Pengertian Undang-Undang Pencegahan dan Rekonsiliasi Peningkatan Pajak Tahun 2005 (TIPRA)
Apa itu UU Pencegahan dan Rekonsiliasi Kenaikan Pajak Tahun 2005 (TIPRA)?
Undang-Undang Pencegahan dan Rekonsiliasi Peningkatan Pajak Tahun 2005 (TIPRA) adalah bagian dari undang-undang yang ditandatangani oleh Presiden George W. Bush pada Mei 2006, yang berisi beberapa revisi undang-undang pajak yang sudah ada sebelumnya, yang mempengaruhi baik individu maupun perusahaan.
- Undang-Undang Pencegahan dan Rekonsiliasi Peningkatan Pajak tahun 2005 (TIPRA) membuat beberapa perubahan yang bermanfaat pada kode pajak yang menguntungkan bisnis dan individu.
- Untuk bisnis, TIPRA meningkatkan penyisihan biaya untuk depresiasi dan ambang batas yang relevan.
- TIPRA juga mempengaruhi wajib pajak orang pribadi dengan memodifikasi kriteria AMT dan kelayakan kontribusi rekening pensiun dan mengurangi tarif pajak capital gain.
Memahami Undang-Undang Pencegahan dan Rekonsiliasi Peningkatan Pajak tahun 2005
TIPRA mencakup revisi pajak terkait investor keringanan pajak, ketentuan bisnis, rekening pensiun individu (IRA), dan pajak minimum alternatif.
Ketentuan dalam TIPRA bermanfaat bagi sebagian besar wajib pajak. Misalnya, di bawah TIPRA dikurangi pajak capital gain tarif diperpanjang hingga 2010, dan jumlah pengecualian yang lebih tinggi untuk pajak minimum alternatif (AMT) memungkinkan pembayar pajak yang memenuhi syarat untuk membayar jumlah pajak yang lebih rendah di daerah-daerah tersebut.
TIPRA juga mencakup beberapa manfaat terkait pensiun. Misalnya, TIPRA memungkinkan wajib pajak dengan modifikasi pendapatan kotor disesuaikan (AGI) lebih dari $100,000 untuk memenuhi syarat untuk konversi Roth IRA. A Roth IRA konversi mengacu pada proses mengubah IRA tradisional menjadi Roth IRA. Proses ini umumnya mengharuskan seseorang untuk membayar pajak penghasilan atas kontribusi IRA. Dalam proses ini, jumlah kena pajak yang dikonversi ditambahkan ke pajak penghasilan seseorang, dan tingkat pendapatan reguler mereka diterapkan pada total pendapatan mereka.
Pajak Minimum Alternatif
Salah satu ketentuan TIPRA yang paling menonjol adalah perpanjangan pengurangan AMT. Pajak minimum alternatif menghitung ulang pajak penghasilan setelah menambahkan item preferensi pajak tertentu kembali ke AGI. AMT menghitung Penghasilan kena pajak setelah pemotongan yang diperbolehkan, dan pengurangan preferensial ditambahkan kembali ke dalam penghasilan wajib pajak untuk menghitung alternatif penghasilan kena pajak (AMTI) mereka. Pengecualian AMT kemudian dikurangi untuk menentukan angka kena pajak final.
Jumlah pembebasan AMT adalah jumlah AMTI yang dibebaskan dari AMT. Jumlah pembebasan AMT untuk tahun pajak 2020 adalah $72.900 dan mulai dihapuskan pada $518.400 ($113.400 untuk pasangan menikah yang mengajukan bersama-sama untuk siapa pengecualian mulai dihapus pada $1.036.800).Jumlah pembebasan AMT 2021 akan meningkat menjadi $73.600 ($114.600 jika menikah) dan mulai dihapuskan pada $523.600 ($1.047.200 untuk wajib pajak menikah yang mengajukan bersama).
AMT dirancang untuk mencegah pembayar pajak melarikan diri dari bagian yang adil dari Kewajiban pajak melalui keringanan pajak. Namun, peraturan tersebut awalnya tidak diindeks pada inflasi atau pemotongan pajak, yang dapat menyebabkan braket merayap, suatu kondisi di mana pembayar pajak berpenghasilan menengah ke atas dikenakan pajak ini, bukan hanya pembayar pajak kaya yang untuknya AMT diciptakan. Namun ini berubah pada tahun 2013 ketika Kongres mengesahkan undang-undang yang mengindeks jumlah pengecualian AMT terhadap inflasi.