Shopify（SHOP）オプショントレーダーは収益後の落ち込みに悩まされていません

ShopifyIncの後。 (店）アナリストの第2四半期決算に対する期待を上回ったと報告しました。 オプショントレーダーは、株価が上昇するだろうと彼らが考えることを暗示する行動を取っています。 将来。 レポート発表の翌日、SHOPの株価が1％未満下落したことを考えると、これは驚くべきことかもしれません。

SHOPが報告しました 一株当たり利益 （EPS）は2.24ドル、収益は11.2億ドルで、アナリストの予測である0.97ドルのEPSと10億4000万ドルの収益を上回っています。 特に、同社は2021年の見通しを更新しましたが、第3四半期以降の具体的なガイダンスは提供していません。 発表前は、投資家はShopifyの範囲の株価を制限しており、 コールオプション の中に 建玉.

オプション取引量は、トレーダーがコールを売買していたことを示していました プット; ただし、収益後のオプション活動は、トレーダーが今後もSHOPの株価に自信を持っていることを示唆しています。 なぜなら、価格行動は収益前の株価をやや下回ったものの、 サポート、20日を少し上回った 移動平均、オプション活動は、トレーダーがコールを購入し、プットを販売し続けることを意味します。

オプション取引は文字通り市場の確率に対する賭けであり、平均してほとんどの投資家よりも情報に通じているトレーダーによって行われる賭けです。 オプション取引活動への洞察を最大化するための鍵は、価格変動が起こった状況を理解することです。 下のグラフは、8月現在のSHOPの株価に対する価格アクションを示しています。 図６は、収益報告後の設定を示している。

今のトレンド

株価は1か月のトレンドで、7月下旬の史上最高値から発表後の比較的平均的な範囲まで下落した。 このチャートの技術調査で示されているように、価格は中程度に下落しました。

これらの研究は20日までに形成されます ケルトナーチャンネル 指標。 これらは、の倍数を表す価格レベルを表しています。 平均真の範囲 （ATR）在庫あり。 この配列は、価格がこの範囲の上限から中間に下落した方法を強調するのに役立ちます。 SHOP株からのこの価格変動は、投資家がSHOP値を今後より低いレベルに評価したことを意味します。

チャートウォッチャーは、SHOPの20日間の移動平均を上回る価格トレンドに基づいて、トレーダーが収益に楽観的な見方を示していることを認識できます。 チャートウォッチャーは、オプション取引の詳細に注意を払うことで、投資家の期待について意見を述べることもできます。 発表前は、トレーダーは、Shopifyの株価が収益後に上昇することを期待しているようでした。

取引活動

オプショントレーダーの最近の活動は、彼らがSHOP株を検討していることを意味します 過小評価 そして、今日から8月の間にチャートに描かれたボックス内で株式が閉じるという賭けとしてコールオプションを購入しました。 20、次の月 有効期限 オプションについて。 緑の枠で囲まれたボックスは、コールオプションの売り手が提供している価格を表しています。 これは、SHOP株が8月までにこの範囲内またはそれ以上で取引を終える可能性が69％であることを意味します。 20. したがって、売り手はやや強気です。 ただし、バイヤーはこの価格設定を急上昇させており、バイヤーがこれらのオプションを低価格と見なしていることを示唆しています。 価格設定は、価格がこの緑色のボックスを超えて閉じる可能性が31％しかないことを意味するため、バイヤーはこれらの長いオッズを喜んで受け入れるようです。

8月の建玉に注意することが重要です。 6は93,000以上のプットと比較して120,000以上のコールオプションを特徴としており、トレーダーがプットよりもコールを好んだため、オプションの買い手が持っていたバイアスを示しています。 これは通常、オプショントレーダーが上向きの価格行動を期待していることを意味します。 収益後、ボラティリティは劇的に低下しましたが、建玉のコールオプションの数は増加し、プットオプションの数は減少しています。 これは、コールオプションが購入されていることを示し、強気なセンチメントを生み出しています。

ストライキのために お金で どちらの方向にも1ステップ進むと、コールボリュームはプットボリュームをはるかに上回ります。 アウトオブザマネーコールオプションのボリュームは、アウトオブザマネープットボリュームよりも遅い速度で減少します。 株価が上がると信じているトレーダーよりもSHOPの株価が上がると信じているトレーダーが多いことを意味します 秋。

グラフの紫色の線は、ATRの4倍に設定された10日間のケルトナーチャネル調査によって生成されます。 この措置は、強力なサポートと 抵抗 価格アクションで。 これらの地域は、過去3か月以内にチャンネルラインが目立った方向に曲がったときに表示されます。

ターンマークのレベルは、以下のチャートに注釈が付けられています。 このチャートで注目に値するのは、コールとプットの価格設定が、どちらの方向にも実行できる十分なスペースがあり、そのような格差があることです。 これは、オプションの買い手が、レポート後の数週間で価格が下がるという強い確信を持っていることを示唆しています。 投資家とオプショントレーダーはレポートから前向きな動きを期待していましたが、株価は前回の収益レポート以降よりも下落に転じることはありませんでした。

これらの支持と抵抗のレベルは、価格に対する幅広い支持と抵抗を示しています。 その結果、近い将来、どちらの方向にも大きな動きが生じる可能性があります。 前回の決算発表後、翌週のSHOP株は4.3％下落した。 投資家は、この発表の翌週に別の種類の価格変動を期待している可能性があります。 ボラティリティの範囲に多くの余地があるため、株価は短期的に予想以上に上昇または下降する可能性があります。 ただし、ボラティリティの範囲には、どちらの方向への移動もサポートする余地があります。

まとめ

Shopifyは、EPSと収益の両方に対するアナリストの期待を上回りました。 同社は2021年の見通しを更新しましたが、具体的なガイダンスを提供しなかったため、一部のトレーダーは 株式を売却し、株価をボラティリティ範囲の中間に送信します。 チャート。 オプショントレーダーは、強気の見通しを反映して、コールを購入し、プットを販売しているようです。 このアクティビティは、将来の株価の上昇または下降のために、ボラティリティ範囲内に同量の余地を提供します。