Pengertian Pembatalan Utang (COD)

Apa Itu Pembatalan Utang (COD)?

Pembatalan hutang (COD) terjadi ketika kreditor membebaskan debitur dari kewajiban utang. Debitur mungkin dapat bernegosiasi dengan kreditur secara langsung untuk pengampunan hutang. Mereka juga dapat menerima pembatalan utang melalui a program keringanan utang atau dengan mengajukan kebangkrutan. Hutang yang diampuni oleh kreditur dikenakan pajak sebagai penghasilan. Hutang yang dibatalkan biasanya akan dicatat oleh kreditur dan dilaporkan kepada debitur sebagai pendapatan atas 1099-C.

Pengertian Pembatalan Utang

Peminjam yang tertekan dapat bekerja secara langsung dengan kreditur untuk bernegosiasi keringanan utang. Banyak peminjam yang tertekan dapat memilih untuk mengajukan kebangkrutan atau bekerja dengan program penghapusan utang yang dapat menurunkan total utang peminjam.

Dampak utama dari pembatalan utang adalah kewajiban hukum untuk membayar pajak atas jumlah yang telah diampuni, sebagai: Layanan Pendapatan Internal (IRS) menghitung jumlah yang dibatalkan ini sebagai pendapatan. Ketika memperoleh keringanan utang, peminjam harus merencanakan pajak atas potensi penghematan yang diharapkan dari pembatalan utang.

Individu harus mengajukan Formulir 1099-C jika jumlah utang yang dibatalkan adalah $600 atau lebih. Pada tahun 2018, IRS menerima lebih dari 3,9 juta 1099-C, dengan jumlah yang diharapkan untuk 2019 menjadi 4,3 juta dan untuk 2020, 4,4 juta.

Pembatalan utang dapat sangat membantu memberikan bantuan kepada peminjam yang tertekan. Dalam beberapa kasus, pengampunan utang juga dapat ditawarkan antar negara untuk dukungan ekonomi.

Pengecualian untuk Pembatalan Utang

Ada beberapa pengecualian dalam hal pembatalan pendapatan utang. Didefinisikan oleh IRS, berikut ini tidak dianggap sebagai pembatalan pendapatan utang:

1. Hutang dibatalkan sebagai hadiah atau warisan
2. Beberapa pinjaman pelajar yang memenuhi syarat yang memenuhi kriteria tertentu
3. Pinjaman pendidikan atau program bantuan lainnya yang membantu menyediakan layanan kesehatan
4. Hutang yang dibatalkan yang akan dikurangkan jika seseorang sebagai wajib pajak cash basis, membayarnya
5. Pengurangan harga pembelian yang memenuhi syarat untuk properti yang disediakan oleh penjual
6. Pembayaran Sukses Bayar-Untuk-Kinerja yang mengurangi saldo pokok hipotek di bawah Program Modifikasi Rumah Terjangkau
7. Jumlah pinjaman siswa yang dikeluarkan setelah kematian atau kecacatan siswa

Pengecualian berikut dianggap sebagai pembatalan pendapatan utang tetapi IRS mengecualikannya untuk dilaporkan sebagai pendapatan.

1. Utang yang dibatalkan dari kasus kebangkrutan Judul 11
2. Membatalkan hutang sejauh bangkrut
3. Pembatalan hutang pertanian yang memenuhi syarat
4. Pembatalan hutang bisnis properti yang memenuhi syarat
5. Pembatalan hutang tempat tinggal utama yang memenuhi syarat

Metode Pembatalan Hutang

Negosiasi Dengan Kreditur

Negosiasi pembatalan utang dengan kreditur dapat menjadi tantangan. Sebagian besar kreditur tidak bersedia untuk membatalkan hutang individu karena bunga dan biaya atas kredit yang disetujui adalah sumber pendapatan utama yang mempengaruhi laba mereka. Namun, beberapa kreditur memasukkan ketentuan dalam perjanjian kredit mereka untuk hutang yang dibatalkan. Banyak kreditur juga memiliki layanan bantuan kredit yang dapat diperoleh dengan sedikit biaya tambahan dan digunakan dalam situasi sulit tertentu seperti kehilangan pekerjaan atau kejadian medis. Meninjau persyaratan kartu kredit dari semua kreditur dapat membantu peminjam untuk mengidentifikasi kreditur mereka sendiri yang dapat dengan mudah memenuhi syarat untuk pembatalan utang.

Pinjaman tertentu yang diterbitkan di bawah program pemerintah mungkin memiliki peluang lebih tinggi untuk pengampunan utang. Pinjaman ini mungkin termasuk pinjaman mahasiswa atau pinjaman hipotek yang memenuhi syarat untuk pengampunan utang di bawah program bantuan yang disponsori pemerintah. Untuk peminjam yang tertekan, beberapa pemberi pinjaman mungkin juga bersedia untuk bernegosiasi pengurangan utama pada pinjaman hipotek karena bisa menghemat beberapa biaya a penyitaan.

Program Pembebasan Hutang

Perusahaan pelunasan dan pelunasan utang tersedia di seluruh negeri untuk membantu pengampunan utang. Bekerja dengan konseling kredit sumber daya seperti National Foundation for Credit Counselors dapat membantu peminjam mengidentifikasi program yang sesuai untuk situasi mereka.

Perusahaan penyelesaian utang adalah entitas nirlaba yang bekerja atas nama peminjam untuk menegosiasikan penyelesaian utang dengan kreditur. Ada banyak peringatan untuk bekerja dengan perusahaan-perusahaan ini dan proses penyelesaiannya bisa memakan waktu bertahun-tahun. Namun, penyelesaian utang dapat menjadi pilihan bagi peminjam yang terus menunggak pembayaran.

Perusahaan penyelesaian hutang akan menilai seluruh profil kredit peminjam dan menghubungi kreditur secara langsung atas nama peminjam untuk pengampunan hutang. Program pembebasan hutang biasanya akan meminta peminjam menghentikan pembayaran tagihan kredit bulanan mereka untuk meningkatkan kemungkinan bahwa kreditur akan menyelesaikannya. Umumnya, sebagian besar perusahaan juga akan meminta klien untuk membuat bulanan Wasiat pembayaran terhadap penyelesaian lump sum yang akan dibayar pada suatu waktu di masa depan.

Kebangkrutan

Dalam banyak situasi, kebangkrutan mungkin merupakan pilihan terbaik bagi peminjam yang tertekan. Dalam kebangkrutan, peminjam mendapat dukungan dari seorang pengacara dan pengadilan. Pengampunan hutang juga tidak dianggap sebagai pendapatan dalam kebangkrutan yang dapat membantu menyelamatkan kewajiban pajak. Kebangkrutan adalah proses yang rumit dan dampaknya bisa berlangsung lama. Ada baiknya berbicara dengan akuntan dan pengacara sebelum menempuh jalan ini.