ロングスクイズの定義と例

ロングスクイズとは何ですか？

ロングスクイズは、株式やその他の資産の価格の突然の下落がさらなる売りを誘発するときに発生します。 長いスクイズで、 長いです 株式の保有者は、劇的な損失から保護するために株式を売却するよう圧力をかけられています。

ロングスクイズは、よりよく知られているものと対比することができます ショートスクイズ. ロングスクイズは、 非流動性 少数の決心したまたはパニックな株主が不当な価格を生み出す可能性がある株式 ボラティリティ 短期間で。

ロングスクイズを理解する

ショートセラー 株式の取引を短期間独占し、価格の突然の低下を引き起こす可能性があります。 それでも、ロングスクイズは、ロングホルダーが自分のポジションをダンプし始めるのに十分なパニックを必要とします。 販売の基本的な根拠がないロングスクイズは、しばらく続く場合もあれば、非常に短い場合もあります。 を監視するバリューバイヤーまたは短期トレーダー 売られ過ぎ 価格が「低すぎる」と見なされるポイントに下がると、条件が介入し、株式を買い戻します。

ロングスクイズはどの市場でも発生する可能性がありますが、流動性の低い市場ではより劇的に見える可能性があります。 流動性が役割を果たす一方で、技術的要因と 需要と供給. 積極的に上昇している株は、特に価格が下がったときにボリュームが非常に高い場合、ロングスクイズの影響を受けやすくなります。 価格が大幅に下がると、トップ近くで購入したすべての人々が大挙して退出し始めます。 多くの人は、下落後に価格が現在のレベル以上に戻ると思っていても、損失に固執する余裕はありません。

価値志向の投資家と バリュー投資 スタイルは長い間、売られ過ぎの証券に対する古典的な救済策でした。 ロングスクイズのシナリオを認識すると、バリュー投資家とバリュー投資家は一般に、真の割引価格で取引されている可能性のある株式にすばやく反応します。

本質的価値. 株価が下落から回復しない場合は、売り切りの根本的な理由があったか、そもそも株価が高値だった可能性があります。 この場合、販売は合理的かつ正当化されており、通常、ロングスクイズとは見なされません。

ロングスクイズの状況が発生すると、それらは一般的に限られた在庫に集中します 浮く また 時価総額、または少なくともこれらのタイプの株式の売却は非常に劇的なものになる可能性があります。 これらの小型またはマイクロキャップの証券は、不規則な取引量からの価格レベルをサポートできる健全なレベルの流動性を常に享受しているわけではありません。 クイックトレーダーまたは自動取引システムは、他の人が売られ過ぎの状態から株を戻す前に、ロングスクイズを利用する機会に飛びつく可能性があります。

一部の証券は財務省またはインサイダーによって保有されているため、株式のフロートは実際に取引可能な株式数によって測定されます。 フロートが限られているストックは、長辺からでも短辺からでも、自然な圧搾になります。 これらのタイプの株式では、少数の参加者が株式を管理し、したがって株価を管理します。 大手トレーダーからの大量の売り注文は、売りのカスケードを引き起こす可能性があります。 それを何百万もの流動性の高い株と比較してください 株主、および株式の購入に積極的に関心を持っている何百万人もの人々、そして実際に発生するロングスクイズはそれほど深刻ではない傾向があります。

ロングスクイズの例

日中 チャートは頻繁に長いスクイズを示しています。 これは、ほとんどの日には会社に関する新しい基本的なニュースがなく、多くの日には経済に関するニュースすら存在しないためです。 したがって、株式のファンダメンタルバリューに影響を与える可能性のある大きなニュースがない場合でも、人々が売買するにつれて価格は変動します。

デイトレーダー 1日以内に在庫切れになる必要があります。 したがって、価格が上昇し、長く入ると、価格が下がりすぎた場合に売りになります。 彼らの時間枠は、下落している株を保持するには小さすぎます。

Appleのこの1分間の日中チャートを考えてみましょう（AAPL). 価格は常に変動しており、売り切りを引き起こす基本的なデータがないため、売り切りが発生するのは、価格が下がり始めたときに短期間の長期売りが強制されるためです。

ロングスクイズはすぐに購入に遭遇し、ロングホルダーがパニックに陥ったことを示しています 価値の根本的な変化ではなく、下落を引き起こした利益と削減損失 会社。