American Eagle ancora al di sotto del "ritorno alla media"
Rivenditore di abbigliamento e accessori American Eagle Outfitters, Inc. (AEO) colpo utile per azione (EPS) le stime per il sesto trimestre consecutivo a settembre. 4, ma il titolo è rimasto deludente guida. Il titolo è crollato del 16% al suo settembre. 4 minimo di $ 13,66. Questo si è rivelato essere un falso, poiché il "potere del pivot" ha fatto rimbalzare il titolo al suo pivot semestrale a $ 16,96 a settembre. 6.
Lo stock del rivenditore è consolidare un aumento del mercato rialzista del 192% dal minimo di $ 10,23 fissato durante la settimana di agosto. 25, 2017, al suo massimo di $ 29,88 fissato durante la settimana di agosto. 24, 2018. Questo è anche un consolidamento di un mercato ribassista a lungo termine, poiché il suo massimo intraday di tutti i tempi di $ 34,80 è stato fissato durante la settimana di gennaio 2007. Il titolo ha chiuso la scorsa settimana a $ 16,00, in calo del 17,2% da inizio anno e nel territorio del mercato ribassista al 34,2% al di sotto del suo massimo del 2019 di $ 24,30 fissato il 3 maggio. Le azioni di American Eagle sono aumentate del 17,1% dal minimo post-utili di $ 13,66 fissato a settembre. 4.
Deludente vendite nello stesso negozio sono state la ragione della reazione negativa degli utili. Il problema era in parte il risultato della riduzione delle vendite di abbigliamento per la stagione calda a causa del clima più freddo di maggio e dell'inizio tardivo della stagione del ritorno a scuola.
Il grafico giornaliero per American Eagle
Il grafico giornaliero di American Eagle Outfitters mostra un "croce di morte"che si è formata il 19 nov. 20, quando i 50 giorni media mobile semplice (SMA) è sceso al di sotto della SMA a 200 giorni per indicare che sarebbero seguiti prezzi più bassi. Il fallimento del suo massimo del 2019 di $ 24,30 il 3 maggio è stato causato dalle tariffe cinesi e ha impedito un "croce d'oro" dalla formazione durante il declino di maggio. Gli investitori avrebbero potuto vendere il titolo durante i test della sua SMA a 200 giorni tra il 28 marzo a $ 22,37 e il 10 maggio a $ 22,17.
La chiusura di $ 19,33 il 10 dicembre 31 è stato un input importante per la mia analisi proprietaria, che ha portato a un pivot annuale a $ 19,19. Quel livello è stato una calamita tra gen. 2 e 5 giugno. La chiusura del 28 giugno di $ 16,90 è stato un altro input che ha portato al pivot semestrale a $ 16,96. Questi livelli corrispondono alle linee orizzontali mostrate sul grafico. Le SMA a 50 e 200 giorni sono rispettivamente a $ 16,70 e $ 19,35.
Il grafico settimanale di American Eagle
Il grafico settimanale di American Eagle è neutrale, con il titolo al di sotto della media mobile modificata di cinque settimane di $ 16,63 e al di sotto della sua SMA a 200 settimane, o "ritorno alla media," a $ 17,56, l'ultimo test durante la settimana di agosto. 2. Il lento settimanale 12 x 3 x 3 lettura stocastica si è conclusa la scorsa settimana alle 29.71, in aumento rispetto alle 21.68 di agosto. 30. La divergenza positiva è l'aumento sopra il ipervenduto soglia delle 20.00.
Strategia di trading: Acquista le azioni di American Eagle Outfitters in fase di debolezza verso un test del 20 settembre. 4 minimo di $ 13,66 e riduci le posizioni sulla forza al suo pivot annuale a $ 19,19, poiché il pivot semestrale a $ 16,96 rimane una calamita.
Come utilizzare i miei livelli di valore e livelli di rischio: I livelli di valore e di rischio si basano sulle ultime nove chiusure settimanali, mensili, trimestrali, semestrali e annuali. La prima serie di livelli si basava sulle chiusure di dicembre. 31. Il livello annuale originale rimane in gioco. Il livello settimanale cambia ogni settimana. Il livello mensile cambia alla fine di ogni mese, l'ultima volta ad agosto. 30. Il livello trimestrale è stato modificato a fine giugno.
La mia teoria è che nove anni di volatilità tra le chiusure sono sufficienti per presumere che tutti i possibili eventi rialzisti o ribassisti per il titolo siano presi in considerazione. Per catturare la volatilità del prezzo delle azioni, gli investitori dovrebbero acquistare azioni in condizioni di debolezza a un livello di valore e ridurre le partecipazioni in condizioni di forza a un livello rischioso. Un pivot è un livello di valore o livello di rischio che è stato violato all'interno del suo orizzonte temporale. I pivot agiscono come magneti che hanno un'alta probabilità di essere testati di nuovo prima della scadenza del loro orizzonte temporale.
Divulgazione: l'autore non ha posizioni in nessun titolo menzionato e non prevede di aprire posizioni entro le prossime 72 ore.
