Apa Itu Status Didanai?

Apa Itu Status Didanai?

Status didanai membandingkan aset dengan kewajiban di a rencana pensiun. Titik data ini berguna untuk memahami berapa banyak karyawan yang benar-benar tercakup dalam skenario terburuk jika perusahaan atau organisasi lain terpaksa membayar semua manfaat pensiunnya sekaligus.

Memahami Status Didanai

Persamaan untuk menentukan status pendanaan rencana adalah:

Status didanai = aset program - kewajiban manfaat yang diproyeksikan (PBO)

Kewajiban masa depan, atau kewajiban manfaat, adalah apa yang menjadi kewajiban karyawan untuk layanan. Aset program, yang biasanya dikelola oleh tim investasi, digunakan untuk membayar manfaat pensiunan. Status yang didanai dapat berkisar dari

didanai penuh ke tidak didanai. Banyak pakar industri menganggap dana yang setidaknya 80% didanai sebagai hal yang sehat, meskipun program pensiun diatur dan mungkin diperlukan untuk berkontribusi pada rencana tersebut jika pendanaan turun di bawah tingkat tertentu yang dihitung oleh masing-masing aktuaris luar rencana tersebut tahun.

Perusahaan biasanya memilih untuk tidak memiliki dana pensiun yang didanai 100%. Ini karena kenaikan suku bunga akan mendorong status pendanaan di atas 100%. Sangat sulit untuk mengambil uang dari dana pensiun secara legal, sehingga uang yang dapat digunakan untuk tujuan lain pada dasarnya terjebak, situasi yang membuat analis dan pemegang saham tidak senang.

Seorang analis dapat menghitung status pendanaan perusahaan menggunakan angka-angka dalam catatan kaki pensiun. Ini ada dalam laporan keuangan perusahaan.Beberapa telah mengusulkan agar perusahaan memindahkan defisit atau surplus pensiun mereka ke neraca keuangan daripada hanya menunjukkannya di catatan kaki. Memindahkan status dana program pensiun, serta kewajiban manfaat pensiun lainnya seperti rencana perawatan kesehatan, ke dalam neraca dapat memaksa banyak perusahaan untuk mengenali potensi besar ini kewajiban.

Paket Manfaat Pasti vs. Paket Kontribusi Pasti

Ada dua jenis utama program pensiun: a rencana manfaat pasti (DB) dan rencana kontribusi pasti (DC). Per 31 Maret 2019, aset DB perusahaan AS berjumlah $3,2 triliun, menurut data Investment Company Institute. Pada saat yang sama, aset rencana DC perusahaan AS berjumlah $8,2 triliun. Perusahaan semakin menutup rencana pensiun untuk karyawan baru, atau menutup mereka, dan memindahkan karyawan ke rencana DC.

Dalam rencana DB, pemberi kerja menjamin bahwa karyawan menerima sejumlah manfaat yang pasti pada saat pensiun, terlepas dari kinerja kumpulan investasi yang mendasarinya. Majikan bertanggung jawab atas aliran tertentu pembayaran pensiun kepada pensiunan (jumlah dolar ditentukan oleh formula, biasanya berdasarkan pendapatan dan masa kerja).

Dalam rencana DC, pemberi kerja membuat kontribusi rencana khusus untuk pekerja, biasanya sesuai dengan berbagai tingkat kontribusi yang diberikan karyawan. Manfaat akhir yang diterima karyawan tergantung pada kinerja investasi program tersebut. Rencana DC lebih murah untuk perusahaan daripada pensiun tradisional karena perusahaan siap untuk apa pun yang tidak dapat dihasilkan oleh dana tersebut.

Rencana kontribusi pasti yang paling terkenal adalah 401(k) dan setara untuk pekerja non-profit, the 403(b).