dan meminjam dari Bank Pinjaman Rumah Federal, untuk meniadakan dampak aliran keluar deposit. Schwab memiliki utang jangka panjang sekitar $20 miliar pada akhir kuartal pertama, sekitar $3,7 miliar di antaranya akan jatuh tempo pada akhir tahun depan.

Saham Charles Schwab secara kasar datar dalam perdagangan premarket Kamis. Mereka turun lebih dari 37% year-to-date, dibandingkan dengan penurunan 5% secara lebih luas sektor keuangan selama periode yang sama.